Що таке добровільний план накопичення
План добровільного накопичення пропонується багатьма пайовими фондами для своїх акціонерів як спосіб створити більшу позицію з часом, як правило, вкладаючи невелику, фіксовану суму в доларі за регулярним графіком, щоб скористатися усередненням вартості долара (DCA).
Розбиття плану добровільного накопичення
План добровільного нагромадження, як випливає з назви, виконується на розсуд акціонера, але пайовий фонд може встановити мінімальну суму долара для цих додаткових регулярних закупівель. У такому випадку акціонер або вирішить домогтися мінімальної величини, або відмовляється робити заплановану покупку.
План добровільного накопичення особливо підходить для недосвідчених інвесторів з невеликими грошовими коштами. Вони можуть зайняти час для створення своїх інвестицій і не загрожують штрафом за пропущену заплановану покупку. Більше того, розподіл інвестицій у часі у фіксованих розмірах долара пропонує переваги усереднення долара, придбання більшої кількості акцій, коли ціни низькі, і менше акцій, коли ціни високі. Інвесторам, які вкладають фіксовану суму за допомогою добровільного накопичувального плану, не потрібно чекати "ідеального часу для купівлі". Протягом плану акції, придбані в "правильний час", як правило, перевищують акції, придбані в "неправильний час", тобто що інвестор повинен мати невеликий або взагалі аналіз ринку, який повинен мати велику позицію у взаємному фонді, за який вони не переплачували.
Обмеження добровільного плану накопичення
Використання плану добровільного накопичення для пом’якшення наслідків мінливого ринку через усереднення вартості долара має багато привабливості, але це не означає, що це завжди найкраще рішення. Якщо інвестор має велику суму грошових коштів, щоб інвестувати у взаємний фонд, зазвичай краще вкладати все це відразу, ніж робити це повільно. Це багато в чому тому, що, використовуючи стратегію DCA, інвестор може тривалий час зберігати грошові кошти, що стабільно втрачає значення інфляції. Це та сама причина, що деякі інвестори уникають пайових фондів, що займають занадто велику позицію грошових коштів. Готівка, хоча є необхідною у багатьох випадках, може створити затримку прибутку, особливо під час зростання ринку.
Інвестор, який вкладає одноразову суму у взаємний фонд відразу, а не поширює її шляхом добровільного накопичувального плану, ризикує придбати безпосередньо перед кардинальним виправленням ринку. Але, статистично кажучи, це краща стратегія. Плани добровільного накопичення є зручним та потужним інструментом для інвесторів, що будують свою позицію зарплатою за рахунок зарплати. Вони не привід сидіти на ліквідній готівці.
