Зміст
- Інвестування в облігаційні ETF
- LQD
- VCSH
- ЖКГ
Залежно від стадії життя або розподілу активів у вашому портфелі, облігації можуть стати вагомим вибором для забезпечення стабільності з фіксованим доходом та хеджування проти більш ризикових інвестицій у капітал.
В межах категорії корпоративних облігацій інвестиційний клас відноситься до вищої якості кредиту компанії. Для того, щоб вважатись питанням інвестиційного класу, компанія повинна бути оцінена як "BBB" або вище за допомогою такого рейтингового агентства, як Standard and Poor's або Moody's. Все, що нижче цього рейтингу "BBB", вважається неінвестиційним рівнем. Якщо компанія або облігація оцінюється як "BB" або нижча, вона відома як ступінчаста ступінь, в цьому випадку ймовірність того, що компанія поверне випущений борг, вважається спекулятивною. Тут ми розглянемо ETF з інвестиційним рівнем.
Ключові вивезення
- Добре диверсифіковані портфелі повинні мати певний розподіл для корпоративних облігацій. ETF - це чудовий спосіб отримати такий вид експозиції облігацій диверсифікованим, але недорогим способом. Ось ми розглянемо лише 3 з багатьох ETF, що містять облігації інвестиційного рівня.
Інвестування в облігаційні ETF
Процентні ставки були історично низькими протягом багатьох років, що робить золотий стандарт, казначейства США, менш привабливим. Ось де входять корпоративні облігації інвестиційного класу. Корпоративні облігації пропонують значно більшу прибутковість у багатьох випадках без не менш значного ризику. Так, корпорації рідко банкрутують, але облігації інвестиційного рівня зосереджені на компаніях з відмінними кредитними рейтингами та дуже низьким ризиком дефолту.
Проблема полягає в тому, що вибирати інституційні облігації - це навичка, яку краще залишити експертам, і їхні гонорари можуть легко збільшити приріст. На щастя, існує ряд високоякісних фондів обмінних облігацій корпоративних інвестицій (ETF), які є порівняно недорогими та високоліквідними. Ви також уникаєте помилок у ринковому таймінгу, які так часто потрапляють до інвесторів-аматорів. Більшість інвесторів повинні розглянути облігації та облігаційні ETF як стратегічний актив, інвестиція купівлі-продажу, яка служить певній меті у загальному розподілі активів.
Інвестори підлягають кредитним ризикам, таким як ризики дефолту та пониження, при інвестуванні в корпоративні облігації.
Якщо ви шукаєте кілька хороших варіантів корпоративних облігацій, щоб закріпити свій портфель, ось кілька ETF, які піднімаються вище своїх аналогів. Кошти відбиралися на основі комбінації активів, що знаходяться в управлінні (АУМ), та загальної ефективності. Усі дані станом на 15 січня 2020 року.
1. iShares iBoxx $ ETF з інвестиційним рівнем корпоративних облігацій
- Тикер: LQDIssuer: BlackRockAssets Under Management: $ 35, 3 млрд2019 Продуктивність: 17, 37% Коефіцієнт витрат: 0, 15%
Це найбільший з ETF для корпоративних облігацій і повернувся 5, 75% з моменту створення в 2002 році. Фонд відстежує індекс ліквідних інвестицій Markit iBoxx USD, вкладаючи приблизно 90% своїх активів у цінні папери в індексі з залишком у грошовій формі. кошти. В даний час існує 1 971 холдинг, сильно нахилений до банківського та споживчого нециклічного секторів. Головними емітентами корпоративних облігацій є Anheuser-Busch InBev SA / NV (BUD), корпорація GE Capital International Holdings Corporation та Goldman Sachs Group (GS).
Низький коефіцієнт витрат LQD і солідні показники роботи роблять його привабливим вибором. Тривалість прибутку за дванадцять місяців, три роки та п’ять років становить 16, 8%, 6, 48% та 4, 62% відповідно.
2. ETF Vanguard короткотермінових корпоративних облігацій
- Тикер: VCSHIssuer: VanguardAssets Under Management: $ 25, 9 млрд2019 Продуктивність: 7, 02% коефіцієнт витрат: 0, 05%
Короткострокові облігації, як правило, погашають протягом одного-п’яти років, а дохідність нижча, ніж у їх довгострокових двоюрідних братів. Цей фонд відстежує індекс корпоративних облігацій Barclays США 1-5 років та інвестує близько 80% своїх активів у цінні папери за базовим індексом. В даний час є 2198 холдингів, майже повністю представляють фінансовий та промисловий сектори. Існує досить рівномірна суміш між облігаціями з терміном погашення через один-три роки та строками погашення у три-п’ять років.
Однією з переваг короткострокових облігацій є те, що вони менш чутливі до підвищення процентних ставок - що варто враховувати з Федеральним резервом знову. Затримка фонду за дванадцять місяців, три роки та п’ять років становить 6, 90%, 3, 36% та 2, 71% відповідно.
3. ETF середньострокових корпоративних облігацій Vanguard
- Тикер: VCITIssuer: VanguardAssets Under Management: $ 26, 3 млрд.2019 Продуктивність: 14, 1% Коефіцієнт витрат: 0, 05%
Цей фонд використовує стратегію вибіркової індексації, щоб відповідати ефективності її базового індексу - індексу корпоративних облігацій Barclays США 5-10 років. В даний час в VCIT є 1781 пакет акцій, переважна більшість яких представляють корпорації, оцінені як "A", або "Baa". Vanguard інвестує щонайменше 80% своїх активів у цінні папери в межах індексу.
Тривалість дванадцятимісячного, трирічного та п’ятирічного річних доходів у розмірі 14, 06%, 5, 74% та 4, 42% відповідно є надійними з урахуванням загальних ринкових умов. Як і інші кошти Vanguard, і цей коштує досить недорого, що стягує всього 5 базових пунктів щороку.
