Занепокоєння уповільненням прибутків корпорацій було однією з декількох причин підвищеної волатильності у грудні та стрімкого продажу ринку. На цьому тижні ці проблеми ставляться у центрі уваги, оскільки банки серйозно повідомляють про свої прибутки в четвертому кварталі.
Citigroup Inc. (C) розпочинає розгляд справи в понеділок, після чого вівторок JPMorgan Chase & Co. (JPM) та Wells Fargo & Company (WFC). Інвестиційні банки домінують у середовищі надходжень у середу. Результати отримали The Goldman Sachs Group, Inc. (GS), Bank of America Corporation (BAC) та Morgan Stanley (MS). Додайте розповсюдження звітності регіональних банків як акт підтримки, і інвестори раптом краще ознайомлюються з тим, як може скластися історія прибутку у 2019 році.
Аналітики очікують, що прибутки банків допоможуть збільшити зростання зростання комерційних та промислових позик, а також активізацію торговельної активності з чверті, де домінують дикі перепади ринку та незвично високий обсяг торгів у грудні.
"Так багато трапилося в грудні, і це було великим обсягом у той час, коли ми зазвичай цього не маємо", - сказав Джей Пестраллі, співзасновник інвестиційної фірми ZEGA Financial, за MarketWatch. З іншого боку, Пестраллі зазначив, що повільніший квартал у діяльності злиття та поглинання може призвести до зниження плати за інвестиційні банки.
З технічної точки зору, фонди оберненої фінансової біржі, що торгуються (ETFs), знаходяться поблизу основних рівнів підтримки напередодні тижневої екстравагантності банківських звітів. Трейдери, які хочуть короткого впливу в сектор, повинні обдумати ці три потенційні торгові можливості.
Direxion Daily Financial Bear 3X ETF (FAZ)
Створений у 2008 році, Directx Daily Daily 3X ETF (FAZ) має на меті забезпечити трикратну обернену щоденну ефективність індексу фінансових послуг Russell 1000. Це робиться шляхом інвестування у ф'ючерсні контракти, свопи та / або короткі позиції. Середній спред фонду лише 0, 09% та глибока ліквідність роблять його підходящим інструментом для короткострокових трейдерів, які хочуть взяти агресивну ставку проти фінансового сектору. Станом на 14 січня 2019 року FAZ має активи в управлінні (AUM) у розмірі 161, 17 мільйонів доларів, пропонує 0, 56% дивідендної прибутковості та знижується майже на 10% за рік (YTD). Плата за управління ETF в розмірі 0, 95% відповідає середньому категорії 0, 94%.
Акції FAZ торгувались боком протягом більшої частини 2018 року, перш ніж підскочити на 33% у грудні, оскільки фінансові акції різко впали разом з рештою ринку. Незважаючи на те, що фонд змінився протягом перших тижнів 2019 року, зараз ціна знаходить підтримку на рівні 12 доларів США від горизонтальної лінії, яка з'єднує максимуми лютневого та жовтня, а також 50-денного простого ковзного середнього (SMA). Трейдери, які займають тривалу позицію, повинні дивитись, щоб забронювати прибуток, повернувшись до грудневого максимуму - близько $ 16.50. Розгляньте можливість замовлення стоп-збитку трохи нижче 200-денного SMA для захисту торгового капіталу.
ProShares UltraShort Financials ETF (SKF)
ETF ProShares UltraShort Financials (SKF), з чистими активами в 30, 76 мільйонів доларів США, прагне повернути вдвічі більше обернених показників щоденного показника американського фінансового індексу Dow Jones. Фонд, започаткований у 2007 році, дозволяє трейдерам зайняти позицію проти важких американських банківських, страхових, нерухомості та інвестиційних компаній, таких як Berkshire Hathaway Inc. (BRK.B), JPMorgan Chase та Bank of America. Коефіцієнт витрат SKF становить 0, 95%, приносить 0, 06% і знижується на 6, 83% станом на 14 січня 2019 року.
Діаграма SKF породила бичачий сигнал "золотого хреста", коли 50-денний SMA перейшов над 200-денною SMA в середині листопада. З цього часу бики справді контролювали фонд, особливо у грудні, коли акції підскочили майже на 23%. Як і FAZ, ціна знизилася на початку нового року і наразі підтримується від горизонтальної лінії та 50-денного SMA. Отже, бажаючі придбати ETF повинні шукати точки входу, близькі до 22 доларів. Подумайте про банківські прибутки біля максимуму в 2018 році на рівні $ 27, 97 та закриття втрачених торгів, якщо ціна впаде нижче 20 доларів.
Регіональні банки Direxion Daily несуть 3X ETF (WDRW)
Сформований у 2015 році регіональний банк Direxion Daily 3X ETF (WDRW) намагається забезпечити триразове зворотне щоденне повернення індексу вибору промисловості S&P Регіональні банки. Трейдери можуть використовувати ETF для отримання короткого впливу на регіональні банківські акції США. Основний індекс в базовому індексі включає KeyCorp (KEY), Sterling Bancorp (STL) та SunTrust Banks, Inc. (STI). Середній розкид ETF в розмірі 0, 89% та щоденний оборот всього в 6500 акцій роблять його більше придатним для розмахуючих торгів, а не денних торгів. WDRW, з AUM в розмірі 2, 36 мільйона доларів, зменшився на 18, 51% за рік станом на 14 січня 2019 року. Прибутковість дивідендів на 0, 30% частково компенсує плату за управління фондом на 0, 99%.
Ціна акцій ETF різко зросла в період між вереснем і кінцем грудня, але останнім часом зменшилася, коли фінансові акції підскочили. Вищий за середній обсяг супроводжував цей крок вище, демонструючи все більший інтерес з боку биків. Трейдери повинні дивитись на купівлю на нинішніх рівнях, де фонд знаходить підтримку від висоти жовтневих перепадів, чотиримісячної лінії зростання та 50-денного SMA. Подивіться розмістити замовлення на прибуток біля рівня, що склався минулого місяця - 57, 86 дол. Зупинки можуть сидіти на кілька пунктів нижче вхідної ціни, щоб зменшити втрачені торги.
StockCharts.com
