Сьогоднішні платформи аналізу ринку дозволяють трейдерам швидко переглянути систему торгівлі. Незалежно від того, дивлячись на гіпотетичні результати чи фактичні дані про торги, існують сотні показників ефективності, які можна застосувати. Ці показники ефективності зазвичай відображаються у звіті про ефективність стратегії - компіляції даних на основі різних математичних аспектів продуктивності системи. Знаючи, на що звернути увагу у звіті про ефективність стратегії, може допомогти трейдерам проаналізувати сильні та слабкі сторони системи.
Звіт про ефективність стратегії - це об'єктивна оцінка діяльності торгової системи. Трейдери можуть створювати звіти про ефективність стратегії для аналізу їх фактичних результатів торгівлі. Набір правил торгівлі також може бути застосований до історичних даних для визначення ефективності роботи системи протягом визначеного періоду - процесу, який називається зворотним тестуванням. Більшість платформ для аналізу ринку дозволяють трейдерам створювати звіт про ефективність стратегії під час проведення повторного тестування - цінний інструмент для трейдерів, які бажають протестувати торговельну систему, перш ніж використовувати її на ринку.
Елементи звіту про виконання стратегії
"Титульна сторінка" звіту про виконання стратегії - це підсумок діяльності. На малюнку 1 показаний приклад підсумків ефективності, що включає різноманітні показники ефективності. Показники вказані в лівій частині звіту; відповідні обчислення знаходяться в правій частині, розділені на стовпці. Підкреслено п'ять ключових показників звіту; ми детально їх обговоримо пізніше.
Окрім підсумків ефективності, наведених на рисунку 1, звіти про ефективність стратегії можуть також включати списки торгівлі, періодичні доходи та графіки ефективності. У торговому списку представлено облік кожної здійсненої торгівлі, включаючи таку інформацію, як вид торгівлі (довгий чи короткий), дата та час, ціна, чистий прибуток, сукупний прибуток та відсотковий прибуток. Список торгівлі дозволяє торговцям точно бачити, що сталося під час кожної торгів.
Перегляд періодичної віддачі для системи дозволяє трейдерам бачити ефективність, розбиту на щоденні, щотижневі, щомісячні або річні сегменти. Цей розділ корисний для визначення прибутку або збитків за певний часовий період. Торговці можуть швидко оцінити ефективність роботи системи на щоденній, щотижневій, щомісячній або щорічній основі. Важливо пам’ятати, що в торгівлі мають значення сукупні прибутки (або збитки). Перегляд одного торгового дня або одного торгового тижня не є таким важливим, як перегляд даних про щомісячні та щорічні дані.
Одним з найшвидших методів аналізу ефективності стратегії є графік ефективності. Це показує дані про торгів різними способами - від гістограми, що показує щомісячний чистий прибуток до кривої власного капіталу. Так чи інакше, графік ефективності забезпечує візуальне зображення всіх торгів у той період, що дозволяє трейдерам швидко встановити, чи працює система у відповідності зі стандартами. На малюнку 2 представлені дві графіки ефективності: одна у вигляді гістограми щомісячного чистого прибутку; інша як крива власного капіталу.
Основні показники звіту про ефективність стратегії
Звіт про ефективність стратегії може містити величезну кількість інформації щодо роботи торгової системи. Хоча всі статистичні дані важливі, корисно звузити початковий обсяг до п'яти ключових показників ефективності:
- Загальний чистий прибуток Фактор прибутку Процент Прибуткова Середня торгова Чистий прибуток Максимальне скорочення
Ці п’ять показників слугують гарною відправною точкою для тестування потенційної торговельної системи або оцінки живої торгової системи.
Загальний чистий прибуток
Загальний чистий прибуток являє собою нижній рядок для торгової системи протягом визначеного періоду часу. Цей показник обчислюється шляхом віднімання валової втрати всіх втрачених торгів (включаючи комісійні) від валового прибутку всіх виграшних торгів. Формула буде такою:
Сігналы абмеркавання Валовий прибуток - валовий збиток = загальний чистий прибуток
Отже, на рисунку 1 загальний чистий прибуток обчислюється як:
Хоча багато трейдерів використовують загальний чистий прибуток як основний засіб для оцінки ефективності торгівлі, одна лише показник може бути оманливим. Цей показник сам по собі не може визначити, чи ефективно працює торгова система, і не може нормалізувати результати торгової системи на основі кількості ризику, який підтримується. Хоча, безумовно, цінний показник, загальний чистий прибуток слід розглядати разом з іншими показниками ефективності.
Фактор прибутку
Коефіцієнт прибутку визначається як валовий прибуток, поділений на валовий збиток (включаючи комісійні) за весь торговий період. Цей показник ефективності пов'язує величину прибутку на одиницю ризику зі значеннями, що перевищують одне, що вказує на прибуткову систему. Як приклад, звіт про ефективність стратегії, показаний на рисунку 1, вказує, що перевірена система торгівлі має коефіцієнт прибутку 1, 98. Це обчислюється шляхом ділення валового прибутку на валовий збиток:
149, 020 ÷ $ 75 215 = 1, 98
Це розумний фактор прибутку і означає, що саме ця система отримує прибуток. Всі ми знаємо, що не кожна торгівля стане переможцем і нам доведеться понести збитки. Показник коефіцієнта прибутку допомагає трейдерам проаналізувати ступінь виграшу, який перевищує збитки.
149, 020 ÷ $ 159 000 = 0, 94
Вищевказане рівняння показує такий же валовий прибуток, як і перше рівняння, але замінює гіпотетичне значення валових втрат. У цьому випадку валовий збиток перевищує валовий прибуток, внаслідок чого коефіцієнт прибутку менший за одиницю. Це було б програшною системою.
Відсоток вигідний
Процентний прибутковий показник також відомий як ймовірність виграшу. Цей показник обчислюється діленням кількості виграшних торгів на загальну кількість торгів за визначений період. Як рівняння:
Сігналы абмеркавання Загальний обсяг вигідних торгів =% прибуток
У прикладі, показаному на рисунку 1, відсотковий прибуток буде:
102 (виграшні торги) ÷ 163 (загальна кількість торгів) = 62, 58% (відсотковий прибуток)
Ідеальне значення для відсотково-вигідного показника буде змінюватися залежно від стилю торговця. Трейдери, які зазвичай йдуть на більший хід, з більшим прибутком, вимагають лише низької відсоткової вигідної вартості для підтримки системи виграшів, тому що торги, які виграють - це вигідно, тобто - зазвичай досить великі. Зазвичай це відбувається із стратегією, відомою як трейдингова торгівля. Ті, хто дотримується такого підходу, часто виявляють, що лише 40% торгів можуть заробити гроші і все-таки виробляти дуже прибуткову систему, тому що торги, які виграють, слідують тенденції і, як правило, досягають великих прибутків. Торги, які не виграють, зазвичай закриваються на невелику втрату.
Внутрішньоденні торговці, особливо скальдери, які хочуть отримати невелику суму за будь-яку торгівлю, ризикуючи подібною сумою, потребують більш вигідного відсоткового показника для створення виграшної системи. Це пов'язано з тим, що виграшні торги мають тенденцію бути близькими за вартістю до програшних торгів; для того, щоб "випереджати", потрібно отримати значно вищий відсоток прибутку. Іншими словами, більше торгів потрібно виграти, оскільки кожна виграш порівняно невелика.
Середній чистий прибуток від торгівлі
Середній чистий прибуток від торгівлі - це тривалість системи: вона являє собою середню кількість грошей, яка виграна або втрачена за торгівлю. Середній чистий прибуток від торгівлі обчислюється діленням загального чистого прибутку на загальну кількість торгів. Як рівняння:
Сігналы абмеркавання Загальний обсяг торгів загальний чистий прибуток = торговий чистий прибуток
У нашому прикладі з рисунка 1 середній чистий прибуток від торгівлі складе:
73 805 доларів США (загальний чистий прибуток) ÷ 166 (загальна кількість торгів) = 452, 79 доларів США (середній чистий прибуток від торгівлі)
Іншими словами, з часом можна було очікувати, що кожна торгівля, створена цією системою, буде в середньому $ 452, 79. Це враховує як виграшні, так і програшні угоди, оскільки вона базується на загальному чистому прибутку.
Це число може бути перекошене зовнішньою торгівлею, однією торгівлею, яка створює прибуток (або збиток) у багато разів більше, ніж типова торгівля. Аутлер може створити нереалістичні результати, завищивши середній чистий прибуток від торгівлі. Один зовнішній вигляд може зробити систему здаватися значно більш (або менш) вигідною, ніж це є статистично. Шкірку можна зняти, щоб дозволити більш точну оцінку. Якщо успіх торгової системи в проведенні повторних випробувань залежить від того, хто перешкоджає, її потрібно ще вдосконалити.
Максимальне скорочення
Максимальний показник прорахунку відноситься до "найгіршого сценарію" для торгового періоду. Він вимірює найбільшу відстань або збиток від попереднього піку власного капіталу. Цей показник може допомогти оцінити кількість ризику, який несе система, і визначити, чи система є практичною, виходячи з розміру рахунку. Якщо найбільша сума грошей, яку торговець готовий ризикувати, менша, ніж максимальна сума прострочення, система торгівлі не підходить для трейдера. Слід розробити іншу систему з меншою максимальною просадкою.
Цей показник важливий, тому що він перевіряє реальність для торговців. Практично будь-який торговець міг би заробити мільйон доларів - якщо він може ризикувати 10 мільйонами. Максимальний показник прорахунку повинен відповідати толерантності торговця до ризику та розміру торгового рахунку.
Суть
Звіти про ефективність стратегії, незалежно від того, застосовуються вони до історичних або реальних торгових результатів, можуть стати потужним інструментом для надання допомоги трейдерам в оцінці їх торгових систем. Незважаючи на те, що легко звернути увагу лише на підсумковий чи загальний чистий прибуток (всі ми хочемо знати, скільки грошей ми заробляємо), враховуючи додаткові показники ефективності, можна забезпечити більш повне уявлення про ефективність системи та її здатність досягти наших торгових цілей.
