Що таке автокореляція?
Автокореляція - це математичне уявлення про ступінь подібності між заданим часовим рядом і відсталою версією себе за послідовними часовими інтервалами. Це те саме, що для обчислення кореляції між двома різними часовими рядами, за винятком того, що автокореляція використовує один і той же часовий ряд двічі: один раз у первісному вигляді та один раз відставав один або більше періодів часу.
Автокореляція
Розуміння автокореляції
Автокореляцію можна також називати відсталою кореляцією або серійною кореляцією, оскільки вона вимірює залежність між поточним значенням змінної та її минулими значеннями. При обчисленні автокореляції отриманий результат може бути від 1 до мінус 1, відповідно до традиційної кореляційної статистики. Автокореляція +1 являє собою досконалу позитивну кореляцію (збільшення, яке спостерігається в одному часовому ряді, призводить до пропорційного збільшення в іншому часовому ряду). Автокореляція негативного 1, з іншого боку, являє ідеальну негативну кореляцію (збільшення, яке спостерігається в одному часовому ряді, призводить до пропорційного зменшення в іншому часовому ряду). Автокореляція вимірює лінійні зв’язки; навіть якщо автокореляція є мізерною, все одно може існувати нелінійна залежність між часовим рядом і відсталою версією самого себе.
Ключові вивезення
- Автокореляція являє собою ступінь подібності між заданим часовим рядом і відміченою версією себе протягом послідовних часових інтервалів. Автокореляція вимірює взаємозв'язок між поточним значенням змінної та її минулими значеннями. Автокореляція +1 представляє ідеальну позитивну кореляцію, тоді як автокореляція мінус 1 - це ідеальна негативна кореляція. Технічні аналітики можуть використовувати автокореляцію, щоб побачити, який вплив минулі ціни цінних паперів мають на її майбутню ціну.
Автокореляція в технічному аналізі
Автокореляція може бути корисною для технічного аналізу, який найбільше стосується тенденцій та взаємозв'язків між цінами цінних паперів із використанням методів графіків замість фінансового стану здоров'я або управління. Технічні аналітики можуть використовувати автокореляцію, щоб побачити, який вплив минулі ціни цінних паперів мають на її майбутню ціну.
Автокореляція може показати, чи є коефіцієнт імпульсу, пов'язаний із запасом. Наприклад, якщо інвестори знають, що акція має історично високу позитивну автокореляційну цінність, і вони стають свідками того, що за останні кілька днів вони зростають значним приростом, то вони можуть обґрунтовано очікувати, що рух протягом наступних кількох днів (провідний часовий ряд) буде відповідати цьому часового ряду, що відстає, і рухатися вгору.
Приклад автокореляції
Припустимо, Емма шукає, щоб визначити, чи є прибутковість акцій у її портфелі автокореляцією; фондовіддача стосується її прибутку в попередніх торгових сесіях. Якщо прибутки виявляють автокореляцію, Емма може охарактеризувати це як запас імпульсу, оскільки минулі прибутки, здається, впливають на майбутні прибутки. Емма здійснює регресію з двома поверненнями попередніх торгових сесій як незалежних змінних та поточним поверненням як залежною змінною. Вона виявляє, що повернення за день до цього мають позитивну автокореляцію 0, 7, тоді як повернення за два дні до цього мають позитивну автокореляцію 0, 3. Здається, минулі прибутки впливають на майбутні прибутки. Тому Емма може налаштувати свій портфель, щоб скористатись автокореляцією та отриманим імпульсом, продовжуючи займати свою позицію або накопичуючи більше акцій.
