Рей Даліо, інвестор-мільярдер і засновник Bridgewater Associates, найбільший у світі хедж-фонд, рекомендує інвесторам погодитися з продажем цінніших акцій, які пройшли з успіхом, і перерозподілити їх на дешевші акції. І звичайно, вони повинні "гуляти як божевільні", - заявив Даліо під час публічної сесії з питань запитань, яку влаштувала соціальна платформа Reddit у четвер. Як сказав Даліо, "подумайте, як повернути портфель, щоб придбати дешеве, і продати дороге", - сказав він.
Внесіть виконавців за ціною та обертайте портфоліо
Даліо надав своїй аудиторії безліч інвестиційних порад, коли акції стикаються з дикими коливаннями в 2018 році, дев'ятий рік на ринку бика. Перш за все, легендарний інвестор наголосив на важливості збереження диверсифікованого портфеля, "щоб у вас не було систематичної упередженості щодо биків чи ведмежих ринків ні в чому". По-друге, інвестори повинні визнати, коли їх акції повністю оцінені. Даліо заявив, що інвестори не повинні помилятися, думаючи, що інвестиції, які були добрими протягом останніх кількох років, будуть продовжуватися.
Поки він не вказав жодних конкретних акцій, Інвестопедія роздивилася чотири дорогі вибори, які протягом останніх кількох років мали зоряні закупівлі, включаючи кращі гарячі технічні компанії Amazon.com Inc. (AMZN), Netflix Inc. (NFLX), Nvidia Corp. (NVDA) та GrubHub Inc. (GRUB).
Наприклад, інвестор, який володів Netflix протягом останніх трьох років, побачив зростання акцій майже в чотири рази, гарний приріст паперу. Але коефіцієнт PE 236 приблизно в 10 разів вище, ніж S&P 500, що робить його дуже дорогим і більш вразливим до різкого зниження, згідно з деякими показниками.
ЧАС ДО ПРОДАЖУ?
| Приріст запасів - 3 роки | Трейлінг ПЕ | |
| Netflix | 294% | 236 |
| Амазонка | 280% | 205 |
| Nvidia | 1, 040% | 42 |
| GrubHub | 166% | 85 |
| S&P 500 | 28% | 24.3 |
Рей Даліо розбиває свій "Святий Грааль"
Вечірка, як божевільна, надайте перевагу досвіду над класами та відпочивайте, коли ринок рухається
Вирішити, коли продати акції - серйозне рішення для будь-якого інвестора. Але Даліо також закликав свою аудиторію з питань оцінювання не забувати весело провести час. Зі свого боку, Даліо побудував кар'єру як автор, меценат та інвестор на суму 17, 4 мільярда доларів, побудувавши інвестиційний бегемот, який керував приблизно 160 мільярдами доларів активів з двокімнатної квартири в Нью-Йорку. Зокрема, для студентів університету Даліо сказав молодому поколінню "надати пріоритет дружбам та досвідом" над класами та "гуляти як божевільні". Випускник Гарвардської бізнес-школи принизив важливість ступеня МВА та закликав скористатися можливістю «попрацювати над тим, щоб запустити невеликий магазин чи інші прості враження».
Хоча Даліо радив своїй аудиторії заробляти гроші на дорогих акціях, засновник Bridgewater раніше цього року був серед биків на Уолл-стріт, закликаючи інвесторів попередити про майбутню корекцію ринку із зерном солі. В інтерв'ю CNBC він сказав: "Якщо ти тримаєш готівку, ти почуватимешся досить дурним".
Хедж-фонд Даліо - один з небагатьох, які добре справилися під час фінансової кризи 2008 року, і цей флагманський фонд компанії «Чиста альфа» набрав 10% у цьому році під час найгубшого зриву міхура житла, згідно з характеристикою FT. За останні два десятиліття його фірма отримала переважно двозначну середню дохідність інвестицій. Менеджер хедж-фондів відстоював нову інвестиційну стратегію, відому як "ризикований паритет", метод вибору цінних паперів значною мірою через коливання цін.
Порівняйте інвестиційні рахунки × Пропозиції, що відображаються в цій таблиці, є партнерствами, від яких Інвестопедія отримує компенсацію. Опис постачальникаПов'язані статті
Планування виходу на пенсію
Як захистити своє гніздо яйце від ведмежого ринку
Злочин та шахрайство
Найбільша акція афери всіх часів
Інвестувати основи
11 найбільших інвесторів у світі
Планування виходу на пенсію
7 кроків для створення 10-річного плану виходу на пенсію
Інвестувати основи
Посібник з Інвестопедії по перегляду "мільярдів"
Основи фіксованого доходу
Чи дуже ризиковані облігації з високим рівнем ризику?
Посилання партнераПов'язані умови
Визначення взаємного фонду Взаємний фонд - це тип інвестиційного механізму, що складається з портфеля акцій, облігацій чи інших цінних паперів, який контролює професійний менеджер грошей. більше Хедж-фонд Хедж-фонд - це агресивно керований портфель інвестицій, який використовує позики, що використовуються, довго, коротко та похідно. детальніше Управління ризиками у фінансах У фінансовому світі управління ризиками - це процес виявлення, аналізу та прийняття чи зменшення невизначеності інвестиційних рішень. Управління ризиками відбувається в будь-який час, коли інвестор чи менеджер фонду аналізує та намагається кількісно оцінити потенційні збитки від інвестицій. докладніше Що таке робот-радник? Робо-консультанти - це цифрові платформи, які надають автоматизовані, керовані алгоритмом послуги з фінансового планування, з незначним наглядом людини. більше Інвестиції у вартість: Як інвестувати як Воррен Баффет Цінність інвесторів, таких як Уоррен Баффет, вибирають занижені ціни на акції, менші за їх внутрішню балансову вартість, які мають довгостроковий потенціал. детальніше Визначення Bitcoin Біткойн - це цифрова або віртуальна валюта, створена в 2009 році, яка використовує технологію рівних даних для полегшення миттєвих платежів. Це випливає з ідей, викладених у газеті таємничого Сатосі Накамото, справжню особистість якого ще не підтверджено. більше