Зміст
- Що таке коефіцієнт достатності капіталу?
- Розрахунок ЗКД
- Чому має значення коефіцієнт достатності капіталу
- Приклад використання ЗКД
- ЗКД проти коефіцієнта платоспроможності
- ЗКД порівняно з рівнем 1-го рівня
- Обмеження використання ЗКД
Що таке коефіцієнт достатності капіталу - ЗКД?
Коефіцієнт достатності капіталу (ЗКД) - це вимір наявного капіталу банку, виражений у відсотках до кредитних ризиків, зважених на ризик. Коефіцієнт достатності капіталу, також відомий як коефіцієнт зваженого капіталу до ризику (CRAR), використовується для захисту вкладників та сприяння стабільності та ефективності фінансових систем у всьому світі. Вимірюються два типи капіталу: капітал першого рівня, який може поглинати збитки, не вимагаючи від банку припинення торгівлі, і капітал 2-го рівня, який може поглинати збитки в разі припинення і таким чином забезпечує менший ступінь захист вкладників.
Розрахунок ЗКД
Коефіцієнт достатності капіталу обчислюється шляхом ділення капіталу банку на його активів, зважених на ризик. Капітал, який використовується для розрахунку коефіцієнта достатності капіталу, поділяється на два рівні.
Сігналы абмеркавання ЗКД = Засоби, зважені на ризик, 1 капітал + капітал 2 рівня
Капітал першого рівня
Капітал першого рівня, або основний капітал, складається з власного капіталу, звичайного акціонерного капіталу, нематеріальних активів та ревізованих резервів доходу. Капітал першого рівня використовується для поглинання збитків і не вимагає від банку припинення діяльності. Капітал першого рівня - це капітал, який постійно і легко доступний для зменшення втрат, понесених банком, не вимагаючи припинення його діяльності. Хорошим прикладом основного капіталу банку є його звичайний акціонерний капітал.
Капітал другого рівня
Капітал другого рівня включає нереалізований нерозподілений прибуток, нерегульовані резерви та загальні резерви збитків. Цей капітал поглинає збитки у випадку припинення чи ліквідації компанії. Капітал другого рівня - це той, який зменшує втрати, якщо банк припиняється, тому він забезпечує менший ступінь захисту вкладників та кредиторів. Він використовується для поглинання збитків, якщо банк втратить весь свій капітал першого рівня.
Два рівні капіталу додаються разом і поділяються на оцінені за ризиком активи для обчислення коефіцієнта достатності капіталу банку. Активи, зважені на ризик, обчислюються, переглядаючи позики банку, оцінюючи ризик, а потім призначаючи вагу. При оцінці кредитних ризиків коригування здійснюється за вартістю активів, зазначених у балансі кредитора.
Усі кредити, видані банком, зважуються залежно від ступеня кредитного ризику. Наприклад, позики, видані уряду, зважуються у розмірі 0, 0%, тоді як кредитам, наданим фізичним особам, присвоюється зважена оцінка 100, 0%.
Активи з ризиком
Активи, зважені на ризик, використовуються для визначення мінімальної суми капіталу, яку мають утримувати банки та інші установи для зменшення ризику неплатоспроможності. Вимога капіталу базується на оцінці ризику для кожного виду активів банку. Наприклад, позика, яка забезпечується акредитивом, вважається більш ризикованою і вимагає більше капіталу, ніж іпотечний кредит, забезпечений заставою.
Коефіцієнт достатності капіталу
Чому має значення коефіцієнт достатності капіталу
Причиною, що мінімальні коефіцієнти достатності капіталу (ЗКД) є критичними, полягає в тому, щоб переконатися, що банки мають достатню подушку для поглинання розумної суми збитків, перш ніж вони стануть неплатоспроможними і, отже, втрачають кошти вкладників. Коефіцієнти достатності капіталу забезпечують ефективність та стабільність фінансової системи країни, знижуючи ризик банків стати неплатоспроможними. Як правило, банк з високим коефіцієнтом достатності капіталу вважається безпечним і, ймовірно, виконує свої фінансові зобов'язання.
У процесі ліквідації коштів, що належать вкладникам, надається більший пріоритет, ніж капітал банку, тому вкладники можуть втратити свої заощадження лише у випадку, якщо банк зареєструє збитки, що перевищують обсяг капіталу, який він має. Таким чином, чим вище коефіцієнт достатності капіталу банку, тим вищий ступінь захисту активів вкладника.
Позабалансові угоди, такі як валютні договори та гарантії, також мають кредитний ризик. Такі експозиції перераховуються у їх еквівалентні кредитні показники, а потім зважуються аналогічно, як у балансових кредитних експозиціях. Позабалансові та балансові кредитні експозиції потім об'єднуються для отримання загальної суми ризиків, зважених на ризик.
Ключові вивезення
- ЗКД має вирішальне значення для того, щоб банки мали достатню подушку для поглинання розумної суми збитків до того, як вони стануть неплатоспроможними.CAR використовується регуляторами для визначення достатності капіталу для банків та проведення стрес-тестів. Два види капіталу вимірюються за допомогою CAR. Перший, капітал першого рівня, може поглинути розумну суму збитків, не змушуючи банк припинити торгувати. Другий тип, капітал другого рівня, може понести збитки у разі ліквідації. Капітал другого рівня забезпечує менший захист своїм вкладникам.
Приклад використання ЗКД
В даний час мінімальне відношення капіталу до активів, зважених на ризик, становить 8% за Базелем II та 10, 5% за Базелем III. Високі коефіцієнти достатності капіталу вище мінімальних вимог, передбачених Базелем II та Базелем III.
Мінімальні коефіцієнти достатності капіталу мають вирішальне значення для того, щоб банки мали достатньо подушок для поглинання розумної суми збитків, перш ніж вони стануть неплатоспроможними і, отже, втрачають кошти вкладників.
Наприклад, припустимо, що банк ABC має 10 мільйонів доларів у капіталі першого рівня та 5 мільйонів доларів у капіталі другого рівня. Він має кредити, які були зважені та обчислені як 50 мільйонів доларів. Коефіцієнт достатності капіталу банку ABC становить 30% (10 млн. Дол. США + 5 млн. Дол. США / 50 млн. Дол. США). Тому цей банк має високий коефіцієнт достатності капіталу і вважається більш безпечним. Як результат, банк ABC має меншу ймовірність стати неплатоспроможним у разі виникнення несподіваних збитків.
ЗКД проти коефіцієнта платоспроможності
Як коефіцієнт достатності капіталу, так і коефіцієнт платоспроможності забезпечують способи оцінки боргу компанії залежно від її доходу. Однак коефіцієнт достатності капіталу зазвичай застосовується спеціально для оцінювання банків, тоді як показник коефіцієнта платоспроможності може використовуватися для оцінки будь-якого типу компанії.
Коефіцієнт платоспроможності - це показник оцінки боргу, який можна застосувати до будь-якого типу компанії, щоб оцінити, наскільки добре вона може покрити як свої короткострокові, так і довгострокові непогашені фінансові зобов’язання. Коефіцієнт платоспроможності нижче 20% вказує на підвищену ймовірність дефолту.
Аналітики часто віддають перевагу коефіцієнту платоспроможності для надання всебічної оцінки фінансового стану компанії, оскільки він вимірює фактичний грошовий потік, а не чистий дохід, не всі з яких можуть бути легко доступні компанії для виконання зобов'язань. Коефіцієнт платоспроможності найкраще використовувати порівняно з аналогічними фірмами в одній галузі, оскільки деякі галузі мають значно більшу заборгованість, ніж інші.
ЗКД порівняно з рівнем 1-го рівня
Пов'язаний коефіцієнт достатності капіталу, який іноді розглядається, - коефіцієнт важеля першого рівня. Коефіцієнт левериджу першого рівня - це співвідношення між основним капіталом банку та його сукупними активами. Він обчислюється шляхом ділення капіталу першого рівня на середні сукупні консолідовані активи банку та певні позабалансові експозиції. Чим вище коефіцієнт важеля першого рівня, тим більша ймовірність, що банк може витримати негативні потрясіння для свого балансу.
Обмеження використання ЗКД
Одним із обмежень ЗКД є те, що він не враховує очікуваних втрат під час роботи банку або фінансової кризи, яка може спотворити капітал банку та вартість капіталу.
Багато аналітиків та керівників банків вважають міру економічного капіталу більш точною та достовірною оцінкою фінансової стійкості та ризику банку, ніж коефіцієнт достатності капіталу.
Розрахунок економічного капіталу, який оцінює обсяг капіталу, який банк повинен мати під рукою, щоб забезпечити його здатність впоратися з поточним непогашеним ризиком, ґрунтується на фінансовому стані банку, кредитному рейтингу, очікуваних втратах та рівні довіри платоспроможності. Включаючи такі економічні реалії, як очікувані збитки, вважається, що цей показник представляє більш реалістичну оцінку фактичного фінансового стану та рівня ризику банку.
