Умовні зобов’язання, якщо вони є, є дуже важливими предметами аудиту, оскільки вони зазвичай представляють ризики, які легко неправильно зрозуміти або відхилити. Для компаній у Сполучених Штатах Рада стандартів фінансового обліку або ФАСБ встановлює конкретні критерії того, як умовні зобов’язання слід оцінювати, розкривати та перевіряти. Очікується, що аудитори застосовуватимуть критерії визнання, вимірювання та розкриття інформації щодо кодифікації стандартів бухгалтерського обліку FASB.
Важливість розкриття належної відповідальності за контингент
Умовні зобов'язання - це ті майбутні витрати, які можуть виникнути. Поширені приклади включають судові позови, гарантії на товари компанії та неурегульовані податки. Через ризики, які вони накладають, та зростаючу частоту, з якою вони виникають у сучасних фінансах, умовні зобов'язання повинні ретельно враховувати кожен приватний та державний аудитор. Агенції з кредитного рейтингу, кредитори та інвестори покладаються на аудиторські перевірки з метою викриття прихованих ризиків для контрагентів. Протилежний ризик також присутній. Компанія може завищувати свої умовні зобов’язання та відлякувати інвесторів, сплачувати надто великі відсотки за свій кредит або не в змозі розширитись достатньо для страху перед втратою.
Важливість аудиту
Аудити захищають цілісність фінансової інформації. Довіра, репутація та справедливі угоди є найважливішими елементами будь-якої ділової операції, але вони ще важливіші при роботі з цінними паперами та великими позиками між сторонами без робочих відносин. Аудитор стежить за нерозкритими умовними зобов'язаннями. Якщо претензії компанії будуть підтверджені та виявляються обґрунтованими, аудитор може потім перевірити інформацію, представлену громадськості. Якщо з будь-якої причини деякі зобов’язання були перераховані неправильно або були залишені або якщо податки не були розкриті належним чином, аудитор несе відповідальність за виправлення цих помилок та оповіщення відповідних органів.
Перегляд умовних зобов'язань під час аудиту
Аудитор ніколи не повинен вважати, що керівництво компанії завжди розкривало всі умовні зобов'язання. Особливо це стосується судових витрат та неурегульованих податків. Аудитори мають повноваження перевіряти звіти про внутрішні доходи або IRS, звіт про можливі нерозкриті податкові зобов'язання. Усі судові витрати підлягають супроводу документами.
Аудитор не завжди може бути достатньою юридичною владою з певної теми, щоб зрозуміти вірогідність витрат. Також легаліз може бути написаний як навмисне тупий. У таких випадках аудитор може переглянути прецедент або проконсультуватися з експертом, перш ніж приймати рішення про можливі надзвичайні ситуації.
Суттєвість та ймовірність
Що стосується умовних зобов'язань, можливі витрати є істотними лише в тому випадку, якщо вони суттєво впливають на фінанси компанії. Наприклад, відповідальність у розмірі 1000 доларів США не є важливою для Беркшир Хетхауей, навіть якщо вона мала 95% шанс виникнення. Після того, як істотність буде визначена, саме компанія, по-перше, і аудитор, по-друге, визначають, чи реалізація умовного зобов'язання є віддаленою, розумно можливою чи вірогідною.
FASB дозволяє аудиторам використовувати найкраще рішення, приймаючи рішення між трьома рівнями вірогідності. Великі умовні зобов'язання можуть різко вплинути на очікувану майбутню прибутковість компанії, тому це судження повинно бути обережним. Усі важливі виноски потрібно додати до балансу.
