Що таке індекс загальносвітових країн MSCI (ACWI)?
MSCI ACWI - це індекс, зважений ринковою капіталізацією, розроблений для забезпечення широкого показника ефективності ринку акцій у всьому світі. MSCI ACWI підтримується Morgan Stanley Capital International (MSCI) і складається з акцій з 23 розвинених країн та 24 країн, що розвиваються.
Розуміння індексу світового світового індексу MSCI (ACWI)
Існує ряд способів, завдяки яким інвестори можуть диверсифікувати свої портфелі. Керівник портфеля або інвестор можуть придбати окремі акції, які мають низьку або негативну кореляцію між собою. Але для повного використання переваг диверсифікації багато інвесторів звертаються до ETF, оскільки придбання численних акцій з різних секторів та країн може виявитись дорогим. Фондовий біржовий фонд (ETF) відслідковує та повторює результативність такого індексу, як Dow Jones, S&P 500, Nasdaq 100 тощо. Індекс, що має найширший вибір акцій, що публічно торгуються, - це MSCI ACWI.
Всесвітній світовий індекс - це індекс, створений компанією MSCI Inc. ACWI представляє ефективність акцій малого та великого капіталу з 23 розвинених та 24 ринків, що розвиваються. Станом на квітень 2019 року індекс відстежує 2700 акцій, з яких п’ятірка перших за ринковою капіталізацією - Apple, Microsoft, Amazon, MSCI India ETF та Facebook.
Станом на квітень 2019 року, топ-5 країн з найвищою ринковою обмеженням по розподілу акцій - США, Японія, Великобританія, Китай та Франція з 54, 41%, 7, 58%, 5, 21%, 3, 6% та 3, 42% від загального ринку індексу шапка відповідно. Інші 42 країни, що мають акції в MSCI ACWI, становлять 25, 7% ринкової межі. Ці цифри з часом незначно змінюються.
Ключові вивезення
- Індекс All Country World був створений MSCI і відстежує 47 країн та понад 2700 акцій. Він використовується як орієнтир для порівняння продуктивності та оцінки загальної світової фондової сили або слабкості. Інвестори можуть отримати доступ до індексу за допомогою ETF що відстежують індекс.
Індекс всесвітнього світу MSCI (ACWI) як інструмент порівняння та портфоліо
Інституційні інвестори, такі як пенсійні та хедж-фонди, використовують MSCI ACWI як орієнтир для вимірювання ефективності своїх портфелів. Керівник портфеля може порівняти свої фонди з ACWI, щоб визначити, наскільки добре диверсифікований його портфель. Окремі інвестори можуть також використовувати ACWI як орієнтир для порівняння того, які фонди мають найкращу коригуваність ризику.
Найпростіший спосіб інвесторів отримати доступ до ACWI - через ETF. Ряд ETF відстежують MSCI ACWI, включаючи iShares MSCI ACWI ETF (ACWI).
Інвестори, які прагнуть диверсифікувати свої національні кордони та шукають довгострокового зростання своїх портфелів, можуть вибрати цей ETF. Станом на квітень 2019 року ETF складається з 1 377 холдингів, чисті активи становлять 10, 69 мільярда доларів. У період з березня 2008 року по квітень 2019 року середній річний прибуток становив 5, 45% для ETF.
Два інших ETF, які надають широку глобальну експозицію, - це колишній індексний фонд США iChares MSCI ACWI (ACWX) та SPDR MSCI ACWI, колишній ETF (CWI). Ці кошти не включають акції США.
Приклад використання Індексу світових країн MSCI (ACWI)
Інвестор, який прагне диверсифікувати свій портфель, може вкласти частину своїх коштів в ETF, який відстежує індекс "Всі країни світу".
Купуючи ETF, інвестор отримує вплив на широкий спектр світових акцій. Оскільки індекс відстежує широкий діапазон акцій у США, інвестор може вирішити використовувати колишній ETF у США, якщо вони хочуть отримати вплив акцій за межами США. Це може бути доречно, якщо інвестор вже володіє іншими ETF в США або виділив значну частину свого портфеля американським акціям.
Вирішення питання щодо розподілу портфеля найкраще обговорити з кваліфікованим фінансовим консультантом.
Інвестори також можуть використовувати індекс як орієнтир, маючи на увазі, що ринок США матиме найбільший вплив на індекс. Якщо їх портфель відстає від індексу ACWI, це означає, що він працює гірше, ніж світовий ринок з урахуванням ринкових обмежень. Якщо їх портфель працює краще, ніж індекс, портфель працює краще, ніж світовий ринок.
