Що таке Повітряна Позика
Повітря на повітряну кулю - це вид позики, який не повністю амортизується протягом строку його дії. Оскільки він не повністю амортизований, в кінці строку потрібно сплатити повітряну кулю, щоб погасити залишок основного залишку позики. Позики на повітряні кулі можуть бути привабливими для короткострокових позичальників, оскільки вони, як правило, мають нижчі відсоткові ставки, ніж позики з більш тривалими термінами. Однак позичальник повинен знати про ризики рефінансування, оскільки існує ризик повернення позики за вищою процентною ставкою.
Що таке виплати на повітряній кулі?
Як працює Повітряна кулька
Іпотечні кредити - це позики, найчастіше пов'язані з виплатами на повітряні кулі. Повітряна іпотека на повітряній кулі, як правило, має короткі терміни від п'яти до семи років. Однак щомісячні платежі за цей короткий термін не встановлюються для покриття всього погашення кредиту. Натомість щомісячні платежі розраховуються так, ніби позика є традиційною 30-річною іпотекою. (Див. Іпотечний калькулятор нижче для прикладу того, як обчислюється звичайна іпотека з фіксованою ставкою).
Однак, структура оплати за повітряною кулею дуже відрізняється від традиційної позики. Ось чому: наприкінці п'яти-семирічного терміну позичальник погасив лише частину основного залишку, а решту належить сплатити всі відразу. У цей момент позичальник може продати житло для покриття плати за повітряну кулю або взяти новий кредит для покриття платежу, фактично рефінансуючи іпотеку. Крім того, вони можуть здійснити платіж готівкою.
Нездатність за кредитом на повітряну кулю негативно вплине на кредитний рейтинг позичальника.
Приклад кредиту на повітряній кулі
Скажімо, людина знімає іпотеку на суму 200 000 доларів США із семирічним терміном та 4, 5% відсотковою ставкою. Їх щомісячна виплата протягом семи років становить 1013 доларів. Після закінчення семирічного терміну вони зобов'язані виплатою на повітряній кулі в розмірі 175 066 доларів.
Особливі міркування щодо позики на повітряну кулю
Деякі кредити на повітряні кулі, наприклад, п'ятирічна іпотечна куля, мають можливість скидання в кінці п'ятирічного терміну, що дозволяє змінити процентну ставку, виходячи з поточних процентних ставок, та перерахунок графіка амортизації, на основі нового терміна. Якщо кредит на повітряну кулю не має можливості скидання, позикодавець очікує, що позичальник сплатить кульову оплату або рефінансує позику до закінчення початкового строку.
Якщо відсоткові ставки дуже високі і, скажімо, для іпотечного кредитування, позичальник довго не планує перебувати в цьому місці, позика на повітряні кулі може мати сенс. Але це пов'язано з високим ризиком, коли термін позики збільшився. Більше того, якщо процентні ставки низькі або очікується підвищення, вони можуть бути вищими, коли позичальнику потрібно рефінансувати.
Плюси і мінуси Повітряна куля позики
Для деяких покупців кредит на повітряну кулю має явні переваги.
- значно нижчі щомісячні платежі, ніж традиційні амортизовані позики, оскільки погашається дуже мало основної суми; це може дозволити фізичній особі позичати більше, ніж вони в іншому випадку могли б, якщо процентні ставки є високими, не відчуваючи повного впливу на них, оскільки позичальник просто погашає інтереси, якщо процентні ставки високі, не зобов'язуючись десятиліттями виплачувати за цією ставкою; термін, ймовірно, п’ять-сім років, після чого позичальник отримує рефінансування, можливо, за нижчою процентною ставкою.
Але наявність позики з величезною кулею на виплату більшості або всіх основних також має очевидні недоліки.
- дефолт за кредитом, якщо позичальник не може переконати свого поточного позикодавця чи іншу організацію фінансувати плату за повітряну кулю - і не може зібрати кошти для погашення основного балансу, якщо цінності майна впали, не в змозі продати майно за досить високою ціною, щоб заплатити виплата на повітряній кулі, а потім дефолт за кредитом, який зможе успішно рефінансувати кредит на повітряну кулю, але за вищою процентною ставкою, щомісячно збільшує щомісячні платежі (це буде ще правдивіше, якщо новий кредит буде амортизований і включає погашення основної суми)
Існує також основний ризик обрати кредит на повітряну кулю: Легко обдурити малістю початкового (або переважно) щомісячного платежу в позику більше грошей, ніж людина може комфортно дозволити собі взяти позику. Це також потенційний шлях до фінансових руйнувань.
