Акції Costco Wholesale Corporation (COST) вже два місяці коливаються на опір січня і може незабаром вибухнути, відновивши свою траєкторію ринку биків. Зростання ВВП збільшило споживчі витрати у другому кварталі, посиливши настрої, які могли б підняти акції великого роздрібного продавця вище 225 доларів. Однак запас повинен знайти відданих покупців у найближчі два тижні або ризикувати несприятливими відносними циклами міцності, які можуть спричинити серйозний спад.
На минулому тижні акції були розпродані після звітності про прибутки у третьому кварталі, незважаючи на побиття оцінок та розміщення двоцифрового зростання продажу в одних і тих же магазинах. Покупці занурення вступили після того, як зниження досяг двохтижневого мінімуму, генеруючи відмов, який не зміг встановити ціну закриття перед звітом. Ця непереконлива дія сигналізує про постійну нестачу купівельної спроможності, яка встановлює обмеження в часі для інакшого бичачого способу прориву чашки та ручки. (Докладніше див.: 3 Споживчі запаси на межі різкого зниження .)
Щомісячний графік витрат (1995 - 2018)
Багаторічна тенденція спаду закінчилася в межах 50 копійок від мінімуму 1988 року в березні 1995 року, тоді як наступний темп зростання набрав обертів у квітні 2000 року, досягвши $ 60, 50. Протягом наступних шести тижнів акції скоротилися навпіл, скидаючи вертикально в середину 20-х років, перш ніж відскочити вище 30 доларів. Цей занурення відзначився найнижчим рівнем ведмежого ринку, випереджаючи вузькі бокові дії, які протестували підтримку ареалу більше трьох років.
Він підвищився у другій половині 2003 року, ввівши каналізований підйом, який вибухнув до нового максимуму в 2007 році. Покупка енергії випала в середині 70-х років у 2008 році, вирізавши подвійний верхній провал, який спричинив круті втрати під час економічного краху.. Тиск продажу закінчився п'ятирічним мінімумом у вершині 30 доларів США в березні 2009 року, поступившись місцем хвилі відновлення, яка завершила зворотну подорож у попередній максимум у 2011 році. Вона спалахнула через кілька місяців, ввівши потужний аванс, який подвоївся ціна акцій на лютий 2015 року.
Потім висхідний тренд полегшився в неглибоку орієнтацію, коли мінливість зменшилася до найвищих рівнів десятиліття. Серпневий мінімум 2015 року - 117 доларів - це перший етап у широкому каналі, який опублікував більш високі показники на пік січня 2018 року - 200 доларів. Акція була продана в лютому і повернулася до цього рівня в квітні, але все ще не вибухнула, купівля шипів стикається з агресивним тиском продажу. Тим часом щомісячний осцилятор стохастики перейшов у потенційний цикл продажу у квітні, але не прискорився нижче, що потрібно для підтвердження зміни.
Короткостроковий графік витрат витрат (2017 - 2018)
Модель прориву 2018 року виглядає менш вражаючою, якщо порівнювати поточну цінову акцію з максимумами, розміщеними між 2015 та 2017 роками. Ці акції закінчилися між 170 та 183 доларами, що означає, що акція додає бали порівняно повільними темпами, незважаючи на ринок бика. Він також передбачає, що імпульс буде розвиватися повільно після прориву, а трирічна тенденція до зростання максимумів зараз знаходиться трохи вище 206 доларів.
Балансовий обсяг (OBV) перевищив у червні 2017 року та знизився до п'ятирічного мінімуму в липні. Наступна хвиля накопичення виявилася короткою, затримавшись під попереднім максимумом у грудні. Покупці та продавці в 2018 році не змогли змістити показник, посиливши тримісячне протистояння під опір. Зараз він знизився до двомісячного мінімуму, коли ціна торгувала в середині 180-х доларів США.
Невеликий прапор бика, який існував протягом останніх двох тижнів, може подати короткочасні сигнали про пробій, коли акція переступить поріг у розмірі 200 доларів. Позитивна енергія, що випливає після цього невеликого просування, може створити широкий діапазон ралі, що досягає опору каналу. Порівняно невелика поїздка на цей рівень запропонує кращу можливість для короткотермінових трейдерів, ніж довгострокові послідовники тренду, яким потрібен перерив каналу або глибокий відкат для виправдання експозиції.
Суть
Акція Costco коливається на січневому опорі з квітня, але потребує сильно бичачого каталізатора, щоб припинити протиборство і спровокувати прорив вище 200 доларів. (Для додаткового читання ознайомтесь: бізнес-модель Costco розумніша, ніж ви думаєте .)
