Що таке фінансове моделювання?
Фінансове моделювання - це процес створення підсумків витрат та прибутків компанії у формі електронної таблиці, яка може бути використана для обчислення впливу майбутньої події чи рішення.
Фінансова модель має багато застосувань для керівників компаній. Фінансові аналітики найчастіше використовують його для аналізу та прогнозування того, як може вплинути на діяльність акцій майбутні події чи рішення виконавчої влади.
Розуміння фінансових моделей
Основи фінансового моделювання
Фінансове моделювання - це представлення в численності деяких або всіх аспектів діяльності компанії.
Такі моделі призначені для використання в якості інструментів прийняття рішень. Керівники компанії можуть використовувати їх для оцінки витрат та прогнозування прибутку від запропонованого нового проекту. Фінансові аналітики використовують їх для передбачення впливу зміни економічної політики або будь-якої іншої події на акції компанії.
Фінансові моделі використовуються для оцінки вартості бізнесу або для порівняння бізнесу з колегами в галузі. Вони також використовуються в стратегічному плануванні для тестування різних сценаріїв, обчислення вартості нових проектів, прийняття рішень щодо бюджетів та розподілу корпоративних ресурсів.
Приклади фінансових моделей можуть включати аналіз знижених грошових потоків, аналіз чутливості або поглиблену оцінку.
Ключові вивезення
- Фінансове моделювання - це представлення в ряді деяких або всіх аспектів діяльності компанії. Фінансові моделі використовуються для оцінки вартості бізнесу або для порівняння бізнесу зі своїми колегами в галузі. Існують різні моделі, які можуть давати різні результати. Модель також така ж гарна, як і входи та припущення, які в неї входять.
Приклад реального світу
Найкращі фінансові моделі надають користувачам набір основних припущень. Наприклад, одна загально прогнозована позиція - це зростання продажів. Зростання продажів фіксується як збільшення (або зменшення) валової продукції за останній квартал порівняно з попереднім кварталом. Це єдині два входи, які потрібні фінансовій моделі для обчислення зростання продажів.
Фінансовий моделер створює одну клітинку для продажів попереднього року, клітинку A і одну клітинку для продажів поточного року, клітинку B. Третя клітинка, клітина C, використовується для формули, яка ділить різницю між коміркою A і B на клітинку. A. Це формула росту. Клітинка C, формула, важко кодується у моделі. Клітини А і В - це вхідні комірки, які може змінюватися користувачем.
У цьому випадку мета моделі - оцінити приріст продажів, якщо вжити певну дію або відбутися можлива подія.
Звичайно, це лише один із реальних прикладів фінансового моделювання. Зрештою, акціонерний аналітик зацікавлений у потенційному зростанні. Будь-який фактор, який впливає або може вплинути на цей ріст, можна моделювати.
Крім того, порівняння між компаніями важливо для висновку про запас. Кілька моделей допомагають інвестору визначитися з різними конкурентами в галузі.
