Фондові фонди
По-перше, важливо зазначити, що існує різниця між податковими зобов'язаннями акцій та облігаційних фондів. Фондові фонди, якщо вони торгують складовими запасами, оподатковуються на приріст капіталу. Вони також випускають дистрибуції, які також оподатковуються. (Докладніше див.: Податок на приріст капіталу 101. )
Для приросту капіталу існують дві ставки: короткострокова або менше одного року та довгострокова для активів, що утримуються довше одного року. Остання менша, максимум 20%. Більшість людей платять 15% -ну ставку або нуль, хоча мало хто, хто володіє пайовими фондами, знаходиться в найнижчому рівні. Короткострокові прибутки оподатковуються як звичайний дохід.
Фондові фонди іноді здійснюють розподіл, і це може бути дивіденди або просто прибуток від продажу акцій; у першому випадку вони можуть оподатковуватися за довгостроковою ставкою приросту капіталу. Розподіл фондів оподатковується незалежно від того, чи повертаються гроші в більшу частку фонду. І, звичайно, є податки, якщо акції фонду продаються з прибутком (або відрахуваннями, якщо є збитки). (Докладніше див.: Яка різниця між приростом капіталу та інвестиційним доходом? )
Фонди облігацій
Фонди облігацій дещо відрізняються. Зароблені відсотки оподатковуються як звичайний дохід. Але є деякі додаткові зморшки залежно від виду облігаційного фонду, який ви купуєте. Наприклад, існують неоподатковувані муніципальні фонди облігацій, але, як правило, податкова пільга застосовується лише в тому випадку, якщо ви живете в тому ж штаті, де вони були випущені. У більшості випадків муніципальні облігаційні фонди не оподатковуються на федеральному рівні, тоді як федеральний борг (наприклад, фонд казначейських векселів, наприклад) буде звільнений від податку на прибуток держави, але все ще оподатковується на федеральному рівні.
Міжнародні фонди
Це переходить до третьої категорії фондів: міжнародних. Іноді міжнародні фонди не оподатковуються через іноземний податковий кредит. Щоб уникнути оподаткування людей двічі, Служба внутрішніх доходів (IRS) надає кредити за вже сплачені іноземні податки. Це може зробити їх хорошим диверсифікатором та податковим захистом. (Докладніше див.: Розуміння оподаткування іноземних інвестицій )
Однак варто уважно подивитися, які країни покривають кошти. "Якщо ця країна не має податкового договору, ви можете оподатковуватися двічі", - сказав Аллан Рот, засновник фірми з інвестиційних консультацій та фінансового планування Wealth Logic.
Податкова ефективність
Незважаючи на те, що правила оподаткування можуть ускладнитися для фондів, все ж є способи максимальної ефективності оподаткування, сказав Рот. По-перше, мінімізуйте торгівлю. Фонд, який багато торгує, буде нараховувати більше податків, періоду. Інше - подумати про "обгортку", в якій знаходяться кошти, - ваш відкладений податком план 401 (k) або податковий рахунок у місцевого брокера чи фінансового консультанта. (Докладніше див.: Економія на пенсії: Податкові відстрочки або Податки? )
Рот пропонує розмістити облігаційні кошти на 401 (k) або індивідуальний пенсійний рахунок (IRA), наприклад, зберігаючи фондові фонди на оподатковуваному рахунку. Причина полягає в тому, що розподіл облігаційних фондів оподатковується за будь-якою ставкою, що стосується вашого доходу, а це означає, що щороку відбуватиметься податковий удар. Це збільшується з часом. Також немає гарантії, що фондові фонди перевищуватимуть облігаційні фонди (або навпаки) або що процентні ставки залишаться настільки ж низькими, як вони є, тому найпростіше - відкласти податки, поки ви не виведете гроші, сказав Рот.
Тим часом фондові фонди оподатковуються за ставкою приросту капіталу, яка значна частина часу нижча, ніж норма звичайного доходу. Це означає, що насправді краще сплачувати меншу ставку щороку, а не більшу ставку доходу від продажу акцій фонду вниз.
Для подальшого мінімізації податків Рот додав, що індексний фонд - найкраща ставка. Індексні фонди торгуються мало, а це означає, що кількість оподатковуваних "подій" менша. Дивіденди будуть оподатковуватися за нижчою ставкою, ніж звичайний дохід, тому податки забирають менше прибутків.
Що стосується міжнародних фондів, то застосовуються аналогічні міркування: йдіть з фондовими фондами та залишайтеся з тими, які мають країни з податковими договорами, наскільки це можливо.
Одним з видів індексного фонду є біржовий фонд (ETF). Теорія, за словами Рота, полягає в тому, що вони ефективніші з оподаткування, оскільки ETF, який переводить баланс або тому подібне, не повинен буде платити ті ж податки, що й взаємний фонд. На практиці менеджери фондів майже завжди спочатку продають акції з найвищими витратами, а це означає, що вони вивантажать речі, які втрачають гроші або заробляють менше грошей, і платять менше за рахунок прибутків капіталу. (Докладніше див.: Що визначає основу ваших витрат? )
Найбільший ETF, SPDR S&P 500 ETF (SPY), має валовий коефіцієнт витрат 0, 1098% і відповідає S&P 500. Фонд Vanguard S&P 500 (VFINX) стягує 0, 17%. Ця різниця досить мала, тому в деяких випадках вибір може мати мало значення.
Суть
Ефективне інвестування податків може призвести до невеликого жонглювання тим, на який рахунок ви вкладаєте кошти, але, як тільки це буде зроблено, воно того варте того. (Докладніше див.: Коли продати пайовий фонд .)
