Цінова дія описує характеристики руху цінних паперів. Цей рух досить часто аналізується щодо змін цін у недавньому минулому. Простіше кажучи, цінова дія - це торгова техніка, яка дозволяє торговцю читати ринок і приймати суб’єктивні торговельні рішення, виходячи з останніх і фактичних рухів цін, а не покладатися виключно на технічні показники.
Оскільки вона ігнорує основні фактори аналізу та зосереджується більше на недавньому та минулому русі цін, стратегія торгівлі ціновими діями залежить від інструментів технічного аналізу.
Інструменти, які використовуються для торгівці ціною
Оскільки торгування ціновими діями пов'язане з останніми історичними даними та минулими ціновими рухами, усі інструменти технічного аналізу, такі як діаграми, трендові лінії, діапазони цін, високі та низькі коливання, технічні рівні (підтримки, опору та консолідації) тощо, враховуються як відповідно до вибору та стратегії трейдера.
Інструменти та шаблони, що спостерігаються торговцем, можуть бути простими ціновими бар, ціновими діапазонами, проривами, трендовими лініями або складними комбінаціями, що включають свічники, нестабільність, канали тощо.
Психологічні та поведінкові інтерпретації та подальші дії, за рішенням торговця, також складають важливий аспект цінових акцій. Наприклад, незалежно від того, що трапиться, якщо запас, що нависає на 580, перетинає встановлений особистістю психологічний рівень 600, то торговець може зробити подальший рух вгору, щоб зайняти довгу позицію. Інші торговці можуть мати протилежну точку зору - як тільки 600 потрапили, він або вона бере на зміну ціни і, отже, займає коротку позицію.
Жоден два торговці не будуть тлумачити певну цінову дію однаково, оскільки кожен матиме своє власне тлумачення, визначені правила та різне поведінкове розуміння цього. З іншого боку, сценарій технічного аналізу (наприклад, перехід 15 DMA на 50 DMA) призведе до подібної поведінки та дії (довга позиція) у багатьох торговців.
По суті, цінова торгівля є систематичною торговою практикою, що допомагає інструментам технічного аналізу та недавній історії цін, коли торговці вільно приймати власні рішення за заданим сценарієм, щоб зайняти торгові позиції відповідно до їх суб'єктивного, поведінкового та психологічного стану.
Хто використовує торгівлю ціною?
Оскільки торгівля ціновими акціями є підходом до прогнозування цін та спекуляцій, її використовують роздрібні торговці, спекулянти, арбітражі та навіть торгові фірми, які працюють торговцями. Він може використовуватися для широкого спектру цінних паперів, включаючи акції, облігації, форекс, товари, деривативи тощо.
Цінні дії
Більшість досвідчених трейдерів, що здійснюють торгівлю ціновими акціями, зберігають кілька варіантів розпізнавання торгових моделей, рівнів входу та виходу, стоп-збитків та пов'язаних із ними спостережень. Наявність лише однієї стратегії на одній (або декількох) акціях може не запропонувати достатньо торгових можливостей. Більшість сценаріїв передбачають двоетапний процес:
1) Визначення сценарію: як ціна акцій, що потрапляє у фазу бика / ведмедя, діапазон каналів, прорив тощо.
2) В рамках сценарію, що визначає можливості торгівлі: Як і колись акція перебуває в биковій бійці, чи є ймовірність (а) перекриття або (б) відступу. Це абсолютно суб'єктивний вибір і може змінюватись від одного трейдера до іншого, навіть за умови однакового сценарію.
Ось кілька прикладів:
1) Фондовий запас досягає свого максимуму відповідно до точки зору торговця, а потім відступає на дещо нижчий рівень (дотримано сценарій). Потім торговець може вирішити, чи вважає він, що це сформує подвійний верх, щоб піднятися вище, або впаде далі після середньої реверсії.
2) Торговець встановлює підлогу та стелю для конкретної ціни акцій, виходячи з припущення про низьку мінливість і відсутність проривів. Якщо ціна акцій лежить у цьому діапазоні (дотримано сценарій), торговець може зайняти позиції, припускаючи встановлений підлогу / стелю, що виконує роль опори / опору, або прийняти альтернативне уявлення про те, що акція буде пробиватися в будь-якому напрямку.
3) Виконаний визначений сценарій прориву, а потім можливість торгівлі, що існує в умовах продовження прориву (далі в тому ж напрямку) або відключення прориву (повернення до минулого рівня)
Як видно, торгівлю ціновими акціями тісно допомагають інструменти технічного аналізу, але остаточний торговий дзвінок залежить від конкретного трейдера, пропонуючи йому або її гнучкість замість того, щоб застосовувати суворий набір правил, яких слід дотримуватися.
Популярність цінової торгівлі
Торгівля ціновими акціями краще підходить для коротко- та середньострокових торгів з обмеженим прибутком, а не для довгострокових інвестицій.
Більшість торговців вважають, що ринок слідує випадковою схемою, і немає чіткого систематичного способу визначення стратегії, яка завжди буде працювати. Поєднуючи інструменти технічного аналізу з недавньою історією цін для виявлення торгових можливостей на основі власної інтерпретації трейдера, цінова торгівля має велику підтримку у торговельній спільноті.
Переваги включають в себе визначені стратегії, що пропонують гнучкість для трейдерів, застосованість до декількох класів активів, просте використання з будь-яким торговим програмним забезпеченням, додатками та торговими порталами та можливість легкого повторного тестування будь-якої визначеної стратегії на минулих даних. Найголовніше, що трейдери відчувають себе відповідальними, оскільки стратегія дозволяє їм приймати рішення про свої дії, а не сліпо слідувати набору правил.
Суть
Багато торгових теорій та стратегій доступні в ціновій торгівлі, що вимагає високих показників успіху, але трейдерам слід знати про упередженість виживання, оскільки лише історії успіху роблять новину. Торгівля має потенціал для отримання гарного прибутку. Індивідуальний трейдер повинен чітко розуміти, перевіряти, вибирати, приймати рішення та діяти на тому, що відповідає його вимогам щодо найкращих можливих можливостей отримання прибутку.
