Зміст
- Основи процентної ставки
- Як розраховуються тарифи
- Прогнозування ставок центрального банку
- Основні повідомлення
- Аналіз прогнозу
- Коли станеться зміна сюрпризу
- Суть
Найбільшим фактором, що впливає на валютний ринок, є зміни процентних ставок будь-якого з восьми світових центральних банків.
Ці зміни є опосередкованою відповіддю на інші економічні показники, що спостерігаються протягом місяця, і вони потенційно можуть перемістити ринок негайно та з усією силою. Оскільки зміни темпів сюрпризу часто мають найбільший вплив на торговців, розуміння того, як передбачити та реагувати на ці мінливі кроки, може призвести до збільшення прибутку.
Ключові вивезення
- Форекс-ринки відстежують, як коливаються курси різних валютних пар. Одними з основних факторів, які впливають на ці курсові курси, є відносна різниця процентних ставок у кожній країні. Коли процентні ставки часто можна передбачити, використовуючи економічні моделі, новини та повідомлення про сюрприз можуть мати негайний характер вплив на ставки, які в свою чергу впливають на ціни на валютну валюту.
Основи процентної ставки
Процентні ставки мають вирішальне значення для денних трейдерів на валютному ринку, оскільки чим вища норма прибутковості, тим більше відсотків нараховується на вкладену валюту і тим більший прибуток.
Звичайно, ризик у цій стратегії - це коливання валюти, що може різко компенсувати будь-які виграшні відсотки. Хоча ви завжди можете купувати валюти з більш високим відсотком (фінансуючи їх з меншими відсотками), такий крок не завжди є розумним.
На процентні ставки слід дивитися з обережністю, як і будь-які новини про центральні банки.
Як розраховуються тарифи
Кожна рада директорів центрального банку контролює грошово-кредитну політику своєї країни та короткострокову ставку відсотків, за якою банки можуть позичати один у одного. Центральні банки підвищать ставки, щоб зменшити інфляцію та знизити ставки, щоб заохотити кредитування та введення грошей в економіку.
Як правило, ви можете мати чітке розуміння того, що вирішить банк, вивчивши найбільш відповідні економічні показники; а саме:
- Індекс споживчих цін (ІСЦ) Споживчі витрати
Прогнозування ставок центрального банку
Озброївшись даними цих показників, торговець може скласти оцінку щодо зміни ставки. Як правило, в міру поліпшення цих показників економіка буде ефективною, і показники потрібно буде підвищити, або якщо покращення буде невеликим, зберегти те саме. У цій же примітці значне падіння цих показників може передбачати зниження ставки для заохочення запозичень.
Поза економічними показниками можна передбачити рішення щодо ставки:
- Спостерігаючи за основними оголошеннямиАналізуючи прогнози
Основні повідомлення
Основні повідомлення керівників центральних банків, як правило, відіграють важливу роль у зміні процентних ставок. Однак їх часто не помічають у відповідь на економічні показники. Щоразу, коли рада директорів будь-якого з восьми центральних банків планує публічно обговорити, вона, як правило, дає зрозуміти, як банк бачить інфляцію.
Наприклад, 16 липня 2008 року голова Федеральної резервної системи Бен Бернанке дав свої піврічні свідчення щодо грошової політики перед Комітетом Палати. На звичайній сесії Бернанке зачитав підготовлену заяву про вартість долара США та відповів на запитання членів комітету.
У своїй заяві та відповідях Бернанке був впевнений, що долар США в хорошій формі і що уряд вирішив стабілізувати його, хоча страх перед рецесією впливав на всі інші ринки.
Засідання заяв широко супроводжувалося трейдерами, і, оскільки воно було позитивним, трейдери очікували, що Федеральна резервна система підвищить процентні ставки, що призвело до короткострокового курсу на долар під час підготовки до наступного рішення про ставку.
Курс EUR / USD знизився на 44 пункти протягом однієї години (добре для долара США), що призвело до прибутку в 440 доларів для торговців, які діяли на оголошення.
Аналіз прогнозу
Другий спосіб прогнозування рішень щодо процентної ставки - це аналіз прогнозів. Оскільки зміни процентних ставок зазвичай передбачаються, брокерські компанії, банки та професійні торговці вже матимуть консенсусну оцінку щодо того, якою буде ставка.
Трейдери можуть взяти чотири чи п’ять таких прогнозів (що має бути дуже близьким за чисельністю) та порівняти їх для більш точного прогнозування.
Коли відбувається зміна швидкості сюрпризу
Незалежно від того, наскільки добре проведено дослідження трейдера або скільки їх кількість розіграла, перш ніж було прийнято рішення про ставку, центральні банки можуть здійснити збільшення або зменшення ставки несподіванки.
Коли це станеться, торговець повинен знати, в якому напрямку рухатиметься ринок . Якщо відбудеться підвищення курсу, валюта оцінить ціну, а це означає, що торговці купуватимуть. Якщо відбудеться зниження, торговці, ймовірно, продаватимуть та купуватимуть валюти з більш високими процентними ставками. Після того, як торговець визначив рух на ринку, важливо зробити наступне:
- Дійте швидко! Ринок, як правило, рухається блискавичною швидкістю, коли сюрприз потрапляє, тому що всі торговці прагнуть купувати чи продавати (залежно від походу чи скорочення) перед натовпом. Швидкі дії можуть призвести до значного прибутку, якщо зробити їх правильно. Слідкуйте за переворотом нестабільної тенденції . Сприйняття торговця, як правило, керує ринком при першому випуску даних, але потім тенденція, швидше за все, продовжиться на своєму початковому шляху.
Наступний приклад ілюструє вищезазначені дії.
На початку липня 2008 року Резервний банк Нової Зеландії мав процентну ставку 8, 25% - один із найвищих центральних банків. Цей курс був стабільним протягом попередніх чотирьох місяців, оскільки долар Нової Зеландії був гарячим товаром для покупців, які купували через високі показники прибутковості.
У липні, проти всіх прогнозів, рада директорів банку знизила ставку до 8% на щомісячному засіданні. Хоча падіння на чверть відсотків здається невеликим, трейдери на Форекс сприйняли це як знак страху банку від інфляції і негайно зняли кошти або продали валюту та купили інші - навіть якщо ті інші мали нижчі відсоткові ставки.
Курс NZD / USD знизився з - 7497 до - 7414 - загалом на 83 пункти, або піпс, протягом п'яти до 10 хвилин. Ті, хто продав лише одну партію валютної пари, за лічені хвилини отримали чистий прибуток у розмірі 833 доларів.
Так само швидко, як NZD / USD вироджувалося, невдовзі він повернувся на трек зі своїм зростанням. Причиною того, що він не продовжував вільного падіння, було те, що, незважаючи на зниження курсу, у NZD все ще була вища процентна ставка (на 8%), ніж у більшості інших валют.
В якості додаткового зауваження, що слід визначити, як відбулася зміна ставки несподіванки, важливо прочитати фактичний прес-реліз центрального банку, щоб визначити, як банк бачить майбутні рішення щодо курсу. Дані у випуску часто викликають нову тенденцію у валюті після того, як відбулися короткострокові ефекти.
Суть
Наступні новини та аналіз дій центральних банків мають бути першочерговим пріоритетом для форекс-трейдерів. Оскільки банки визначають грошово-кредитну політику свого регіону, валютні курси мають тенденцію до зміни. По мірі зміни валютних курсів, торговці мають можливість максимізувати прибуток - не лише за рахунок нарахування відсотків від проведення операцій, а й від фактичних коливань на ринку. Ретельний аналіз досліджень може допомогти трейдеру уникнути зміни швидкості сюрпризу та реагувати на них належним чином, коли вони неминуче трапляються.
