Майор рухається
Walmart Inc. (WMT) здивувало торговців, які стають все більш скептичними щодо здоров'я роздрібної галузі - сьогодні вранці, оголосивши про кращий, ніж очікувалося, прибуток. Компанія оголосила дохід, який відповідав кошторисам, і переміг оцінку прибутку, що не стосується GAAP, на 0, 08 дол. США за акцію - відповідно 138, 79 млрд. Дол. Та 1, 41 дол. США за акцію.
Хоча прибуток на акцію був позитивним для акцій, справжні бичачі сюрпризи настали, коли Walmart оголосив, що його порівнянні продажі зросли на 4, 2% протягом Q4, побивши оцінки аналітиків на 3, 3%, а його продажі в Інтернеті зросли на 21% за рік протягом року. Увімкніть збільшення дивідендів на 1, 9% - підвищення річного дивіденду з $ 2, 08 до 2, 12 доларів - і у вас є рецепт величезного розриву вище на першому дзвоні.
Цей бичачий хід підтвердив зворотну схему повернення голови та плечей, яка була завершена вчора. Виходячи з висоти бичачого шаблону на рівні 13 доларів, Walmart має потенційну цінову ціль у розмірі 112 доларів (99 доларів точки прориву + 13 доларів висоти зразка = цінова цільова ціна 112 доларів). На жаль для всіх бугаїв Walmart там, акція не змогла утримати всіх своїх прибутків. Поки акції сьогодні підскочили до $ 104, 18, акції Walmart ковзали повністю назад, щоб закрити лише 0, 13 долара вище свого мінімуму в $ 102, 07 за день.
Цей пізній прибуток затримав Walmart нижче рівня опірності, який взаємодіє з акціями з початку 2018 року, коли він досяг свого останнього максимуму в $ 109, 98. Акція знову досягла цього рівня на початку листопада 2018 року на максимумі 106, 21 долара, перш ніж обвалитися з рештою ведмежого ринку. У поєднанні з зростаючим рівнем підтримки, який взаємодіє з акціями з жовтня 2017 року, рівень опірності спаду формує потенційну тривалу симетричну трикутну схему трикутника.
Якщо Walmart може прорватися вище рівня опірності, то запас може сигналізувати про поновлення довгострокового зростання, але для цього доведеться спочатку подолати прибутку.
S&P 500
Сьогодні S&P 500 продовжував невпинно рухатись вище, і поки йому ще належить піти ще до того, як досягти свого постійно високого рівня, він надає безліч технічних сигналів, щоб підтвердити, що його бичачий імпульс все ще сильний.
Кілька днів тому S&P 500 перетнув вище 200-денного простого ковзного середнього (SMA). На минулому тижні я зазначив, що понад 50% запасів компонентів S&P 500 піднялися вище відповідних 200-денних SMA і що це був сильний сигнал на широті ринку. Тепер S&P 500 зробив те саме. Чим далі S&P 500 відхилиться від своєї 200-денної SMA, тим більше шансів залишитися над ним у найближчій перспективі.
S&P 500 також все ще піднімається на верхню смугу Bollinger®. Він трохи відступив від гурту на початку лютого, але тепер демонструє нову силу, коли їздить на гурт вище. Багато торговців помилково вважають, що потрапляння у верхню смугу Боллінгера® під час висхідного тренду може служити опором, але це фактично підтверджує силу поточного тренду та сигналізує про те, що можлива більша швидкість.
:
Як перемагає модель Walmart за допомогою "щоденних низьких цін"
Використання смуг Боллінгера® для вимірювання тенденцій
Як створити торгову стратегію з Bollinger Bands® та стохастичним осцилятором?
Показники ризику - золото
Сьогодні золото зросло вище, оскільки вартість долара США знизилася, а торговці відновили свої зусилля щодо хеджування своїх портфелів активом безпечного притулку. На діаграмі SPDR Gold Shares ETF (GLD) ви можете бачити, як золото зростало з моменту, коли фондовий ринок вийшов в кінці вересня 2018 року.
Цікаво, що цей бичачий тренд прискорився, оскільки врожайність казначейства - проілюстрована синьою 10-річною лінійкою казначейства (TNX) на графіку нижче - впала, а фондовий ринок повернувся на бичачу територію.
Це говорить нам про кілька речей. По-перше, золото завжди є більш конкурентоспроможним, коли доходи казначейства нижчі, оскільки золото є неприбутковим активом - воно не виплачує дивіденд або пов'язана з ним ставка купона. По-друге, схоже, торговці намагаються захистити частину ризику у своїх портфелях довгострокового капіталу, додавши до суміші золото.
:
Чи все-таки платять інвестиції в золото?
Чому питання золота: все, що потрібно знати
Що рухає цінами на золото?
Підсумок: сильний, але обережний
Бичачий тренд, який триває на Уолл-стріті, сильний, але торговці все ще демонструють ознаки підходу до тенденції з обережністю. Вони додають ризику, купуючи акції, але намагаються захистити частину цього ризику, купуючи активи безпечного притулку, як золото.
Поки ця диверсифікація продовжує заважати нервам торговців у короткостроковій перспективі, S&P 500 має великі шанси піднятися до своїх максимумів на початку листопада в найближчій перспективі.
