Що таке принципово зважений індекс?
Фундаментально зважений індекс - це тип індексу власного капіталу, в якому компоненти вибираються на основі фундаментальних критеріїв на відміну від ринкової капіталізації. Принципово зважені індекси можуть будувати свою структуру на основі ряду основних показників, таких як дохід, ставки дивідендів, прибуток або балансова вартість. Принципово зважені індекси дають орієнтир для пасивно керованих коштів, що пропонуються інвесторам, які прагнуть отримати акції на основі основних характеристик.
Принципово зважений індекс пояснив
Принципово зважені показники виросли з інтересу інвесторів до пасивного управління. Вони стали більш поширеними у 2004 році після того, як дослідження щодо них були запроваджені дослідницькими філіями. Інтерес до принципово зважених індексів продовжує зростати, оскільки все більше компаній-фондів створили індивідуальні індекси, що представляють конкретні інвестиційні аспекти інвестиційного ринку.
Пасивно керовані принципово зважені індекси є частиною нової хвилі пропозицій трекерних фондів. Індивідуальні трекерні фонди - це пасивно керовані індексні фонди, що виходять за межі основних індексних пропозицій, прагнучи повторити індивідуальні індекси, побудовані на основі широкого спектру характеристик.
Принципово зважені індекси - це одні з найвизначніших індивідуальних індексів, які використовуються пасивно керованими трекерськими фондами. Компанії-фонди часто створюють власний індивідуальний фундаментальний індекс для того, щоб створити навколо нього реплікуваний портфель для випуску громадськості у вигляді структурованого фонду. Використовуючи спеціалізовані в основному зважені індекси, інвестиційні компанії можуть значно знизити витрати та покращити ефективність за рахунок зменшення трансакційних витрат та щорічного збалансування.
Прихильники цих індексів стверджують, що вони можуть запропонувати більш високу потенційну віддачу на основі сукупних фундаментальних заходів ринку проти ринкової капіталізації. По всій галузі вони можуть бути побудовані, використовуючи широкий спектр фундаментальних факторів, які історично виявилися успішними показниками для визначення найбільш ефективних інвестицій у часі.
FTSE RAFI - принципово зважені показники
Фондова біржа Financial Times (FTSE) у партнерстві з дослідницькими філіями має багато принципово зважених індексів. Індекси зважуються за допомогою основних факторів, таких як сумарні грошові дивіденди, вільний грошовий потік, загальний обсяг продажів та вартість власного капіталу.
Інвеско FTSE RAFI US 1000 ETF - це один фонд, керований індексом FTSE RAFI. Фонд прагне повторити вміст та ефективність індексу FTSE RAFI US 1000.
Індивідуальні пропозиції фонду
Wisdom Tree - один із постачальників коштів, який взяв на себе керівництво пропонуючи принципово зважені власні індекси. Внутрішні ETF-акції якості власного капіталу фірми пропонують інвесторам три портфельні портфелі індексованого пасивного управління, включаючи: Фонд зростання дивідендів якості WisdomTree в США (DGRW), Фонд зростання дивідендів з низьким рівнем якості WisdomTree США (DGRS) та Фонд прибутковості акціонерів якості WisdomTree США (QSY).
