У своєму зверненні про стан Союзу в 2019 році президент Трамп оголосив про інфраструктурний план "будувати блискучі нові дороги, мости, автошляхи, залізниці та водні шляхи через нашу землю". Ці зобов'язання на витрату на 2 трлн. Дол. Відбулися через політичні суперечки пізніше рік. Тим не менш, необхідність триває, роблячи фондові торги (ETF), орієнтовані на цей сектор, привабливими.
Провідні американські інфраструктури ETF регулярно виплачували гарні дивіденди. В компаніях, які будують інфраструктуру, існує велика стабільність, оскільки їх контракти, як правило, розширені. Доходи стабільні, а майбутні прибутки передбачувані.
У 2020 році, як і в багатьох інших галузях, порушення технологій та технологій стане фактором. Тому на багато прогнозів щодо планів і провідних компаній у цьому секторі буде сильно впливати такі фактори, як зміни у виробництві електроенергії, режимах транспортування та методах зв'язку. Переможці в категорії інфраструктури, ймовірно, матимуть перевагу в технологічних інноваціях.
Як результат, очікується широкий розвиток інфраструктурного сектору, а створені компанії пропонують більш високі дивіденди для залучення інвесторів. Нижче наведено чотири найкращих інфраструктурних ETF, які мають враховувати віддачу до 2020 року. Фонди були обрані на основі ефективності категорії. Зауважте, що жоден з цих ETF не є суто ігровою інфраструктурою США - вони інвестують глобально, але всі вони мають значну експозицію в США; близько 30% до 40% представлених країн, як правило, є американськими.
Усі цифри є поточними станом на 3 січня 2020 року.
ключові витяги
- Потреба в нових дорогах, мостах, швидкісних дорогах, тунелях та інших типах інфраструктури є постійною, що може зробити інфраструктурні інфраструктурні споруди гарною грою. До чотирьох провідних американських ETF, що спеціалізуються в цьому секторі, є SPDR S&P Global Infrastructure ETF (GII), iShares Global Infrastructure ETF (IGF), Global Lefra Mason Global Infrastructure ETF (INFR) та FlexShares STOXX Global Broad Infrastructure Fund Fund (NFRA).
1. SPDR S&P Global Infrastructure ETF (GII)
- Чисті активи: 402, 48 млн. Прибутків: 3, 12% щорічна загальна доходність: 25, 28% коефіцієнт витрат (нетто): 0, 40%
Цей фонд слідує глобальному індексу інфраструктури S&P, який складається з топ-75 інфраструктурних компаній, що торгуються публічно в усьому світі. Він прагне імітувати загальну ефективність цього показника, а тому зберігає принаймні 80% своїх активів в індексних цінних паперах. Він також інвестує в депозитарні квитанції, які базуються на цінних паперах з індексу. По галузях, його основні ваги мають промисловість (насамперед транспорт) та комунальні послуги (близько 40% портфеля кожен), енергія - далека третина (19, 71%). Компанії, які йому належать, передусім у США, Канаді та Австралії.
2. iShares Global Infrastructure ETF (IGF)
- Чисті активи: 3.38BДохід: 3.16% Щорічний загальний дохід: 25.31% Коефіцієнт витрат (чистий): 0.46%
Цей фонд - найбільший, найстаріший і найліквідніший у категорії інфраструктури - також відстежує глобальний індекс інфраструктури S&P, тому його секторальні та загальнонаціональні показники досить схожі на показники GII. Однак він зберігає 90% своїх активів у цінних паперах від базового індексу. Він також може інвестувати в цінні папери, подібні до показників індексу. До 10% його активів може бути інвестовано у ф'ючерси, опціони та свопи. Він інвестує лише у компанії, що перебувають у розвинених країнах.
3. Глобальна інфраструктура ETF Legg Mason (INFR)
- Чисті активи: 21, 56 млн. Прибутковість: 3, 36% Щорічний загальний дохід: 23, 85% Коефіцієнт витрат (чистий): 0, 40%
INFR слід за глобальним індексом інфраструктури RARE, зберігаючи як мінімум 80% своїх коштів у цінних паперах індексу. Усі цінні папери в індексі, що знаходяться як на розвинених, так і на ринках, що розвиваються, також знаходяться в MSCI ACWI All Cap Index. В даний час INFR робить акцент на комунальних підприємствах; майже половина портфеля (48, 25%) належить цьому сектору. Енергетичні та промислові фірми також мають значну вагу. Що незвичніше, до складу фондів також входять телекомунікаційні компанії - кабельні та супутникові провайдери. Близько третини компаній є американськими; Канада, Японія та Австралія - інші основні країни.
4. Фонд глобального широкого індексу інфраструктури FlexShares STOXX (NFRA)
- Чисті активи: 1, 57 млрд. Прибутковість: 2, 33% Щорічна загальна доходність: 25, 73% Коефіцієнт витрат (нетто): 0, 47%
Орієнтиром цього фонду є глобальний індекс інфраструктури STOXX Global Broad, який призначений для відстеження результатів діяльності інфраструктурних компаній, що знаходяться як на розвинених, так і на ринках, що розвиваються, в тому числі американська NFRA інвестує щонайменше 80% своїх активів в цінні папери індексу (або в АДР та ГДР на їх основі). NFRA підкреслює галузеві (34, 58% портфеля), комунальні послуги (24, 52%) та, як INFR, послуги зв'язку (24, 80%). Більшість його фондів розташовані у США, Канаді чи Японії.
