Валова маржа проти маржі прибутку: огляд
Валова маржа та норма прибутку - це коефіцієнти прибутковості, які використовуються для оцінки фінансового стану компанії. І валова норма прибутку, і маржа прибутку - більш відома як маржа чистого прибутку - вимірюють прибутковість компанії порівняно з доходом, отриманим за певний період. Обидва співвідношення виражаються у відсотковому виразі, але мають чіткі відмінності між ними.
Маржа прибутку - це відсоткове вимірювання прибутку, яке виражає суму, яку компанія отримує за долар продажів. Якщо компанія заробляє більше грошей на продаж, вона має більш високу норму прибутку.
Норма прибутку - це відсоток прибутку, який компанія зберігає після вирахування витрат з виручки від продажу. Виявлення прибутку у відсотках від доходу, а не просто зазначення суми в доларі, є більш корисним для оцінки фінансового стану компанії.
Якщо прибуток компанії в розмірі 500 000 доларів США відображає 50% норму прибутку, то компанія знаходиться в міцному фінансовому здоров’ї, а доходи значно перевищують витрати. Якщо ці 500 000 доларів становлять лише 1% над загальними витратами та витратами компанії, то компанія ледь платоспроможною, і найменше збільшення витрат може бути достатнім, щоб підштовхнути компанію до банкрутства.
Ключові вивезення
- І валова норма прибутку, і маржа чистого прибутку використовуються для визначення ефективності управління компанією в отриманні прибутку. Валова норма прибутку дає вказівку на те, наскільки ефективно компанія виробляє свої товари з урахуванням пов'язаних з цим витрат. Валова норма прибутку розраховується шляхом вирахування від доходу витрати, пов'язані з виробництвом, такими як деталі та упаковка. Чиста норма прибутку - це нижній рядок компанії у відсотковому вираженні і є кінцевим показником прибутковості для компанії. Норма чистого прибутку розраховується шляхом вирахування з валові прибутки від операційних витрат та будь-які інші витрати, такі як борг.
Валова норма прибутку
Валова норма прибутку - це відсоток доходу компанії, що перевищує його вартість проданих товарів. Він вимірює здатність компанії отримувати дохід від витрат, пов'язаних з виробництвом.
Валова норма прибутку обчислюється відніманням вартості товарів, що продаються, від доходу. COGS - це сума, яка коштує компанії для виробництва товарів чи послуг, які вона продає.
Приклад валової норми прибутку
Нижче наведено звіт про прибутки та прибутки для Apple Inc. (AAPL) станом на 31 березня 2018 року:
- Чистий продаж або прибуток Apple становив 61 млрд доларів, а їх собівартість або вартість проданих товарів склала 37, 7 млрд доларів за цей період. Валова норма прибутку Apple: ($ 61B - $ 37, 7B) / $ 61B = 38%
Корисно порівняти прибутковість кварталу з попередніми кварталами та з іншими компаніями в тій же галузі, щоб визначити, чи покращується тенденція, чи валова норма прибутку Apple перевищує показники своїх рівнів.
Корисно проаналізувати маржі компаній з часом, щоб визначити будь-які тенденції та порівняти маржу з компаніями тієї ж галузі.
Маржа чистого прибутку
Коли інвестори та аналітики посилаються на норму прибутку компанії, вони зазвичай мають на увазі норму чистого прибутку. Норма чистого прибутку - це відсоток чистого доходу, отриманого від доходу компанії. Чистий дохід часто називають підсумком для компанії або чистим прибутком.
Норма чистого прибутку показує, чи збільшується дохід, перетворюється на підвищення рентабельності. Чистий прибуток включає валовий прибуток (дохід за вирахуванням собівартості товарів), а також віднімає операційні витрати та всі інші витрати, такі як відсотки, сплачені за борг та податки.
Приклад норми чистого прибутку
Станом на 31 березня 2018 року чистий продаж чи прибуток Apple становив 61 млрд доларів, а чистий дохід за цей період становив 13, 8 млрд доларів.
Чиста норма прибутку Apple: $ 13, 8 млрд. ÷ 61 млрд. Дол. = 23%
Чиста норма прибутку в розмірі 23% означає, що за кожен долар, отриманий Apple від продажів, компанія зберігала 0, 23 долара як прибуток.
