Що таке соціальний індекс MSCI KLD 400?
Соціальний індекс MSCI KLD 400, раніше відомий як соціальний індекс Domini 400, - це ринково зважений ринковий індекс 400 публічно торгуваних компаній, які відповідають певним стандартам соціального та екологічного досвіду. Потенційні кандидати на цей показник матимуть позитивні результати щодо таких питань, як відносини з працівниками та людьми, безпека продуктів, екологічна безпека та корпоративне управління. Однак компанії, які займаються бізнесом алкоголю, тютюну, вогнепальної зброї, азартних ігор, ядерної енергетики та військової зброї, автоматично виключаються.
Ключові вивезення
- Соціальний індекс MSCI KLD 400 - це ринково-зважений індекс, орієнтований на соціально відповідальні інвестиції (ІРІ). Індекс належить 400 компаніям з 3 000 найбільших акцій у США, які мають штаб-квартиру в США та мають первинний список на NYSE або NASDAQ. Критерії для індексу включають високу оцінку на основі рейтингів екологічних, соціальних питань та управління (ESG) Соціальний індекс MSCI KLD 400 прагне інвестувати в компанії, які зосереджуються на позитивних людських стосунках та безпеці навколишнього середовища, поряд з іншими позитивними даними, уникаючи підприємств, які займаються сумнівними практиками, такими як вогнепальна зброя та тютюн.
Як працює соціальний індекс MSCI KLD 400
Індекс незалежно підтримується дослідницькою фірмою KLD Research & Analytics і має на меті підтримувати аналогічні ваги сектору, як індекс MSCI США. Він належить 400 компаніям, вибраним із групи з 3 000 найбільших акцій США на основі ринкового обмеження, орієнтованого на плавучу плату. Індекс підбирає акції з найвищими рейтингами з питань екології, соціальності та управління (ESG).
Компанії можуть бути виключені з індексу щоквартально, якщо їхні рейтинги ESG знижуються нижче певних стандартів, якщо вони вилучаються з індексу IMI MSCI США або якщо вони більше не проходять екрани виключення. Потім їх замінюють на ті, у кого більш високі показники ESG, щоб підтримувати кількість 400 цінних паперів.
Спеціальні міркування
Заснований у 1990 р. Як соціальний індекс Доміні 400 і перейменований у соціальний індекс MSCI KLD 400 у 2010 році, цей індекс є одним з перших індексів соціально відповідального інвестування (СРІ), розроблених з метою допомогти соціально свідомим інвесторам зважити соціальні та екологічні фактори в їх інвестиціях. вибір.
Соціально відповідальне інвестування - це зростаюча тенденція у багатьох демографічних та географічних областях, і наявність соціальної совісті може стати конкурентною перевагою корпорацій через їхні стосунки з акціонерами.
Вимоги до соціального індексу MSCI KLD 400
Соціальний індекс MSCI KLD 400 володіє 400 акціями, орієнтованими на володіння 90% акцій з великим капіталом, 9% з середньою та 1% з невеликими. Основні вимоги до соціального індексу MSCI KLD включають, що компанії перелічуються на NYSE або NASDAQ і мають головний офіс у США
Станом на листопад 2019 року найбільші акції індексів - Microsoft (MSFT), Facebook (FB), Google (GOOG), Procter & Gamble (PG) та Visa (V), що становить 21, 5% індексу. З моменту перейменування в 2010 році до жовтня 2019 року соціальний індекс MSCI KLD 400 повернув 14, 4% річно.
Основним способом інвестування в соціальний індекс MSCI KLD 400 є iShares MSCI KLD 400 Social ETF (DSI). Цей фондовий біржовий фонд (ETF) був утворений у 2006 році і з того часу акції зросли на 7, 9% щорічно. Активи, що перебувають під управлінням (AUM) для ETF, становлять 1, 75 мільйона доларів. Дохідність дивідендів становить 1, 5%. ETF має ті ж п’ять перших фондів, що і MSCI KLD 400 Social Index. Коефіцієнт витрат на ETF DSI становить 0, 25%, а 27, 6% ETF інвестується в сектор інформаційних технологій.
