Індекс S&P 500 в минулу середу досяг найвищого рівня, що допомогло акціям закрити тиждень і місяць на позитивну ноту. Сильні фінансові результати у другому кварталі сприяли мітингу за останні три місяці, але попередня угода президента Трампа НАФТА з Мексикою та відновлення переговорів з Канадою значною мірою відповідали за недавнє підвищення.
Незважаючи на триваючу акцію, ризики продовжують зростати як у США, так і по всьому світу. Очікується, що президент Трамп введе тарифи ще на 200 мільярдів доларів на китайський імпорт після закінчення періоду публічних коментарів цього найближчого тижня. Китай погрожував ляпнути ще на 60 мільярдів доларів тарифів у відповідь на нові тарифи, які можуть тиснути на ринки.
Ці геополітичні ризики ще більше збільшуються, враховуючи, що акції в США продовжують торгувати майже за усіма максимумами. Коефіцієнт P / E вперед в S&P 500 в 12 місяців становить 16, 8x, що значно вище середньорічного показника за 14, 4x. Прогнозні настанови від компаній S&P 500 також видаються бичачими: 72 компанії видають негативні рекомендації щодо EPS та лише 24 - позитивні.
На наступному тижні торговці будуть уважно стежити за декількома ключовими економічними показниками, включаючи продаж автомобілів 5 вересня, звіт про зайнятість АДП та замовлення на заводі 6 вересня, і звичайно, звіт про зайнятість 7 вересня. Інвестори також будуть стежити за цим про будь-які нові зміни в переговорах НАФТА та тарифи Китаю протягом найближчого тижня.
S&P 500 досягає нових максимумів
Минулий тиждень SPDR S&P 500 ETF (SPY) коротко прорвався від стійкості до тенденції до найвищих максимумів, перш ніж повернутись нижче за лінію підтримки тренда. Трейдери повинні спостерігати за проривом з цих рівнів до опору R2 на рівні 293, 44 долара або пробою до підтримки R1 на рівні 287, 39 доларів протягом найближчого тижня. RSI зависає поблизу перекуплених умов з читанням 67, 52, але MACD поки залишається в бичачому висхідному напрямку.
Промислові підприємства відмовляються від землі
Професійний середній ETF Dow Jones Industrial Average (DIA) минулого тижня встиг невеликий приріст після відходу від рівня опору лінійки в тренді близько $ 262, 50. Трейдери повинні стежити за відскоком від підтримки R1 на рівні 259, 25 долара, щоб повторно перевірити опір лінії тренду або пробій, нижчий до максимуму реакції, приблизно на рівні 255, 00 доларів. Дивлячись на технічні показники, RSI здається трохи піднесеним на рівні 63, 89, тоді як MACD міг побачити короткочасний ведмежий кросовер.
Запаси техніки продовжують вище
ETF-траст Invesco QQQ (QQQ) піднявся вище минулого тижня після виходу з попередніх максимумів та опору R1 на рівні 183, 03 долара, але індекс залишається в межах свого бичачого цінового каналу. Трейдери повинні спостерігати за переходом до лінії тренда та опором R2 на рівні 189, 61 долара або на крок нижче, щоб повторно протестувати підтримку R1 протягом найближчого тижня. RSI перемістився на перекуплену територію із зчитуванням 70, 67, але MACD залишається в сильному бичачому зростанні.
Тренд малих шапок вище
IShares Russell 2000 ETF (IWM) постійно збільшувався за останній тиждень після виходу з висхідного трикутника на початку цього місяця. Трейдери повинні стежити за проривом від опору R2 на рівні $ 173, 85 до свіжих максимумів або деякої консолідації над лінією трендів та підтримкою R1 на рівні 169, 86 дол. Що стосується технічних показників, RSI здається високим на рівні 67, 66, але MACD поки залишається в бичачому зростанні.
