Що таке змінна ануїтизація?
Змінна ануїтизація - це варіант ануїтету, при якому сума виплат доходів, отриманих страхувальником, буде змінюватися залежно від інвестиційної ефективності ануїтету. Змінна ануїтизація - це один варіант, який може бути обраний страхувальником під час фази ануїтизації договору, це фаза, в якій страхувальник обмінює накопичену вартість ануїтету на потік регулярних виплат доходу, гарантованих довічно або гарантовано протягом визначеного періоду кількість років.
Ключові вивезення
- Змінна ануїтет так само, як і звучить, - змінна. Виплати базуються на ефективності ануїтетних активів. Більше потенціалу прибутків із змінною ануїтетом. Однак під час спаду на ринку виплати будуть нижчими за ануїтет із фіксованою ставкою.
Розуміння змінної ануїтизації
Існує дві фази до життя ануїтету. Під час фази накопичення інвестор додає до ануїтету, при цьому всі прибутки, які нараховуються протягом цієї фази, звільняються від поточного податку на прибуток. Після того, як страхувальник буде готовий почати отримувати доходи від ануїтету, який вони можуть обрати: Здійснювати відкликання (спеціально або систематично; або) Анулювати договір та обирати фіксовану чи змінну виплату.
Під час фази ануїтизації для ануїтетів, придбаних за доларами після сплати податку, фіксована сума кожного платежу трактується як неоподатковувана декларація початкової бази, а залишок оподатковується як дохід. Крім того, весь дохід від ануїтету, отриманий за рахунок зняття коштів, як правило, оподатковується як дохід до тих пір, поки весь прибуток не буде знято. Після вилучення всіх доходів вилучення є неоподатковуваною декларацією первісної (вже оподаткованої) інвестиції в ануїтет. Для ануїтетів, придбаних за доларами до оподаткування, весь дохід - чи то через ануїтацію, так і від зняття - повністю оподатковується як звичайний дохід.
Змінні міркування ануїтету
Вибір способу отримання платежів з ануїтету може бути важким для інвесторів, і часто зводиться до тієї величини ризику, яку страхувальник готовий взяти на себе, порівняно із сумою прибутку, яку бажає страхувальник. Вибір фіксованої ануїтизації означає, що страхувальник отримуватиме однакову суму грошей за кожну періодичну виплату ануїтетного доходу протягом строку дії ануїтету, незалежно від того, як працює портфель компанії з ануїтетом. Змінні платежі з ануїтизацією відрізняються тим, що вартість, отримана страхувальником, розрахована на різницю з часом. Це відбувається тому, що виплати базуються на ефективності базового портфеля.
"Різноманітність функцій, що пропонуються продуктами змінної ануїтету, може бути заплутаною", - йдеться на своєму веб-сайті Регулюючого органу фінансової галузі (FINRA), який регламентує радників. "З цієї причини інвесторам може бути важко зрозуміти, що їм рекомендується купувати - особливо, коли стикаєтеся з жорстким зарядом продавця. Перш ніж розглянути питання про придбання змінної ануїтету, переконайтеся, що ви повністю розумієте всі її умови. Уважно прочитайте проспект ".
FINRA також рекомендує задати наступні питання:
- Як довго будуть пов'язані мої гроші? Чи будуть стягнуті збори або інші штрафні санкції, якщо я зніму кошти з інвестицій раніше, ніж я передбачав? Буде вам виплачено комісію або отримаєте будь-який вид компенсації за продаж змінної ануїтету? На скільки? Які ризики можуть зменшити вартість моїх інвестицій? Які всі збори та витрати?
Придбання ануїтету може забезпечити рівень безпеки доходу, але також може зафіксувати кошти у конкретний продукт, який може не працювати так добре, як очікувалося. Професіонали, які продають ануїтети, зазвичай отримують комісію залежно від типу та вартості проданого ануїтету. Змінні величини ануїтетів пов'язані з виконанням інструментів, що нагадують взаємний фонд, які називаються субрахунками, які обирає власник ренти.
