Американська експрес-компанія (AXP) - це глобальна компанія з фінансових послуг, яка конкурує в просторі кредитних карт з такими конкурентами, як Discover Financial Services (DFS), Visa, Inc. (V) та MasterCard Worldwide (MA). Використання кредитних карток є зручністю для багатьох людей. Уявіть, якби не було кредитних карток, і вам довелося мати гроші на своєму банківському рахунку, щоб купити що-небудь. Ймовірно, відбудеться значне зниження споживчих витрат у Сполучених Штатах. Але кредитні картки - не єдиний сервіс, який пропонує American Express і його конкуренти. Ми пояснюємо, чим відрізняються їх пропозиції та бізнес-моделі.
Visa та MasterCard не є фінансистами
Visa та MasterCard є посередниками у просторі кредитних карт. Вони безпосередньо не фінансують транзакції кредитними картками. Натомість вони дозволяють фінансовим установам брати участь у їхніх мережах та видавати кредитні картки, що мають торговельну марку «Visa» або «MasterCard». Купуючи щось за допомогою кредитної картки Visa або MasterCard, продавець, у якого ви купуєте, обробляє транзакцію, використовуючи мережу Visa або MasterCard, після того, як ваша фінансова установа, що видає сертифікат, схвалить транзакцію, вказуючи, що у вас достатньо кредиту на ваш рахунок. Потім заклад бізнесу затвердить вашу покупку.
Натомість за свою послугу Visa та MasterCard отримують плату за обробку та обслуговування від фінансової установи, яка видає картку. Банк-емітент також отримує частину вартості транзакції як плату, а банк комерсанта також отримує плату за свою послугу. Що стосується споживачів, вони сплачують установи-емітенти у вигляді карткових річних зборів, щомісячних платежів за перерахування залишку та несвоєчасних зборів.
American Express і відкрийте для себе випускні картки
Відкрийте для себе картки з видачі фінансових послуг та American Express і таким чином несете ризик фінансування. Вони стягують клієнтів за користування карткою, а також стягують з продавців плату. Купуючи щось у кредит, використовуючи картку фірмового бренду Discover, продавець отримує дозвіл на трансакцію безпосередньо від Discover. Така система називається системою відкритого циклу, а не так званою системою закритого циклу, пов'язаної з бізнес-моделлю Visa та MasterCard.
Обсяг транзакції проти значення
Виявіть, що вас цікавлять, якщо ви здійснюєте баланс, а також інші види комісій, наприклад, плата за несвоєчасну оплату. Ось так компанія та American Express також отримують дохід від використання клієнтами своїх кредитних карток. Таким чином, саме вартість транзакцій сприяє його діяльності з кредитними картками.
У випадку з MasterCard та Visa саме дохід від їхньої кредитної картки генерує обсяг транзакцій. Чим більше транзакцій здійснюють споживачі за допомогою своїх карт Visa чи MasterCard, тим більше плати за обробку отримують ці компанії.
Конкуренція нагрівається
Американський експрес, як правило, асоціюється з більшою кількістю клієнтів, що випереджають ринок, ніж його конкуренти, історично орієнтуючись на заможних клієнтів. Зовсім недавно конкуруючі емітенти карт випускають картки із меншими щорічними платежами. Як відповідь, American Express також розробила передплачені дебетові картки, орієнтовані на менш заможних клієнтів.
Коли інші компанії потрапляють у цей простір, власники карток American Express втрачають переваги, такі як ексклюзивний вхід до певних залів аеропорту.
Costco та American Express вирішили розірвати відносини в 2016 році. Пізніше Costco зробила Citi своїм ексклюзивним емітентом кредитних карток, а Visa - новою ексклюзивною мережею кредитних карток для торговельного складу в США та Пуерто-Рико.
Суть
Основними конкурентами прямої кредитної картки American Express є MasterCard, Visa та Discover. У той час як MasterCard та Visa мають іншу модель бізнесу, ніж American Express, всі вони конкурують у просторі кредитних карт. Фінансові установи, які випускають кредитні картки, також конкурують з American Express за споживчий бізнес.
