Slack Technologies Inc., постачальник хмарних інструментів та послуг, що полегшують співпрацю на робочому місці, оприлюдниться на цьому тижні. Компанія подала заявку на первинну публічну пропозицію (IPO) до Комісії з цінних паперів та бірж США (SEC) 26 квітня 2019 р. Кілька високо розрекламованих IPO вже вийшли на ринок, оскільки технічно орієнтовані приватні компанії прагнуть стати публічними, тоді як основні індекси фондового ринку США знаходяться на рівні або майже за всіма часом. Основні факти, пов'язані з IPO Slack, узагальнені в таблицях нижче.
Slack Technologies IPO: Основні факти
- Будучи структурованим як пряме публічне розміщення акцій (DPO) Існуючі приватні акції будуть продаватися населенню. Ринок, а не інвестиційні банкіри, визначатиме ціну пропозиції. Почнемо торгувати 20 червня на Нью-Йоркській фондовій біржі (NYSE) під символом " РОБОТА "Компанія отримала референтну ціну в розмірі 26 доларів США за кожну акцію, що дало б оцінці компанії 15, 7 мільярда доларів
Фінансові моменти
- Дохід у фінансовому році, що закінчився 31 січня 2019 року, на $ 400, 6 млн. Дохід збільшився на 82% порівняно з попереднім фінансовим роком. Останнім 140, 7 млн. Дол. США за останній фінансовий рік порівняно зі 140, 1 млн. Дол. США в попередньому фінансовому році адже клієнти платять за FrontCash, їх еквіваленти та товарні цінні папери: 841, 1 мільйона доларів
Статистика використання
- Щоденні активні користувачі перевищують 10 мільйонів. Колективне використання щотижня перевищує 1 мільярд повідомлень і 50 мільйонів годин. Типовий платний користувач підключений протягом 9 годин принаймні на одному пристрої в робочий день. Типовий платний користувач має більше 90 хвилин активного використання за робочий день
Дані передплатників
- Використовується понад 600 000 організацій з трьома і більше співробітниками. Більше 500 000 організацій наразі перебувають на плані безкоштовної підписки. Більше ніж 95 000 організацій є платними клієнтами станом на 30 квітня 2019 року. Платні клієнти за останній фінансовий рік зросли на 49% за попередній рік Плани платежів щомісяця або щорічно, на основі кількості користувачівОплачені клієнти включають понад 65 компаній Fortune 100Холить 575 великих клієнтів, які платять 100 000 доларів або більше щорічно, що на 93% Більше 575 клієнтів внесли 40% загального доходу за минулий фінансовий рік
Зміна стратегічного спрямування
Slack - це приклад компанії, яка змінювалась стратегічний напрям у міру зростання. Починаючи з ігрової фірми під назвою Tiny Speck у 2009 році, Slack врешті побачила більше можливостей у комерціалізації програмного забезпечення для обміну повідомленнями, яке спочатку було розроблено суворо для внутрішнього використання, як альтернативу традиційній електронній пошті, зазначає Журнал.
DPO проти IPO
Вибираючи пряме публічне розміщення акцій (DPO), Slack повинен заощадити десятки мільйонів доларів гонорарів, які в іншому випадку будуть виплачені інвестиційним банкірам, андеррайтерам та членам синдикату з продажу в типовому IPO, як описано нижче, зазначає Журнал. Слак задіяв Морган Стенлі, щоб консультувати виробника ринку Citadel Securities LLC щодо встановлення ціни відкриття акцій, яка залежатиме від замовлень на купівлю та продаж.
Морган Стенлі зіграв аналогічну роль у службі потокового передачі музики Spotify SA (SPOT), коли ця компанія вирушила по маршруту DPO у 2018 році, додає Журнал. Станом на кінець 18 червня 2019 року акції Spotify були на 9, 8% нижче їх початкової ціни в перший день торгів, 3 квітня 2018 року, і на 24, 8% нижче їх найвищого рівня, що було досягнуто під час денних торгів 26 липня, 2018 рік.
Як відрізняються традиційні IPO
У переважній більшості IPO компанія, яка публічно працює, залучає інвестиційну банківську фірму для управління пропозицією, оцінюючи попит та встановлюючи кількість акцій, що пропонуються, та ціну пропозиції відповідно. У будь-якому IPO значного розміру, провідна інвестиційна банківська фірма створить синдикат, який включає інші інвестиційні банківські та брокерсько-дилерські фірми, які будуть складати лінійку покупців, як серед роздрібних, так і серед інституційних інвесторів.
Дві основні категорії IPO - це найкращі зусилля та тверді зобов'язання. У твердій угоді щодо зобов’язань інвестиційні банкіри, які підписали її, обіцяють підняти для емітента певну мінімальну суму. Навпаки, жодної такої гарантії щодо найкращих угод не робиться. Як результат, плата, яку компанія-емітент виплачує своїм андеррайтерам за твердими зобов'язаннями, є вищими для компенсації додаткового ризику. Вибравши DPO, Slack фактично вибрав недорогу версію найкращих пропозицій.
