Інвестопедія присвячена наданню інвесторам об'єктивних, всебічних оглядів та рейтингів фінансових продуктів та технологій. Починаючи з 2009 року, коли мобільні додатки стали основними, робото-консультанти стали важливою частиною екосистеми інвестування та фінансових технологій та набувають широкого поширення. Але не всі роботодавці пропонують однакові послуги або обслуговують однакових клієнтів. Деякі призначені для активних інвесторів, а інші - для клієнтів, які прагнуть керувати своїми фінансами, заощадженнями та сімейними бюджетами. Ми прагнемо допомогти користувачам на всіх рівнях знайти потрібного робото-консультанта для їх потреб. З цією метою ми розробили комплексну методологію ранжування, щоб знайти найкращих робочих радників та найкращих роботодавців у чотирьох ключових категоріях.
Наша команда
Нашу команду з огляду очолює Тереза У. Кері, яка написала перший в історії огляд онлайн-брокерів у 1992 році, і вже понад 27 років є авторитетом платформ для торгівлі та інвестування в Інтернеті. Джеймс Чен - наш директор з торгівлі та інвестування освіти. Люк Конвей - наш асоційований редактор. Наша команда експертних рецензентів включає в себе ветеранів-трейдерів, експертів фінансового ринку, освітян-інвесторів та дослідників з десятилітнім досвідом, які все вміло використовують та переглядають фінансові технології.
Процес огляду
Ми розробили систему, яка оцінює роботодавців на основі дев'яти ключових категорій та 49 змінних. Кожна категорія охоплює найважливіші елементи, якими користувачі повинні ретельно оцінити робото-консультанта.
Для збору даних ми надіслали анкети з 80 запитами до робочих консультацій-учасників. Ми отримали або відкрили активний рахунок для кожної платформи та використовували цей акаунт для проведення практичних тестів. Ми ретельно перевіряли кожну платформу, підходячи до них з точки зору початківців, проміжних та просунутих інвесторів. Кілька компаній, які ми переглядали, дали нам персональні демонстрації своїх платформ та послуг у наших офісах у Нью-Йорку.
З опитувальників, практичного тестування платформ та демонстрацій на платформі ми набрали кожну категорію, а потім об'єднали оцінки за категоріями в загальний рейтинг для кожного брокера.
Категорії оцінки
Маючи на увазі окремого користувача, ми критично подивилися на послуги та технології, що надаються роботодавцями. Ми організували наш аналіз у дев'ять категорій, забивши кожного радника за кількома змінними, щоб оцінити ефективність у кожній застосованій категорії. Оцінка за загальну нагороду - середня кількість категорій.
| КАТЕГОРІЇ ОЦІНКИ | ||
|---|---|---|
| Категорія огляду | Зважування | Змінні |
| Налаштування акаунта | 5% | 6 |
| Постановка цілей | 15% | 7 |
| Служби обліку | 10% | 7 |
| Зміст портфоліо | 15% | 7 |
| Управління портфелем | 20% | 4 |
| Досвід користувача | 15% | 6 |
| Обслуговування клієнтів | 5% | 5 |
| Освіта та безпека | 5% | 6 |
| Збори | 10% | 3 |
Кожен інвестор має різні потреби. Початківцям потрібна робоча платформа із зручним інтерфейсом та освітніми ресурсами, тоді як більш досвідченим користувачам потрібні інструменти аналізу ризиків, торгові платформи, управління портфелем та інші варіанти на основі цілей.
Інвестиційні консультанти проти брокерських дилерів
Під час нашого огляду ми дізналися, що існує два типи фірм, що пропонують автоматизовані портфелі. З нормативно-правових причин їх послуги значно відрізняються. Фірми, зареєстровані як консультанти з інвестицій, мають право допомагати своїм клієнтам у визначенні цілей і можуть пропонувати конкретні та спрямовані поради. Фірми, зареєстровані як брокери-дилери, не можуть надавати цільову консультацію, але вони мають більшу гнучкість щодо пропонування таких функцій, як налаштований вибір інвестицій та маржинальне кредитування.
Примітка про ефективність портфеля
Ми вирішили виключити ефективність портфеля з наших критеріїв огляду з кількох причин. Основна причина полягає в тому, що кожен клієнт має конкретні, індивідуалізовані цілі, коли справа стосується інвестицій через роботодавця. Одні шукають більш консервативний підхід, а інші домагаються агресивного зростання. Крім того, всі інвестори мають різні дати початку та дати закінчення. Оскільки ці сервіси розроблені для використання протягом дуже тривалого періоду часу, класифікуючи їх ефективність за показниками, такими як S&P 500 або MSCI All World Index, протягом періоду часу, як один рік або навіть більше трьох років, не вистачає персоналізації, що ці платформи пропозиція.
Ще одна причина полягає в тому, що кожен з провайдерів має в середньому більше 20 портфелів, і кілька постачальників мають способи налаштувати портфелі так, щоб можливості були нескінченними. Порівнювати яблука з яблуками неможливо. Натомість ми вирішили зосередитись на загальному досвіді використання одного з цих постачальників. Таким чином, ми розглядаємо, як можна планувати та ставити цілі, а також наскільки прозорою є кожна робото-дорадча послуга під час подання інформації клієнтам.
Для кого вони найкращі?
Оскільки клієнти використовують робото-консультантів для фінансового планування, інвестування та відстеження своїх цілей, ми також оцінювали різні платформи за їх сильними та слабкими сторонами у наступних категоріях:
- Найкраще для постановки цілей - Для тих роботодавців, які більше орієнтуються на особисте відстеження фінансових цілей, ми нагородили платформи, які надавали найбільшу допомогу в розробці та постановці цілей, а також найбільш зручний для користувачів досвід. Найкраще для соціально відповідальних інвестицій (SRI) - Багато з роботодавців, які ми розглянули, пропонують варіанти SRI та виділяють їх у своїх пропозиціях. Враховуючи підвищений інтерес до НІІ, ESG та сталого інвестування, ми нагородили платформи, які пропонували найкращі варіанти в цій категорії, включаючи вибір активів, дослідження та навчальний матеріал. Найкраще для початківців - Ми шукали платформи, які пропонували найбільше керівництва на цьому шляху, включаючи освітні інструменти, які допоможуть новачкам перейти на наступний рівень. Простий спосіб розпочати роботу з логічним робочим процесом є важливими міркуваннями в цій категорії. Найкраще для складних інвесторів - Деякі інвестори хочуть управляти частинами своїх портфелів, тому ми шукали платформи, які пропонують гнучкі, персоналізовані можливості інвестування та дослідницькі зручності. Ми також шукали розширені послуги рахунків, такі як можливість взяти кредит, підкріплений балансом портфеля інвестора.
Налаштування облікового запису
Ця категорія оцінює рівень простоти в процесі реєстрації, а також прозорість пропозицій та зборів фірми.
У сучасну епоху інвестування необхідний простий та легкий наліт, щоб зацікавити нових та молодих клієнтів, особливо для роботодавців, які працюють над тим, щоб вийти із статусу кво та існуючих стандартів.
Зважаючи на це, нам було важливо оцінити наступні аспекти платформи робото-консультантів у нашій категорії налаштування облікового запису:
- Налаштування облікового запису в ІнтернетіМінімальний рахунокМожливість перегляду вмісту портфеля до фінансуванняКодимізованість портфелівНалаштування портфелів на основі цілей Загальна легкість процесу реєстрації
Постановка цілей
Категорія встановлення цілей визначає ступінь, в якому ви можете включити свої цілі інвестування.
Робо-консультанти створені для задоволення багатьох потреб інвесторів. Хоча деякі можуть просто захопити обіграти ринок і потенційно заробити гроші, інші шукають задоволення більш конкретних потреб. Робо-консультанти, які надають своїм клієнтам функції, які допомагають встановлювати, планувати та відслідковувати цілі, добре зафіксовані в цій категорії.
Для оцінки роботи роботодавців на основі цих особливостей ми врахували наступні особливості:
- Вихід на пенсію: Чи є ресурси, які допоможуть клієнтам підрахувати, скільки їм потрібно буде комфортно вийти на пенсію? Великі закупівлі (житло, транспортний засіб тощо): Чи є такі інструменти, як нерухомість та ціни на транспортні засоби, щоб допомогти клієнтам встановити свої цілі? Економія в коледжі: Чи є бази даних про витрати в коледжах, з якими клієнти можуть звертатися, щоб встановити цілі заощаджень? Інші цілі: Чи має роботодавець лише декілька заздалегідь встановлених варіантів для своїх клієнтів на вибір, чи можуть клієнти створити власні цілі? Чи є калькулятори та інструменти, які допоможуть досягти цих цілей?
Служби обліку
Категорія послуг нашого рахунку оцінює кількість та якість послуг, які пропонує кожна платформа.
У галузі багато робото-радників. Деякі намагаються охопити все це, а деякі намагаються охопити конкретні випадки використання. У цій категорії, хоча може бути корисним багато функцій, це дійсно має значення лише в тому випадку, якщо функції високої якості.
Доступ до таких функцій - це те, як ми базуємо результати в цій категорії:
- Автоматичні депозитиЗарахування маржі та стягнення комісійних платежів Інтереси виплачуються за залишками готівкиБанківські послугиБутінг за рахункамиВпростата зняттяПропозичення торгів за окремими акціями
Зміст портфоліо
Цей розділ нашої методології визначає, які типи класів активів, в які можуть інвестувати клієнти. Оскільки всі роботи-консультанти пропонують біржові фонди (ETFs), ми розглядали, чи можуть клієнти інвестувати і в інші види активів.
Постійно мінливий ландшафт класів фінансових активів створює тиск на брокерів та роботодавців та змушує їх розглянути можливість запропонувати ці нові варіанти. По мірі вступу цих нових варіантів, таких як соціально відповідальне інвестування чи криптовалюта, брокерські та робото-консультанти, повинні оцінити їх та визначити, чи варто їх бізнесу та життєздатним інвестиціям для своїх клієнтів. Ми розглянули взаємні фонди та ETF, які пропонували визначити, чи кожна робоча дорадча служба надає широкий спектр постачальників коштів, караючи тих, хто пропонує лише свої власні фонди.
Для нашої категорії «Зміст портфоліо» ми перевірили, чи доступні наступні класи активів для клієнтів:
- Індивідуальні акції Взаємні фондиФікс. Дохід РЕЙТИ Соціально відповідальні опціїНеприйнятні ETF та пайові фондиІнші (криптовалюта, форекс тощо).
Управління портфелем
У цьому розділі визначається спосіб управління портфелями та доступні можливості клієнтів для моніторингу своїх портфелів. Дві дії, які впливають на результати діяльності портфеля, - це збалансування та управління податками. Ми вивчали, що викликає ребаланс портфеля і як часто це відбувається. Ми також розглядали, чи є можливість збирання податкових втрат і який розмір рахунку необхідний для ввімкнення цієї функції.
Розуміння продуктивності портфеля та прогрес у досягненні цілей - одна з ключових послуг, яку можуть надавати роботодавці, тому ми розглянули наявні звіти та поради, що надаються, коли прогрес не вдається. Робо-консультанти, які надають вбудовану звітність про аналіз портфеля, яка включає активи, що зберігаються в інших фінансових установах, допомагають своїм клієнтам зрозуміти загальну чисту вартість, яка є частиною розуміння загальної ефективності.
Для оцінки управління портфелем ми розглянули наступні особливості:
- Частота автоматичного збалансуванняЗабезпеченість збитків від податкових збитківЗвіт про прогрес виконання мети, включаючи способи скорочення портфелів, які можуть бути недостатнімиКонсалідація зовнішніх рахунків для звітності та аналізу
Досвід користувача
Однією з найважливіших особливостей роботодавців є їх зручність у використанні. Це тому, що роботодавці, здебільшого, розроблені як вхідний шлях до інвестицій для менш досвідчених.
Наступні критерії враховувались при оцінці досвіду користувача:
- Наявність програми iOS та чи пропонує вона всю функціональність перегляду робочого столу. Наявність додатка для Android та чи пропонує він всю функціональність робочого процесу перегляду робочого столуDesktop та чи слід він логічним шляхом і чи слід це логічним шляхом Мобільна зручність і простота пошуку необхідних функцій, коли вони потрібні
Обслуговування клієнтів
Ця категорія оцінює процес, який повинен пройти клієнт, коли щось піде не так або коли клієнту потрібна додаткова допомога. Наш науковий співробітник зателефонував до всіх фірм, які переглядалися в різний час доби, зафіксувавши, скільки часу пройшло, перш ніж жива людина була доступною, та якість наданих відповідей.
Найвищі оцінки в цій категорії вимагають, щоб роботодавець надав своїм клієнтам доступ до таких методів пошуку допомоги:
- Інтернет-чат для потенційних клієнтівОнлайновий чат для існуючих клієнтівНевеликий середній час на затриманніМожливість спілкування з реальним фінансовим консультантомОсновно великі години обслуговування клієнтів
Освіта та безпека
Ця категорія оцінює те, що роботи-консультанти пропонують навчати своїх клієнтів, прагнучи зробити їх більш комфортними для інвестування та ринків в цілому. Тут ми також враховуємо заходи безпеки, що вживаються для збереження активів та інформації своїх клієнтів.
Найкращі оцінки в цій категорії вимагають:
- Високоякісні відеоролики, що допомагають клієнтам зрозуміти, як працює служба та як вона може допомогти створити багатство. Наявні статті та повідомлення в блогах, які допомагають клієнтам зрозуміти, як працює служба, і як це може допомогти створити багатство. Доступність та глибина часто задаваних питань. Рівень шифрування платформи. аутентифікація фактора для мобільного доступу або для входу в невідомий браузер. Наявність та сума перевищення страховки SIPC
Комісії та збори
Ця категорія оцінює витрати, пов'язані з використанням платформ і послуг робочих консультантів.
Ми порівнювали комісії за послуги, пропоновані кожним із робото-консультантів, даючи більше балів за менші витрати. Ми масштабували отримані бали так, що найнижчі витрати в групі заробляли максимальну кількість балів, причому долі (і випадкові нулі) надавались дорожчим робото-радникам.
Щоб визначити бал за цією категорією, ми розглянули наступні аспекти кожного з роботів-радників:
- Рівні плати за управлінняВизнавчі збориСредні базові збори для ETF та MFs
Як ми оновлюємо дані
Наші рейтинги робочих радників базуються на всій інформації, доступній на момент проведення наших оглядів. Ми зробили висновки на вересень 1, 2019. Ми розуміємо, що роботодавці постійно вносять коригування платформи, вдосконалення продукту та зміни цін, і дані, які ми включили в наші огляди, можуть час від часу змінюватися. Ми часто контактуємо з усіма компаніями, які ми оцінювали в нашому рейтингу, щоб бути в курсі їх змін, щоб ми могли оновити наші відгуки.
Висновок
Як ми констатуємо в наших оглядах роботодавців, кожен інвестор унікальний і має різні потреби, засновані на особистих цілях. Ми вважаємо, що наш всеосяжний процес огляду охоплює ці потреби якомога ретельніше з огляду на наявну у нас інформацію на той час. Незважаючи на те, що завжди будуть люди, що переживають люди, ми впевнені, що ми застосували найбільш корисну методологію для перегляду та ранжирування робототехнічних радників відповідно до найпопулярніших випадків використання серед користувачів цих платформ.
Дякуємо за довіру.
