Коли ви досліджуєте способи фінансування своєї пенсії, ви можете натрапити на щось із цих назв:
- 702 (j) план7702 план7702 приватний планНескінченна банківська концепція®Банк на себе®Отримайте власний банкВисоке страхування грошової вартості
Ті, хто продає ці продукти або стратегії, кажуть, що вони забезпечують прибуток від 40 до 60 разів більший, ніж заробіток від готівки, що знаходиться на вашому банківському рахунку. Вони також кажуть, що вони дають вам спосіб позичити на основні покупки, не маючи права на отримання кредиту. Вони також кажуть, що транспортні засоби - це таємний вид рахунку, про який уряд не хоче, щоб ви про це знали, але про те, що основні політичні діячі, мільярдери та банкіри вкладають власні гроші - що дуже сумнівно.
Тож чи варто вам прямо зараз увійти до свого брокерського рахунку та відкрити 702 (j)? Ні, це неможливо зробити - але не тому, що уряд стримує вас цього робити. Ви не можете відкрити рахунок 702 (j) через свого роботодавця, банку або брокерського бюро, оскільки такого немає.
Але ви можете придбати його у свого доброзичливого страхового агента чи фінансового планувальника. План 702 (j) - це лише маркетинговий термін для постійного полісу страхування життя, який регулюється розділом 7702 Кодексу США. «Страхові агенти використовували цей термін і багато теми протягом останніх кількох років, щоб переконати людей купувати постійне страхування життя», - каже Самуель Р. Прайс, незалежний брокер компанії Assurance Financial Solutions, який продає життя, втрату працездатності та довгострокову перспективу. страхування догляду.
Щоб зрозуміти, як все це стосується пенсійних та ощадних планів, читайте далі.
Ключові вивезення
- 702 (j) плани по суті є постійними полісами страхування життя, які регулюються розділом 7702 Кодексу США. Хоча його можна використовувати для отримання пенсійного доходу, це не найкращий варіант для більшості людей і не повинен бути єдиним їх варіантом. Політика 7702 це справді позика під грошову вартість полісу, тому вона не зараховується або оподатковується податком як дохід. Власники солідарності не можуть вилучити 100% вартості готівки, оскільки це робить її зникнення.
702 (j) Заплануйте помилок
Спочатку давайте визначимо ці терміни. Коли ми говоримо, що немає такого поняття, як план 702 (j), ми маємо на увазі це: на відміну від планів 401 (k), 403 (b) або 457 (b), які названі за відповідними розділами податкового кодексу, є немає розділу 702 (j) податкового кодексу, що стосується пенсійних планів або відкладених податком заощаджень.
У податковому кодексі є кілька розділів 702 (наприклад, у заголовках 5, 15, 17, 32, 33 та 44). Навіть розділ 702 (j) у главі 15 заголовка 33, який стосується проектів, що стосуються приток потоків. Але не існує розділу 702 (j) податкового кодексу, який стосується інвестицій.
Зараз, в рамках Кодексу США, кодифікації всіх загальних та постійних законів США, існує розділ 7702, який стосується податкового поводження зі страховими продуктами. Якщо говорити конкретніше, ми говоримо про Заголовок 26, підзаголовок F, глава 79, розділ 7702. Існує навіть розділ 7702 (j), хоча він стосується "Певних планів, що фінансуються на користь від смертних виплат, що трактуються як страхування життя."
702 (j) Плани - це страхові політики
Розділ 7702 - це те, про що слухають ці плани 702 (j). По суті, це поліси постійного страхування життя, якими керується той розділ Кодексу США. Чому один з "7" спускається, і звідки походить "j", є загадкою - можливо, це зробити так, щоб автомобіль звучав більше як 401 (k) або 403 (b).
Незалежно від причини, називаючи поліс планом 702 (j) - це "фантастичний спосіб одягання страхування життя", - каже фінансовий консультант та радник Річард Сабо, засновник RPS Financial Solutions та страховик. "Страхування життя є одним із найвищих продуктів комісії в галузі, і тому люди продають його як усі речі протягом багатьох років, але це просто страхування життя".
Справді, постійне страхування життя - ціле життя, змінне життя або універсальне життя - яке накопичує неоподатковувану грошову вартість, яку можуть страхувати страхувальники, не є новою концепцією. Чи можете ви використовувати розділ 7702 страховий поліс для отримання пенсійного доходу? Абсолютно. Але це не найкращий варіант для більшості людей, і це не повинно бути єдиним вибором.
Переваги страхового полісу 7702
Більшість американців не вносять максимально допустимі щорічні суми на свої пенсійні накопичувальні рахунки, а третина дорослих американців нічого не заощаджує на пенсії. Скажімо, ви щороку фінансуєте свої пенсійні рахунки до максимуму. Що ще ви могли б зробити, щоб заощадити податком?
Страховий поліс 7702 може бути хорошим варіантом. Також часто має сенс для людей, які турбуються про податкові наслідки необхідних мінімальних розподілів (RMD) з традиційних індивідуальних пенсійних рахунків (IRAs) та 401 (k) s, сплачуючи податок з доходів соціального страхування або сплачуючи премію Medicare Part B доплати. За даними Центрів Medicare & Medicaid Services (CMS), стандартна щомісячна премія за Частину В за 2020 рік становить 144, 60 долара, тоді як щорічна виплата для тих, хто зараховується, становить 198 доларів. Деякі з цих проблем стосуються середнього класу, особливо вищого та середнього класу. Але вони безумовно впливають на заможних.
Політика 7702 передбачає диверсифікацію податків. Це забезпечує джерело доходу, яке не зараховується як дохід або оподатковується як дохід, оскільки це дійсно позика під грошову вартість вашої політики.
Ще одна потенційна вигода, як пояснює Прайс, полягає в тому, що "постійне страхування життя може бути захистом від негативної послідовності повернення", дозволяючи страхувальнику витягувати грошові кошти зі своєї політики в роки, коли їх традиційні інвестиції зробили погано, і це не Оптимальний час їх ліквідації для отримання доходу.
Але ви повинні отримати добре складений поліс від найвищої страхової компанії, і ви повинні зрозуміти, як це працює.
Як працює фінансування політики 7702
Купуючи будь-який вид страхування життя, ви сплачуєте премії в обмін на покриття. Коли ви купуєте термінове страхування життя, страхування автомобіля або страхування власників будинків, майже всі ваші преміальні долари спрямовуються на страхування, при цьому певний відсоток йде на операційні витрати страхової компанії.
Коли ви купуєте постійне страхування життя, частина ваших внесків спрямовується на вартість страхування (саме це забезпечує виплату за смерть вашим спадкоємцям), частина - комісій з продажу (які компенсують брокера чи агента, який продає вам поліс), і частина спрямовується на грошову вартість страхового полісу, яка нагадує накопичувальний або інвестиційний рахунок, приєднаний до страхового полісу. Але, щоб бути зрозумілим, грошова вартість насправді не є ощадним рахунком чи інвестиційним рахунком (детальніше про цю тему див. У наступному розділі). Здається, це ваші гроші, але коли ви помираєте, страхова компанія зберігає їх. Це не піде вашим бенефіціарам.
Давайте детальніше підемо на премії. Постійне страхування життя може запропонувати гнучкість у розмірі премії, яку потрібно заплатити. Замість того, щоб платити щомісячні або щорічні премії, наприклад, ви могли б сплатити одну велику премію на початку (це називається єдиним страхуванням життя премії). Потім ваша політика буде повністю профінансована. З іншого боку, ви можете заплатити мінімальну, найменшу суму, яка збереже вашу політику в силі.
За допомогою політики 7702 ви робите щось середнє між цими двома крайнощами. Ви сплачуєте премії протягом декількох років, можливо, сім до 12, але ви платите більше мінімального. Виконуючи це, ваша політика накопичує готівкову вартість повільніше, ніж це було б, якби ви здійснили єдиний внесок, але швидше, ніж це було б, якщо ви розподілите ці премії протягом, скажімо, 30 років. Багато людей не можуть або не хочуть платити велику єдину премію - вони хочуть платити щомісяця або щороку, коли заробляють гроші на роботі.
Що ви не можете зробити, це надто платити внески за ці сім-12 років. Що "занадто багато?" Це складно, але якщо ви платите занадто багато, у податковому кодексі зазначено, що ваш поліс - це вже не страхування, а змінений договір дарування (MEC). Розподіл ОВК обкладається податками та, можливо, штрафними санкціями.
Як зняти гроші з полісу 7702
Але це технічно позика, і тому ви повинні сплачувати відсотки за кошти, які ви вилучаєте. Процентні ставки в умовах відносно низької ставки сьогодні можуть становити від 1% до 6% залежно від політики.
Ви не можете зняти 100% від вартості готівки, оскільки це призведе до відмови політики.
І ти повинен бути обережним, скільки ти позичаєш. Ви не можете зняти 100% від вартості готівки, оскільки це призведе до відмови політики. Проміжок часу є великою проблемою, оскільки він створює величезну суму податку з того, що Кріс Акер, агент із страхування життя, називає «фантомним доходом». В ідеалі страхова компанія не дозволить вам позичити більше 90% вартості готівки та будуть встановлені гарантії, щоб не допустити пропуску вашої політики.
"Споживачі повинні бути дуже обережними у виборі своєї страхової компанії для постійного страхування, оскільки, якщо поліс втрачає занадто багато грошової вартості, податки можуть бути сплачені за роки накопичення", - говорить Прайс. "Деякі страхові компанії кращі за інші, і будують поліси із захистом надмірної позики, що захищає страхувальника від вилучення занадто багато грошових коштів з полісу. Інші не такі хороші і не попереджають страхувальника, коли їхня політика збирається самознищитись ».
Як далі пояснює Сабо, якщо вам постійно беруть позики під поліс і стягують відсотки за позику, вартість позики може набути такої ж висоти, як і ваша грошова вартість, і тоді поліс втрачається. Тоді всі ці позики стають оподатковуваними за один раз. "Дуже складно" переконатися, що позики є справжніми неоподатковуваними розподілами, додає він. Єдиний спосіб, щоб поліс був справді неоподатковуваним, якщо ви зберігаєте поліс до своєї смерті, коли виплачені позики та відсотки віднімаються від вигоди на смерть.
З цієї причини поліс 7702, який ви хочете використовувати в якості пенсійного засобу, не є хорошим способом забезпечити смерть для своїх спадкоємців. Його мета - дозволити позичати гроші під грошову вартість полісу, поки ви живі.
Характеристика хорошої політики 7702
Проблема використання таким способом страхування життя 7702, пояснює Акер, полягає в тому, що "все повинно відбуватися правильно: дивіденди повинні виплачуватися правильно, позика має бути структурована правильно, і її потрібно обслуговувати". і проілюстрував правильний шлях ». Службове обслуговування політики є надзвичайно важливим для її ефективності.
Страхова компанія повинна переконатися, що клієнт повертає кредити за графіком, каже він. Страховик також гарантує, що ви не перенавантажуватимете поліс, що може призвести до того, що він буде ОВК (як згадувалося вище) і тому втратить податкові переваги, яких ви шукаєте. Це, безумовно, відповідатиме меті плану "702 (j)", який полягає у наданні додаткового джерела неоподатковуваного доходу на пенсію.
Хороша політика 7702 також матиме те, що називається «непрямим визнанням», а не «прямим визнанням». При непрямому визнанні ви отримаєте ті самі дивіденди, незалежно від того, позичили ви гроші з грошової вартості своєї політики чи ні. Оскільки основна мета стратегії використання страхування життя для пенсійного доходу полягає в позичанні грошей з готівкової вартості, ви не хочете, щоб поліс, дивіденди якого зменшувалися, коли ви берете кредит на поліс.
А як щодо неоподатковуваного зростання вашої грошової вартості? Політика 7702 не тільки дає вам норму прибутковості, коли ринки йдуть добре, але й не втрачає гроші, коли ринки погано працюють. Ваш зворотний бік обмежений, але так само і ваш бік. Хороша політика матиме порівняно високу позицію, щоб ви могли отримати більше користі під час бичачого ринку. Але має сенс лише те, що якщо ви будете мати обмежені втрати, то ви також матимете обмежений прибуток.
Нижче 7702 політик
Навіть якщо у вас хороший поліс 7702, ви все одно сплачуєте ті комісії та збори, які є одним з найбільших недоліків будь-якого виду постійного страхування. "Існують авансові збори, такі як навантаження на продаж, щомісячні витрати на витрати і страхові витрати, а також різні збори, які стримують зростання вартості грошових коштів", - говорить Сабо.
"Якщо ви покладете гроші в 401 (к), то 100% ваших грошей надійде в нього і інвестується. Базові інвестиції можуть мати певні витрати, але ваші гроші вкладаються повністю ". На противагу, Сабо далі пояснює:" Якщо ви вкладаєте гроші в політику життя, вони знімають плату за продаж зверху, вони стягують щомісячну адміністративну плату. і є вартість страхування. Отже, як це така велика інвестиція, якщо ви рухаєтесь назад, перш ніж навіть почати?"
Скажімо, ви готові платити ці збори. Чи бажає страхова компанія точно розбити, скільки ваших внесків йде на ці витрати? Компанія, яка прозора і надає вам чесні номери, може бути компанією, якій ви насправді хочете віддати свої преміальні долари.
Тим не менш, що ще можна було придбати за гроші, які йдуть на витрати страхової компанії? Чи коштують ці витрати вам у вашій ситуації, щоб отримати переваги 7702? Це питання, на яке ви можете відповісти - в ідеалі за допомогою фінансового радника, який не намагається продати вам нічого, окрім порад, і який юридично зобов'язаний ставити свої найкращі інтереси вище своїх. І якщо ви заможні, ви також хочете, щоб цей радник був тим, хто спеціалізується на допомозі клієнтам з високою цінністю.
Суть
План 702 (j) - це лише маркетинговий термін для постійного полісу страхування життя, який регулюється розділом 7702 Кодексу США. Ці види страхових полісів не є аферами, але вони підходять лише невеликій підгрупі людей, які заможні та виснажили більшість інших видів використання своїх зайвих грошових коштів. Вже тоді ці політики мають різні складності та підводні камені, які потенційні страхувальники повинні бути досить складними, щоб зрозуміти.
Крім того, більшість людей не має сенсу сплачувати комісії та збори страховій компанії за привілей на те, щоб мати можливість позичати власні гроші з відсотками, навіть якщо ці гроші зростають без податку.
Для більшості, повне фінансування ІРА та пенсійні рахунки, що пропонуються роботодавцями, є найкращими способами "взяти участь у собі". Найпопулярніші пенсійні плани - це традиційні та Рот-ІРА. HSA є ще одним хорошим варіантом для тих, хто бажає ризикувати високомобільним полісом медичного страхування.
