Яка вартість відсотків?
Процентні витрати - це сукупна сума відсотків, які позичальник сплачує за борговим зобов’язанням протягом життя позики. У споживчих іпотечних кредитах ця сума повинна включати будь-які пункти, що сплачуються за зниження процентної ставки за кредитом, оскільки фактично бали є попередньо сплаченими відсотками.
Крім того, будь-які негативні моменти або знижки, які позикодавець сплачує позичальнику, слід відняти від процентних витрат, оскільки вони фактично є поверненням майбутніх відсотків, які позичальник заплатить за позику. Проценти сплачуються за борг, крім погашення основної суми.
Розуміння процентної вартості
Процентні витрати - це один із показників економічності позики або внутрішньої норми прибутку. Однак інші заходи - такі як плата за позики та попередні витрати, включаючи витрати на закриття позики, податкові пільги та наслідки, основне зниження та можливі витрати у вигляді ставок реінвестування - також повинні включатись у ретельний аналіз вибору позики.
Процентні витрати включаються в різноманітні фінансові зобов'язання споживачів, включаючи іпотечні, студентські та автокредити та кредитні картки. Процентні витрати також є важливим фактором для корпоративних запозичень, таких як комерційний папір, оборотні лінії кредитування та довгострокові банківські позики, облігації та витрати на оренду, також сильно впливають на вартість відсотків.
Банки також несуть витрати на відсотки, коли вони кредитують вкладників відсотки за їхніми банківськими рахунками.
Розрахунок вартості відсотків
Процентні витрати можуть котируватися як річна відсоткова ставка (APR). Але для того, щоб точно зрозуміти свої фінансові зобов’язання, важливо зрозуміти, як кредитори обчислюють відсотки, які накопичуються за вашим кредитом. Проценти можуть нараховуватися щодня або щомісяця або щоквартально. Крім того, деякі кредитори пропонують позики, за які відсоткові витрати не підлягають сплаті протягом початкового періоду, але натомість додаються до непогашеної суми, яку боржник зобов’язаний.
Витрати на відсотки можуть бути зафіксовані на еталонному цінному папері, такому як 10-річна казначейська облігація США, протягом строку позики або плаваючого (також його називають змінною). Процентна вартість заборгованості зі ставками, які періодично коригуються, пов'язана формулою з орієнтиром процентних ставок, таким як Лондонська міжбанківська пропонована ставка (LIBOR).
Щодо боргу із змінними процентними ставками, кредитори часто включають положення, які забезпечують певний рівень захисту від надзвичайних коливань процентних витрат, пропонуючи обмеження процентних ставок. Зазвичай вони також містять підлоги, щоб гарантувати позикодавцю мінімально прийнятну ставку відсотків.
Процентні витрати та податки
Деякі види процентних витрат сприятливо сприймаються для цілей оподаткування в кількох юрисдикціях. Сюди відносяться виплати відсотків по житловому іпотечному боргу та виплаті відсотків за студентські позики (обидва можуть бути обмежені та виключені), а для корпорацій - виплати відсотків за боргами, такими як позики та облігації.
