Що таке мінімальний обсяг інвестицій?
Мінімальна інвестиція - це найменша кількість долара чи кількості акцій, яку інвестор може придбати, інвестуючи певні цінні папери, фонд чи можливість. Найчастіше роздумуючи з точки зору пайових фондів або хедж-фондів, мінімальні інвестиції також виявляються в цінні папери з фіксованим доходом, зобов'язання з заставою під заставу (CMO) та товариства з обмеженим комерційним правом (LP), де для придбання необхідна мінімальна визначена сума грошей. забезпечення. Це означає, що інвестор не може інвестувати або купувати будь-яку суму, яку хоче. Їм потрібно вкласти або придбати необхідну мінімальну суму або більше.
Наприклад, хедж-фонд може вимагати, щоб їхні клієнти депозитували принаймні 100 000 доларів у фірмі. Це мінімальні інвестиції, необхідні хедж-фонду для управління грошима клієнта.
Ключові вивезення
- Мінімальна інвестиція - це найменший розмір капіталу, який потрібно придбати або вкласти в цінні папери, активи або можливості. Взаємні фонди та хедж-фонди, як правило, мають мінімальні інвестиції, хоча вони можуть різко відрізнятися від сотень чи тисяч доларів вгору в мільйони. Придбання певних активів може зажадати мінімальної покупки, наприклад, облігацій.
Як працює мінімум інвестицій
Мінімальна сума інвестицій може змінюватись залежно від відповідного пайового фонду і може розтягнутися десь від 1 долара до 1 мільйона доларів або більше. Мінімальні інвестиції у хедж-фонд можуть бути ще більшими, як і деякі LP та інвестиційні трести. Для роздрібних інвесторів залишається великий вибір коштів, які мають мінімальні мінімальні інвестиції, як правило, починаючи від 100 доларів і вище.
Важливим фактором для менеджера фонду при визначенні мінімального розміру інвестицій є стратегія та вимоги ліквідності самого фонду. Встановлюючи високий мінімальний розмір інвестицій, менеджери фондів можуть ефективно відмивати короткострокових інвесторів та регулювати надходження коштів до фонду, що може бути корисним для щоденного управління активами.
Кошти можуть також накладати високі мінімальні інвестиції, щоб уникнути оформлення документів і ведення бухгалтерського обліку безлічі клієнтів. У фонді може бути лише декілька великих клієнтів, в той час як інша фірма може управляти такою ж кількістю капіталу, але цей капітал надавали тисячі клієнтів.
Деякі фірми вважають за краще обслуговувати менших клієнтів із низькими мінімальними інвестиційними продуктами, а інші фірми віддають перевагу більш високим мінімальним інвестиціям, орієнтованим на більш високу чисту вартість фізичних осіб.
Деякі фонди можуть мати мінімальні суми інвестицій, які залежать від торгової платформи через домовленості між брокером-дилером та фондовою компанією.
Як правило, інвестори повинні враховувати мінімальні інвестиційні асигнування при пошуку нових інвестицій.
На інших ринках брокером може бути встановлена мінімальна інвестиція або просто ціна придбання цінного папера (помножена на кількість, яку цінні папери можна придбати або продати).
Наприклад, багато брокерів вимагають мінімальних інвестицій в 5000 доларів для придбання облігацій. При роботі з більшими клієнтами або підприємствами мінімальний розмір інвестицій може становити 25 000, 100 000 або навіть 1 мільйон доларів або більше.
Багато взаємних фондів та хедж-фондів дотримуються стратегії або просто відстежують індекс. Більшість індексів та деякі стратегії можна інвестувати, купуючи фондові торги (ETF). ETF не мають мінімальних інвестиційних вимог для багатьох взаємних та хедж-фондів, проте можуть пропонувати подібні прибутки у багатьох випадках. Оскільки ETF торгують як акції, інвестор може придбати лише одну акцію. Отже, мінімальна інвестиція в ETF - це одна акція, помножена на торгову ціну ETF.
Приклади мінімальних інвестицій
Мінімальні інвестиції різко залежать від пайових та хедж-фондів.
Акції інвестора Фонду Vanguard Windsor (VWNDX) мають високі довгострокові показники, в середньому 11, 23% на рік, починаючи з травня 2019 року, починаючи з 1958 року. Мінімальна інвестиція у фонд великої капіталізації становить 3000 доларів. Після вкладення коштів клієнти можуть вкласти додаткові кошти з кроком у 1 долар. Коефіцієнт витрат у фонду становить 0, 31%
З іншого боку, Інституційні акції Vanguard S&P Mid-Cap 400 з індексом фонду (VSPMX) мають мінімальну інвестицію у розмірі 5 мільйонів доларів. Як і у багатьох випадках, стратегія фонду відстеження індексу S&P Mid-Cap 400 також доступна в ETF, який можна придбати за ціну однієї акції. Хоча ціна Vanguard S&P Mid-Cap 400 ETF (IVOO) щодня коливається, оскільки лише одна акція, яку можна придбати, інвестори можуть інвестувати всього за пару сотень доларів.
