Зміст
- Що таке точковий показник Forex?
- Розуміння плямового курсу Forex
- Доставка контрактів на Форекс
- Ціни вперед
Що таке точковий показник Forex?
Спотовий курс Forex - це поточний обмінний курс, за яким валютна пара може бути придбана або продана. Це переважна котирування для будь-якої валютної пари від форекс-брокера. У торгівлі валютою на форекс це швидкість, якою користується більшість трейдерів при торгівлі з онлайн-роздрібним брокером форекс.
Ключові вивезення
- Цей курс є регулярно опублікованим безперервним котируванням обмінних курсів для всіх валютних пар. Спотовий курс відрізняється від курсу форвардного або свопного курсу. Спотовий курс не дисконтується за затримку доставки, яка додається до кредиту за овернайт на овернайт.
Розуміння плямового курсу Forex
Курс спот-форексу - це найбільш часто котирувана ціна для валютних пар. Це основа найчастішої транзакції на ринку форекс, індивідуальна торгівля форекс. Цей курс набагато ширше публікується, ніж ставки за форвардними біржовими контрактами або форекс-свопами. Курс спот-форекс відрізняється від форвардного курсу тим, що він цінує вартість валют порівняно з іноземними валютами сьогодні, а не через деякий час у майбутньому.
Щоденний оборот на світовому валютному ринку Forex перевищує 5 трильйонів доларів, що робить його більшим у номінальному вираженні, ніж ринок акцій та облігацій. Тарифи встановлюються в безперервних опублікованих в режимі реального часу котирувань невеликою групою великих банків, які торгують міжбанківською ставкою. Звідти тарифи публікують форекс-брокери по всьому світу.
Точкові тарифи не враховують доставку контракту на форекс. Подання контрактів на форекс стосується більшості роздрібних форекс-трейдерів, але брокери управляють використанням валютних ф'ючерсних контрактів, що лежать в основі їх торгових операцій. Брокери повинні виконувати ці договори щомісяця або тиждень, і вони переносять витрати на своїх клієнтів.
Таким чином, форекс-дилери несуть витрати на управління своїм ризиком, забезпечуючи ліквідність своїм клієнтам. Найчастіше вони застосовують спред на тендерну пропозицію та нижчий кредит на перекидання (або вищий дебетовий дебетовий переказ залежно від валютної пари, яку ви тримаєте, чи довго ви чи коротко), щоб компенсувати ці витрати.
Доставка контрактів на Форекс
Стандартний час доставки для тарифу на форекс спот становить T + 2 дні. Якщо контрагент бажає відкласти доставку, їм доведеться укласти форвардний контракт. Більшу частину часу цим керувати мають форекс-дилери. Наприклад, якщо торгівля EUR / USD здійснюється в 1, 1550, це буде курс, за яким обмінюються валюти на дату спот. Однак якщо європейські процентні ставки нижчі, ніж у США, ця ставка буде скоригована вище для врахування цієї різниці. Тож якщо або дилер, або їх контрагент бажають володіти євро та короткими доларами США на певний проміжок часу, це обійдеться їм дорожче, ніж спот-курс. Слід зазначити, що строки доставки спот-тарифу не є стандартними і можуть змінюватись для деяких пар.
Хоча спот-тариф форекс вимагає доставки протягом двох днів, у торговій спільноті це рідко трапляється. Торговці роздрібної торгівлі, які займають позицію довше двох днів, торгуватимуться брокером "скидання", тобто закриті та повторно відкриті за тією ж ціною, безпосередньо перед дводенним строком. Однак, коли ці валюти згортаються, буде внесена премія чи знижка у вигляді збільшеної плати за прокат. Розмір цієї плати залежить від різниці процентних ставок за допомогою короткострокового валютного свопу.
Оскільки спот-ставка - це швидкість доставки без коригування різниці процентних ставок, це ставка, котирується на ринку роздрібної торгівлі. На роздрібному ринку форекс переважають мандрівники, які бажають купувати та продавати іноземну валюту, будь то через їхній банк чи обмін валюти.
Ціни вперед
На відміну від спот-контракту, форвардний або ф'ючерсний контракт передбачає узгодження умов контракту на поточну дату з доставкою та оплатою у визначену майбутню дату. На відміну від спотової ставки, форвардний курс використовується для котирування фінансової операції, яка відбувається на майбутню дату і є розрахунковою ціною форвардного контракту. Однак, залежно від цінних паперів, що торгуються, форвардний курс може бути розрахований за допомогою спот-курсу. Форвардні ставки розраховуються із спотової ставки та коригуються на вартість перенесення, щоб визначити майбутню процентну ставку, що прирівнюється до загальної віддачі довгострокової інвестиції зі стратегією переходу на короткострокові інвестиції.
