Визначення кількості валюти, акцій або товару для накопичення в торгівлі є часто не поміченим аспектом торгівлі. Торговці часто приймають розмір випадкової позиції. Вони можуть зайняти більше, якщо вони відчувають себе "справді впевненими" щодо торгівлі, або вони можуть взяти менше, якщо відчують трохи роздратування. Це неправильні способи визначення розміру позиції. Торговець також не повинен приймати встановлений розмір позиції за будь-яких обставин, незалежно від того, як встановлюється торгівля, і такий стиль торгівлі, ймовірно, призведе до низької ефективності в довгостроковій перспективі. Давайте розглянемо, як насправді слід визначати розмір позиції.
Що впливає на розмір посади
Перше, що нам потрібно знати, перш ніж ми зможемо визначити розмір своєї позиції - це рівень зупинки торгівлі. Зупинки не повинні встановлюватися на випадкових рівнях. Зупинку потрібно поставити на логічному рівні, де вона скаже торговцю, що вони помилилися щодо напрямку торгівлі. Ми не хочемо ставити зупинку там, де це може бути спровоковано нормальними рухами на ринку.
Як тільки ми мали рівень зупинки, тепер ми знаємо ризик. Наприклад, якщо ми знаємо, що наша зупинка становить 50 пунктів від нашої вхідної ціни на торгівлю форекс (або припустимо 50 центів у біржовій або товарній торгівлі), ми можемо почати визначати розмір своєї позиції. Наступне, на що ми повинні звернути увагу - це розмір нашого рахунку. Якщо у вас невеликий рахунок, ви повинні ризикувати максимум від 1% до 3% свого рахунку в торгівлі.
Припустимо, у торговця є торговий рахунок на 5000 доларів. Якщо торговець ризикує 1% від цього рахунку в торгівлі, це означає, що він може втратити 50 доларів за торгівлю, а це означає, що трейдер може взяти одну міні-партію. Якщо рівень зупинки трейдера досягнуто, він втратить 50 піпсов на одному міні-лоті або 50 доларів. Якщо трейдер використовує 3% рівень ризику, він може втратити 150 доларів (що становить 3% від рахунку). Це означає, що при рівні зупинки на 50 пунктів він може отримати три міні-лоти. Якщо торговець зупинений, він або вона втратить 50 піпсов на трьох міні-лотах, або 150 доларів.
На фондовому ринку ризикнути 1% вашого рахунку в торгівлі означатиме, що трейдер може взяти 100 акцій зі стоп-рівнем 50 центів. Якщо зупинка буде досягнута, це означатиме 50 доларів, або 1% від загального рахунку, втрачено на торгівлю. У цьому випадку ризик для торгівлі містився на невеликому відсотку рахунку, а розмір позиції був оптимізований під цей ризик.
Альтернативні методи розміщення позицій
Для великих облікових записів існують деякі альтернативні методи, які можна використовувати для визначення розміру позиції. Людина, що торгує рахунком у 500 000 доларів США або мільйона доларів, не завжди може ризикувати на 5000 або більше доларів (1% від 500 000 доларів) на кожній торгівлі. Вони можуть мати багато позицій на ринку, вони фактично можуть не використовувати весь свій капітал, або можуть бути проблеми з ліквідністю великих позицій. У цьому випадку також можна використовувати зупинку з фіксованим доларом.
Припустимо, трейдер із рахунком такого розміру хоче ризикувати лише 1000 доларів за торгівлю. Він все ще може використовувати метод, зазначений вище. Якщо відстань до зупинки від вхідної ціни становить 50 піпсів, трейдер може взяти 20 міні-лотів або 2 стандартних лота.
На фондовому ринку торговець міг взяти 2000 акцій, при цьому стоп був на 50 центів від вхідної ціни. Якщо зупинка буде досягнута, торговець втратить лише ті 1000 доларів, якими він чи вона був готовий ризикувати, перш ніж розміщувати торги.
Щоденні рівні зупинки
Інший варіант для активних або повних робочих днів трейдерів - це використовувати щоденний рівень зупинки. Щоденна зупинка дозволяє торговцям, яким потрібно приймати рішення, що діють секунди, і вимагають гнучкості у прийнятті рішень щодо розміщення позицій. Щоденна зупинка означає, що трейдер встановлює максимальну суму грошей, яку він може втратити за день, тиждень чи місяць. Якщо торговці втратять цю заздалегідь встановлену суму капіталу або більше, вони негайно вийдуть з усіх позицій і припинять торгувати на інший день, тиждень або місяць. Торговець, що використовує цей метод, повинен мати позитивну результативність.
Для досвідчених трейдерів щоденна зупинка втрат може бути приблизно рівною їх середньодобовій прибутковості. Наприклад, якщо в середньому трейдер заробляє 1000 доларів на день, то він повинен встановлювати щоденну зупинку втрат, близьку до цієї кількості. Це означає, що втрачений день не знищить прибуток від більш ніж одного середнього торгового дня. Цей метод також можна адаптувати так, щоб відображати кілька днів, тиждень або місяць торгових результатів.
Для трейдерів, які мають історію прибуткових торгів або які надзвичайно активні в торгівлі протягом дня, щоденний рівень зупинки дозволяє їм свободу приймати рішення щодо розміру позиції на ходу протягом дня, але все ще контролюють загальний ризик. Більшість трейдерів, які використовують щоденну зупинку, все ще обмежуватимуть ризик дуже невеликим відсотком свого рахунку в кожній торгівлі, відстежуючи розміри позицій та створюючи ризик позиції.
Новачок-трейдер з невеликою історією торгівлі також може адаптувати метод щоденної зупинки збитків у поєднанні з використанням правильного розміру позиції - визначається ризиком торгівлі та загальним залишком рахунку.
Суть
Щоб досягти правильного розміру позиції, ми повинні спочатку знати наш рівень зупинки та відсоткову або доларову суму нашого рахунку, що ми готові ризикувати в торгівлі. Після того, як ми визначимо їх, ми можемо обчислити наш ідеальний розмір позиції.
