Окрім того, що можуть підтримувати бізнес-ідеї друзів та родини, люди можуть використовувати краудфандинг, щоб додати нерухомість до свого інвестиційного портфеля. Як правило, проводяться в Інтернеті, кампанії краудфандингу дозволяють кожному зібрати гроші на проекти та бізнес-починання від великої кількості людей, які вносять невеликі пожертви.
Це явище сприятливо вплинуло на підприємців. Це дозволило їм почати, рости і навіть врятувати свій бізнес із дуже дешевим капіталом порівняно з альтернативними варіантами фінансування, такими як власне та боргове фінансування. Розробники також змогли використати потенціал краудфандингу. Платформи, такі як Fundrise, CrowdStreet та RealtyMogul, дозволили їм збирати гроші для придбання та розвитку нерухомості, яка приносить прибуток. Ці платформи також надали індивідуальним інвесторам альтернативу інвестиційним фондам в нерухомість (REITs) та дали їм змогу безпосередньо інвестувати у розвиток власності та придбання власності. (Докладніше див. У розділі Нерухомість та краудфандинг: новий шлях для інвесторів .)
Хоча основна концепція краудфандингу на нерухомість може здатися чудовою, але вона має ряд недоліків, про які потенційні інвестори повинні бути обізнані. Нижче ми вивчимо деякі плюси та мінуси інвестування в нерухомість через платформу краудфандингу.
Плюси
На відміну від REITs, краудфандинг на нерухомість дає можливість інвесторам вирішити, які саме об'єкти вони б хотіли включити, а також виключити зі свого портфеля. Коли людина купує акції в REIT, він по суті інвестує в географічно різноманітну кількість об'єктів нерухомості. Якщо акції REIT великі, акціонерам може бути трохи важко проаналізувати всі властивості в портфелі REIT. Коли фізична особа вкладає кошти в краудфандинг нерухомості, вони інвестують в одну власність. Це дозволяє інвестору знати, що саме є у його портфелі.
Крім того, інвестиції в кампанії краудфандингу нерухомості не публічно торгуються, і тому не оцінюється ринкова оцінка кожної хвилини дня. Як результат, коливання вартості інвестицій в нерухомість, що фінансуються, не відбувається. Ціна акцій REIT може різко рухатися вгору і вниз протягом кожного торгового дня, і багато разів на рух ціни акцій впливають зовнішні фактори. Інвестори REIT, які хочуть уникнути нестабільності фондового ринку, можуть знайти надійний притулок у неліквідній природі капіталовкладень.
Є також деякі інвестори, які просто хочуть реалізувати прибуток від вибуття частини нерухомості та збирати регулярний дохід від оренди, уникаючи при цьому виклику управління майном. Краудфандинг на нерухомість привабливий для інвесторів, які хотіли б скористатися перевагами володіння майном, що приносить прибуток, але не обов'язково ним керувати.
Крім того, кампанії краудфандингу нерухомості не потребують великих мінімальних вкладень. Це означає, що інвестори можуть володіти часткою у значному проекті нерухомості без необхідності відкладати велику суму грошей. В результаті можливості інвестувати невеликі суми грошей в угоди з нерухомістю, інвестори можуть урізноманітнити свою власність у кількох об'єктах нерухомості, що призведе до більш диверсифікованого портфеля та мінімізації ризику. Наприклад, замість того, щоб інвестор вклав $ 250 000 в одну власність, він може вкласти 50 000 доларів у чотири різні кампанії. (Докладніше див.: Нерухомість та краудфандинг: новий шлях для інвесторів .)
Мінуси
Краудфандинг у сфері нерухомості може бути непридатним маршрутом для інвесторів, які хотіли б відігравати активну роль в управлінні власними нерухомостями. Інвестори майна, що фінансується натовпом, зазвичай мало контролюють і повинні довіряти забудовнику чи оператору для успішного управління майном.
Іншим питанням є той факт, що інвестиції, що фінансуються у нерухомість, неліквідні та не торгуються. Це означає, що в разі виникнення надзвичайних ситуацій грошові кошти на інвестиції можуть бути майже неможливими до розпорядження майном.
Більше того, на відміну від REITs, проекти нерухомості, які підтримуються на веб-сайтах краудфандингу, не зобов’язані розподіляти 90% доходу від оренди інвесторам. Це може розчарувати інвесторів REIT, які звикли до перевищення середньої врожайності.
Нарешті, майна, що фінансується, не регулюється як REITs. Як результат, звітність перед інвесторами може не відповідати високим стандартам. (Дивіться також, Коли зріст капіталовкладень дозріває, інвестування в стартапи стає легшим .)
Суть
Подібно до REITs, краудфандинг у сфері нерухомості демократизував доступ до інвестицій у власність для отримання прибутку. Однак вкладати кошти у власність, що фінансується не для всіх, хто хоче додати нерухомість у свій портфель. Як і у будь-якої можливості інвестування, є ряд переваг і недоліків, які пов'язані із залученням грошей на кампанію краудфандингу нерухомості.
