Morgan Stanley Access Investing, заснований у грудні 2017 року, є роботом-консультантом, орієнтованим на молодих інвесторів, особливо на тисячоліття. Access Investing пропонує автоматизовану консультацію щодо інвестицій, яка значною мірою спирається на принципи сучасної теорії портфоліо (MPT). Морган Стенлі описує програму як інструмент для вступу, що дозволяє фінансовим радникам «розробити свою книгу бізнесу шляхом встановлення зв’язків із перспективами раніше і, врешті-решт, налагодження повноцінних службових відносин, коли клієнти будуть готові».
Нові клієнти можуть призначити вузькі теми портфоліо, додавши соціально усвідомлену або нову технологічну експозицію, яка сподобається багатьом молодим інвесторам. Різноманітність облікових записів невтішна: перекидання на 401 (k), індивідуальне оподаткування, традиційні типи рахунків IRA та Roth IRA. Немає спільних рахунків для подружжя чи партнерів, немає ощадних рахунків у коледжах та немає довірчих рахунків.
Плюси
-
Конкурентна консультативна плата
-
На основі найкращих сучасних практик управління портфелем
-
Фінансова установа вищого рівня
-
Пропонує соціально свідомі варіанти інвестування
Мінуси
-
Немає даних про ефективність
-
Не можу говорити з фінансовим радником
-
Великі витрати фонду
-
Слабкі інструменти планування та відстеження цілей
Налаштування акаунта
3.8Процес налаштування облікового запису для Morgan Stanley Access Investing простий та інтуїтивно зрозумілий. Добре побудований процес налаштування просить вибрати та назвати інвестиційну ціль зі списку та відповідати на питання про ваш вік, активи, початкові та поточні внески та часовий горизонт. Питання навколо вашої толерантності до ризику та інвестиційних цілей доповнюють профіль, формуючи один із трьох основних портфелів, налаштованих на цілі та тематичні варіанти, що включають соціально усвідомлений вибір.
Анкету можна заповнити анонімно та зберегти до 90 днів до фінансування рахунку. Ваш профіль використовується для заповнення вашого портфоліо порівняно дорогими ETF та пайовими фондами, додаючи деякі приховані витрати, які можуть скластись. Ви можете попросити розумні обмеження щодо того, що є у вашому портфоліо, але ви не можете здійснювати торги в обліковому записі або вносити інші зміни без повторної анкети та надання різних відповідей.
Для фінансування вашого портфеля потрібно мінімум 5000 доларів, який може бути визначений як індивідуальний податковий рахунок, традиційний IRA або Roth IRA. Нові клієнти також можуть перевернути 401 (k) або інший кваліфікований пенсійний план, який проводиться у колишнього роботодавця.
Постановка цілей
3.4Інструменти встановлення цілей та інструменти відстеження є важливою для фінансової установи найвищого рівня. Список цілей був розроблений для молодших інвесторів, з темами, які включають оплату весілля, економію на пенсії, загальне зростання доходів, відкриття бізнесу, оплату освіти та придбання автомобіля. На жаль, ви не можете розмовляти з радником як частина цього процесу, а в ресурсах для відстеження цілей відсутні інструменти та процедури, щоб проактивно визначити, чи інвестуються кошти. Крім того, ціль не може бути змінена після її фінансування, що може змусити вас відкрити другий рахунок.
Інтерфейс управління рахунками містить основні дані про результати діяльності, торгову діяльність, послуги рахунків та довгострокові фінансові прогнози, розтягнуті по осі, що підрозділяє сприятливі, середні та несприятливі ринкові умови. У тонкому шрифті зазначено, що автоматизована система оповіщатиме клієнта, коли портфель ризикує "пропустити мету", вимагаючи додаткового внеску. Це може бути застосовано як відстеження цілей, але йому не вистачає тієї вишуканості, яку запровадили інші платформи для того, щоб інвестори займалися та рухалися.
Близько корисні ресурси для встановлення цілей, доступні для клієнтів, в блогах "Ідеї" та "Експертна інформація", які містять звіти високого рівня, але мало основних навчальних посібників та відсутність калькуляторів, інструментів чи статей "планування цілей". Крім того, статті представлені у лінійному форматі без вікон пошуку, таблиць змісту або розбитків між основними, проміжними та розширеними темами.
Служби обліку
3.5Що стосується послуг з обліку, то Morgan Stanley Access Investing має всі основи, яких ви могли б очікувати від фірми її родоводу. Access Investing пропонує поточне управління портфелем та варіанти фінансування, що включають мобільний чек-депозит. Ви можете робити депозити, встановлювати повторювані депозити (лише щомісяця) та ініціювати зняття коштів через інтерфейс рахунку. Проценти сплачуються за ваші нерозподілені готівкові кошти через страхування FDIC протягом ночі в афілійовані банки. Морган розкриває, що отримує плату за потік замовлень через ці установи, що потенційно зменшує відсотки, виплачені клієнтам.
Зміст портфоліо
3.5Access Investing пропонує вам вражаючу методологію вибору, але вона коштує вище, ніж середня плата. Взаємні фонди та ETF заповнюють портфелі пошуку ефективності та впливу, які поєднують елементи активного та пасивного управління, в той час як портфель Market Tracking фокусується на ETF з низьким коштам. Методика вмісту далі підрозділяється на одну з п'яти інвестиційних моделей та одну з восьми тематичних рубрик, додаючи велику гнучкість. Моделі інвестицій відповідають класичній шкалі ризиків, позначеній як збереження багатства, доходів, збалансованого зростання, зростання ринку та умовно-патогенного зростання.
Соціальні та високотехнологічні теми додають остаточний рівень налаштування, надаючи можливість вибору з наступних категорій:
- РоботикаГлобальний кордонЗахищеність та кібербезпекаГеномікаЗагальнення споживачівІнфляція СвідомеГендерна різноманітністьКліматичні дії
Управління портфелем
4.2Управління портфелем через Access Investing є загальним, але це все, що потрібно більшості інвесторів. Управління портфелем здійснюється за допомогою фірмової технології управління багатством Морган Стенлі, керованої інвестиційними експертами. Цей підхід дотримується основних принципів MPT, підкреслюючи переваги диверсифікації та ранні інвестиції для досягнення довгострокових фінансових цілей. Як і у конкурентів, алгоритми не ґрунтуються на ринкових термінах або короткостроковій роботі. Ваш портфель ребалансується, коли активи відходять 5% або більше від запланованих асигнувань. Портфелі також автоматично повторно балансуються щоквартально. Збір податків доступний безкоштовно як функція відключення для оподатковуваних рахунків.
Досвід користувача
4.1Мобільний досвід
Веб-сайт готовий до мобільних пристроїв і простий для читання. Доступ до інвестування обіцяє повністю оптимізований мобільний досвід, що дозволяє "отримувати доступ до облікових записів на всіх пристроях". Цікаво, що спеціальні і повнофункціональні програми для Android та iOS для Morgan Stanley Wealth Management не згадуються та не пов'язані ніде на веб-сайті, змушуючи відвідувати до Google Play та Apple Store, щоб фактично отримати їх на своєму пристрої.
Досвід робочого столу
Інвестиції в доступ є частиною розділу управління ресурсами на масивному веб-сайті Morgan Stanley, а пошук програми може зайняти кілька кліків, оскільки це лише одне з багатьох пропозицій. Корисний, але неповний FAQ не може доповнити професійну маркетингову презентацію, написану для лайперсона. Це змушує шукати деталі за допомогою розкриття інформації та іншого тонкого друку.
Обслуговування клієнтів
2.1Підтримка доступна за телефоном та електронною поштою, але Морган Стенлі не перелічує години обслуговування та не має чату в реальному часі для потенційних або поточних клієнтів. Спроби контакту призвели до різних термінів очікування, в середньому три хвилини та 25 секунд. Це більш повільна, ніж зазвичай, телефонна відповідь, і представник одного дзвінка не знав про базову програму, коли ми проходили. Спеціальний FAQ містить занадто багато загальної інформації та недостатньо деталей, що знову змушує вас ставити лозунг через юридичні документи.
Освіта та безпека
4.8Освітні ресурси, доступні вам через Morgan Stanley Access Investing, є великими. Насправді, це може бути надто корисною справою, оскільки велика кількість навчального матеріалу може бути величезною для нових інвесторів. Незграбний розмір ресурсів ускладнюється відсутністю функції пошуку, вмісту або розбиткою за рівнем досвіду.
Захищеність достатня і відповідає галузевим стандартам. На веб-сайті використовується 256-бітове шифрування SSL, тоді як мобільні додатки підтримують двофакторну автентифікацію. Компанія Morgan Stanley Smith Barney, що належить повністю, володіє клієнтськими коштами, забезпечуючи доступ до корпорації захисту інвесторів з цінних паперів (SIPC) та страхування надлишку.
Комісії та збори
3Робо-радник стягує конкурентоспроможну консультаційну плату в розмірі 0, 35% за активи, що перебувають в управлінні, сплачується щоквартально, а плата за припинення не передбачена. Однак фактичний вміст портфеля може нести великі витрати, що може знизити річну віддачу. Особливо це стосується заповнення вашого портфеля соціальними свідомими та високотехнологічними фондами, що може бути досить дорого.
Морган Стенлі публікує розкриття оціночних коефіцієнтів витрат для кожної підкатегорії, а також перелік взаємного фонду кожної категорії та всесвіту ETF. Портфелі пошуку ефективності та впливу генерують високу плату за автоматизовану програму, в середньому від 0, 31% до 0, 61%. Хоча обмежена спрямованість деяких із цих портфелів, без сумніву, вимагає додаткової роботи для підтримання, важко виправдати коефіцієнти витрат, що перевищують 0, 30%, в робото-дорадчих пропозиціях. На відміну від цього, портфель Market Tracking генерує найнижчі витрати із співвідношенням витрат між 0, 07% та 0, 12%. На додаток до великої різниці комісійних коштів, Морган Стенлі збирає плату за потік замовлень, направляючи торги певним постачальникам ліквідності та сімей фондів, потенційно додаючи ще одну приховану вартість.
Чи підходить інвестування доступу до вас?
Інвестиції в доступ спрямовані на тисячолітнє покоління з цільовими цілями, тематичними інвестиціями та чудовим мобільним доступом. Однак високий мінімум 5000 доларів США, відсутність спільних рахунків та здоровенний внесок у взаємний фонд можуть стати перешкодою для вступу для багатьох осіб, які, нарешті, мають активи, необхідні для фінансування довгострокових інвестиційних планів. Цілком ймовірно, що Морган Стенлі врахував ці обмеження і шукає найзаможніших молодих інвесторів, сподіваючись, що в найближчі роки вони перейдуть на повний спектр послуг.
Методика
Інвестопедія присвячена наданню інвесторам об'єктивних, всебічних оглядів та рейтингів роботодавців. Наші огляди 2019 року є результатом шести місяців оцінки всіх аспектів 32 платформ робото-консультантів, включаючи досвід роботи користувачів, можливості встановлення цілей, вміст портфоліо, витрати та збори, безпеку, мобільний досвід та обслуговування клієнтів. Ми зібрали понад 300 точок даних, які враховували нашу систему балів.
Кожен роботодавець, який ми перевірили, попросив заповнити 50-бальне опитування щодо їх платформи, яке ми використовували в нашій оцінці. Багато робо-радників також надавали нам персональні демонстрації своїх платформ.
Наша команда галузевих експертів під керівництвом Терези В. Кері провела наші огляди та розробила цю найкращу в галузі галузеву методологію для ранжування платформ робото-консультантів для інвесторів усіх рівнів. Натисніть тут, щоб прочитати нашу повну методологію.
