Іноді страхові компанії хочуть такого ж фінансового захисту, який вони пропонують власним клієнтам, і вони можуть знайти такі захисти на так званому ринку перестрахування. Перестрахувальні компанії надають страхування від збитків для інших страхових компаній, особливо збитків, пов'язаних з катастрофічними ризиками, такими як урагани чи глобальна фінансова криза 2008-2009 років.
Без перестрахування сьогоднішня галузь страхування була б більш вразлива до ризику і, ймовірно, доведеться стягувати більш високі ціни на всі свої поліси, щоб компенсувати потенційні втрати.
Основи бізнес-моделі
Перестрахувальні компанії зазвичай пропонують два види продукції. Перший відомий як договір перестрахування, який є типом договору, коли перестраховик зобов’язаний прийняти всі поліси або цілий клас полісів від перестраховика, включаючи ті, які ще мають бути складені. Другий тип - факультативне перестрахування, яке набагато конкретніше. Вони можуть охоплювати окремі індивідуальні поліси, такі як перестрахування надмірного страхування компанії або великої будівлі, або вони можуть покривати різні частини з кількома полісами, об'єднаними разом.
Перестраховики передусім мають найбільші та найскладніші ризики в страховій системі. Це такі ризики, яких звичайні страхові компанії не хочуть або не мають можливості інтерналізувати. Такі види ризиків мають міжнародний характер: війна, сильний спад чи проблеми на товарних ринках. З цієї причини перестрахувальні компанії, як правило, мають глобальну присутність. Світова присутність також дозволяє перестраховику поширювати ризик на більші площі.
Перестрахувальні компанії не завжди мають справу лише з іншими страховиками. Багато хто також пише політику для фінансових посередників, транснаціональних корпорацій або банків. Однак більшість клієнтів із перестрахування є первинними страховими компаніями.
Відмінності та схожість зі страховими компаніями
Як і будь-яка інша форма страхування, перестрахування зводиться до системи, в якій клієнту страхування нараховується премія в обмін на обіцянку страховика сплатити майбутні вимоги відповідно до покриття полісу. Перестрахові компанії використовують менеджерів з ризику та моделерів, щоб розцінювати свої договори, як це роблять звичайні страхові компанії.
Однак перестрахувальні компанії орієнтовані на зовсім іншу клієнтську базу, ніж звичайні страхові компанії, і вони також прагнуть працювати в більш широких юрисдикціях, які передбачають різні, або навіть конкуруючі юридичні системи.
Ще одна серйозна відмінність - відносна таємниця, в якій працюють перестрахувальні компанії. Стандартні страхові компанії відкрито рекламують свої товари для широкої публіки і часто інтенсивно конкурують за одних і тих же сегментах ринку. З іншого боку, перестрахувальні компанії працюють на фоні фінансового світу. Ці компанії не купують масову рекламу, яка пряма для споживачів, вони мають невелику робочу силу і зазвичай розвивають сильні нішеві ролі з кількома великими конкурентами.
Договір перестрахування
Договори перестрахування виступають як договір між страховиком, що страхує цеденцію, яка є страховою компанією, яка шукає страхування, та страховиком, що приймає страхування, або перестраховиком. У звичайному контракті перестраховик відшкодовує страхувальнику цедінгові збитки за певними полісами, які страхувальник відступив своїм клієнтам.
На відміну від стандартного договору страхування між вами та вашою страховою компанією, договір перестрахування не регулюється як за формою, так і за змістом, оскільки обидві сторони вважаються однаково обізнаними про галузь та мають однакові переговорні сили відповідно до закону.
Застави та інші правила
Як і стандартні страховики, перестрахувальні компанії регулюються, виходячи з того, в які штати вони подають документи про реєстрацію, а також в інших державах, в яких вони здійснюють операції.
Перестраховики можуть діяти в США без конкретної ліцензії, хоча більшість юрисдикцій вимагають певної форми ліцензування для створення офісів або здійснення господарських операцій. Замість більш конкретного фінансового регулювання, багато перестраховиків надають кваліфіковану заставу страховикам, що відступають, як жест законності та добросовісності.
Всередині Закону про реформу Додд-Френка на Уолл-стріт і захист прав споживачів 2010 року передбачено положення про перестрахувальні компанії, включаючи те, що несанкціоновані перестраховики повинні надати 100% заставу своїх валових зобов'язань страховику, що відступає, для того, щоб страховик-цедент отримав фінансову суму акредитива перестрахування. Перестраховики, сертифіковані на прийнятну фінансову силу, можуть знижувати свої вимоги до застави відповідно до їх рейтингу. Для того, щоб відповідати Національній асоціації страхових комісарів (NAIC), всі держави повинні встановити вимоги до 2019 року.
