Основні фондові біржові фонди Midcap (ETFs) забезпечують широке покриття ринку акцій середнього капіталу США. Ці кошти призначені для функціонування довгострокових основних фондів у різноманітних портфелях ETF. Як правило, серед категорій середнього розміру включаються компанії з ринковою капіталізацією від 2 до 10 мільярдів доларів.
Однак жоден з індексів, які лежать в основі провідних ETF в цьому просторі, не відповідає цьому спрощеному визначенню діапазону проміжних шапок. Як результат, описані нижче основні ETF, що пропонуються середнім капіталом, пропонують інвесторам хороший вибір варіантів впливу на цю область ринку акцій.
Vanguard Mid-Cap ETF
ETF Vanguard Mid-Cap (NYSEARCA: VO) забезпечує широке покриття акцій середньої вартості США, відстежуючи індекс середньої капіталізації США CRSP, орієнтир, створений та керований Центром досліджень цін на безпеку в Університеті Чиказької Бутської школи бізнесу. Цей індекс класифікує американські компанії за ринковою капіталізацією, а потім вибирає ті, хто займає 70–85-й відсоток. Деякі запаси біля країв смуги вибору можуть бути включені до індексу на основі часткової ваги. VO прагне повторити інвестиційні результати індексу, інвестуючи в ті самі акції приблизно в однакових пропорціях, коли це можливо.
Станом на серпень 2018 року ВО має чисті активи на суму понад 103 мільярди доларів, вкладені в 357 акцій. Компанія з найбільшою вагою - ServiceNow Inc. (ЗАРАЗ), 0, 8% фонду вкладено в акції. ServiceNow має 35 мільярдів доларів на ринку. Середня ринкова обмеженість акцій VO становить 16, 9 мільярдів доларів.
Середній холдинг фонду має ринкову капітал у розмірі 15, 7 мільярда доларів. Щодо секторальної експозиції, фінансові запаси лідирують у розподілі 21, 5%, далі - промислові запаси на 18, 3%, запаси технологій на 16, 2%, запаси споживчих послуг на 10% та споживчі товари на 9, 6%. VO має дуже низький коефіцієнт витрат 0, 05%.
iShares Core S&P Mid-Cap ETF
IShares Core S&P Mid-Cap ETF (NYSEARCA: IJH) відстежує інвестиційні результати індексу S&P MidCap 400. Компанії обираються для індексу на основі різноманітних факторів, включаючи адекватну ліквідність, загальну фінансову життєздатність та галузеву класифікацію. Індекс включає компанії в різних галузях, щоб забезпечити представництво сектору, як правило, у відповідності з повною сукупністю придатних середніх компаній. Оскільки індекс не відновлюється регулярно, компанії, які піднімаються або випадають із початкової смуги відбору, можуть залишатися в індексі деякий час.
IJH використовує репрезентативну стратегію вибірки для створення портфеля запасів, який приблизно наближається до характеристик базового індексу. Станом на жовтень 2018 року, IJH має близько 49, 9 мільярдів доларів чистих активів у 401 запасі. Фортінет (FTNT) у вищого холдингу фонду має ринкову капіталізацію в розмірі 15, 5 мільярдів доларів. Розбиття за галузями включає 16, 53% розподілу на запаси інформаційних технологій, 16, 14% на фінансові запаси, 14, 55% на виробничі запаси та 11, 42% на акції споживачів. Коефіцієнт витрат IJH становить 0, 07%.
Schwab США ETF Mid-Cap ETF
ETF Schwab Mid-Cap (NYSEARCA: SCHM) прагне відповідати інвестиційним показникам загального індексу фондового ринку США Dow Jones. Цей індекс будується шляхом спочатку ранжування компаній за загальним індексом фондового ринку США Dow Jones за ринковою капіталізацією, а потім вибору групи компаній, яка займає рейтинг від 501 до 1000. Опинившись в індексі, компанії не вилучаються, якщо вони не опускаються нижче ранг 1100 або вище за ранг 401. SCHM використовує стратегію вибірки для наближення до інвестиційного профілю базового індексу.
Станом на жовтень 2018 року SCHM має чисті активи в розмірі понад 5, 4 мільярда доларів, розподілені на 513 акцій. Xylem (XYL) у верхньому холдинзі фонду має ринкову капіталізацію приблизно 14, 5 мільярдів доларів. Понад 93% фонду інвестується в акції з ринковою обмеженням від 3 до 15 мільярдів доларів.
Що стосується розподілу сектору, то 19, 28% фонду інвестується у запаси інформаційних технологій, 15, 11% - у виробничі запаси, 14, 7% - на фінансові запаси, 14, 55% - на розсуд акцій споживачів та 10, 67% - на акції нерухомості. SCHM має низький коефіцієнт витрат 0, 05%.
iShares Russell Mid-Cap ETF
IShares Russell Mid-Cap ETF (NYSEARCA: IWR) пропонує інвесторам широку експозицію, яка більше нахиляється до великих компаній, ніж інші варіанти цього списку. IWR прагне відстежувати індекс Russell Midcap. Цей індекс включає найменших 800 або близько компаній з індексу Russell 1000, який сам включає найбільші 1000 компаній у Сполучених Штатах. IWR використовує стратегію вибірки для відстеження базового індексу.
Станом на жовтень 2018 року в IWR чисті активи вкладено понад 18, 3 мільярда доларів у 790 акцій. Найбільший холдинг фонду, Росс Магазини (ROST), має капіталізацію приблизно 35, 7 мільярдів доларів. Розбиття за галузями включає 18, 4% розподілу на запаси інформаційних технологій, 14, 25% на виробничі запаси та 13, 29% на фінансові. Коефіцієнт витрат IWR становить 0, 20%.
iShares Morningstar Mid-Cap ETF
IShares Morningstar Mid-Cap ETF (NYSEARCA: JKG) намагається відстежувати інвестиційні результати середнього індексу Morningstar. Для побудови цього індексу Morningstar використовує фірмовий метод для вибору компаній із середньою ставкою, що характеризуються середніми ростовими та ціннісними якостями. Згідно з цією методологією, компанії з середнього капіталу - це ті, хто займає 90-е та 70-те відсотки за ринковою капіталізацією в США. Придатність вимагає проведення лістингу на Нью-Йоркській фондовій біржі, NASDAQ або на ринку акцій NYSE Amex. Акції в індексі зважуються на основі кількості акцій, загальнодоступних для торгівлі. JKG використовує репрезентативну стратегію вибірки для наближення до індексу.
Станом на жовтень 2018 року JKG має чисті активи майже 745 мільйонів доларів у 195 акціях. Найкращі акції фонду включають Centene (CNC) на 1, 55%, Ingersoll Rand (IR) на 1, 33% та Rockwell Collins (COL) на 1, 21%. Розбиття за галузями включає розподіл на виробничі запаси на 19, 1%, запаси інформаційних технологій на 14, 23% та акції споживачів на розсуд 14, 13%. Коефіцієнт витрат JKG становить 0, 25%.
