Минулого тижня ціни на нафту зросли до максимуму за п'ять місяців, оскільки побоювання з приводу вибуху громадянської війни в Лівії додали занепокоєння, що конфлікт у країні-члені ОПЕК може вплинути на глобальні пропозиції. Напруженість спалахнула, коли повстанські сили, віддані воєначальнику Халіфі Хафтар, розпочали несподіваний напад на Тріполі, дім визнаного ООН уряду Лівії.
Лівія виробляла 1, 2 мільйона барелів на день до сутичок у Тріполі. Значне падіння виробництва може спричинити раптові сплески цін на рідкий товар. Північноафриканська країна з населенням понад 6 мільйонів переживає політичні заворушення з 2011 року, коли тодішнього главу держави Муаммара Каддафі відсторонили від посади та вбили.
"Я думаю, що ринок зосередився на Лівії не так сильно, як можливо, це робилося. На даний момент ми бачимо загрозу для лівійських поставок у коротко- та середньостроковій перспективі", - сказав Пол Хорснелл, керівник товарних досліджень в Standard Chartered, за CNBC.
Занепокоєння в Лівії настає в той момент, коли ринки нафти стикаються з підвищенням тиску через шестимісячне скорочення поставок ОПЕК на 1, 2 мільйона барелів на день (в.п.) між січнем та червнем, яке може тривати і в другій половині 2019 року, залежно від ринкових умов.
Тим, хто вважає, що конфлікт у Лівії може загостритись і продовжувати підвищувати ціни на нафту, слід додати ці три фонди біржового сектору енергетичного сектору (ETF) до свого списку спостереження. Давайте докладніше розглянемо кожен фонд та прийнятні технічні рівні для торгівлі.
iShares Виробництво та видобуток нафти та газу США ETF (IEO)
Маючи активи під управлінням (AUM) в розмірі 276, 46 мільйонів доларів, ETF з розвідки та видобутку нафти і газу США (IEO) намагається забезпечити подібні інвестиційні результати до індексу Dow Jones US Select Oil & Production Index. Як випливає з назви, ETF забезпечує вплив акцій США в галузі розвідки та видобутку нафти та газу. Його портфель є відносно важким, 10 кращих акцій мають вагу майже 65%. Фонд підходить для всіх форм торгівлі з конкурентоспроможним коефіцієнтом витрат 0, 43% та надтонким середнім спред на 0, 05%. IEO випускає 1, 56% дивідендної прибутковості і на сьогодні на 16 квітня 2019 року набрала 19, 97% (YTD).
Фонд досяг більшої частини своїх прибутків з початку року в перші тижні січня. З цього часу вона торгувала переважно збоку, коли бики та ведмеді боролися за контроль. Ціна вирвалася вище торгового діапазону в п'ятницю, 13 квітня, коли напруга в Лівії наростала. Трейдери повинні дивитись, щоб відкрити довгу позицію щодо поправки до найвищої тенденції діапазону, яка зараз виступає як значний рівень підтримки. Подумайте про бронювання прибутку в розмірі близько 70 доларів - територія, в якій ціна може зіткнутися з опором від горизонтальної лінії тренду, яка з'єднує кілька мінімумів розпалу 2018 року. Обмежте ризик, встановивши порядок зупинки втрат трохи нижче 50-денного простого ковзного середнього (SMA) та перемістивши його до точки беззбитковості, якщо ціна досягне SMA за 200 днів.
ETF з рівним вагою Invesco S&P 500 (RYE)
Запущений у 2006 році, ETF з рівним вагою енергії Invesco S&P 500 (RYE) відстежує ефективність індексу енергії рівного ваги S&P 500, який включає компанії американського енергетичного сектору. Рівна вагова структура фонду надає йому значного нахилу до середніх шапок - як результат, RYE набирає вагу у великих нафтопереробних заводах та забезпечує більшу експозицію до менших дослідників та виробничих виробників у цій галузі. Знову ж таки, ETF доповнює всі стилі торгівлі своїм середнім спредом 0, 04%, платою за управління 0, 40% та щоденним оборотом понад 50 000 акцій на день. Станом на 16 квітня 2019 року RYE має 200 мільйонів доларів в АУМ, приносить 1, 90% і на 23, 68% більше за рік, що робить його найкращим фондом з трьох обговорених.
Як і IEO, ціна акцій RYE додала значну частину прибутку з початку року в перші кілька тижнів 2019 року, але з цього часу вона зростала більше в порівнянні з цим фондом. Широкий трикутник, що зростає, на графіку ETF між груднем і серединою квітня, як видається, виступає як низхідне формування, а ціна перевищує верхню тенденцію шаблону на торговій сесії в п'ятницю. Тим, хто хоче торгувати RYE, слід придбати відкат до початкової точки прориву в розмірі 52 доларів США та встановити накази на прибуток на рівні 58 доларів, де ціна може нанести опір від мінімуму коливань у серпні та вересні 2018 року. Закрийте відкриті торги, якщо ціна фонду впаде нижче цього місяця на рівні 49, 93 долара.
ETF (PXE) щодо динамічної розвідки та виробництва енергії Invesco
ETF (PXE), створений у 2005 році, динамічної енергетичної розвідки та виробництва енергії (Inveco) намагається забезпечити аналогічні прибутки індексу Intellidex Dynamic Energy Research and Production. Тест включає американські компанії з розвідки та видобутку енергії на основі конкретних показників оцінки та зростання. Основні фонди в кошику ETF з 29 акцій включають Hess Corporation (HES), Anadarko Petroleum Corporation (APC) та Occidental Petroleum Corporation (OXY). У п’ятницю, 12 березня, корпорація Chevron (CVX) уклала угоду з готівкою та акціями на 33 мільярди доларів, щоб придбати Анадарко, фактично знищивши конкурентну пропозицію Occidental. Смарт-бета фонд має 42, 43 мільйона доларів чистих активів, стягує плату за управління 0, 65%, пропонує прибуток на дивіденди на 1, 19% і станом на 16 квітня 2019 року збільшився на 17, 77%.
Акції PXE торгуються майже на 30% з моменту низького рівня 26 грудня, що надійно розміщує фонд на території ринку бика, але акції залишаються обмеженими протягом останніх трьох місяців. Індекс відносної міцності (RSI) знаходиться нижче межі перекуплення, вказуючи на те, що ціна ETF має можливість просунутися вище перед консолідацією. Трейдери повинні шукати точку входу при відновленні до рівня 20 доларів, де ціна отримує підтримку від верхньої лінії тенденції попереднього торгового діапазону. Розгляньте можливість масштабування за межі позиції, продавши половину за 200-денний SMA, а решту половину біля падіння в серпні 2018 року. Подумайте про використання 50-денного SMA для зупинки.
StockCharts.com
