Вертикальна інтеграція має сенс як стратегія, оскільки вона дозволяє компанії скоротити витрати в різних частинах виробництва, забезпечує більш жорсткий контроль якості та забезпечує кращий потік та контроль інформації по ланцюгу поставок. Основним наміром підходу є створення вартості та більший потенціал прибутку за рахунок кращого контролю за його діяльністю. Типи витрат, які можуть бути зменшені або усунені при вертикальній інтеграції, включають транспортні витрати, трансакційні витрати та маркетингові витрати бізнес-бізнес.
Крім того, організація може також відчути, що її наявні постачальники або покупці виявляють надто велику владу над ними. Шляхом вертикальної інтеграції організація може зменшити або усунути важелі, які постачальники або покупці мають над фірмою. Цей процес дозволяє компанії підвищити прибутковість, позбавивши посередника, іноді приймаючи форму оптових та роздрібних торговців.
Прийняття права власності на принаймні частину ланцюга поставок може забезпечити фірмі додаткову гнучкість. Це може бути важливим у часи складних ринкових умов, коли маржі, швидше за все, опиняться під тиском.
Фірма може взяти на себе власність своїх постачальників вище та нижче покупців шляхом злиття або поглинання конкретних частин ланцюга. Однак організація може також вирішити розширення, не консолідувавши операцію, як це було б у випадку, коли компанія розбудовує власну роздрібну мережу. Нафтогазова промисловість була особливо активною у вертикальній інтеграції, оскільки фірми в цьому секторі, як правило, контролюють операції з розвідки, видобутку, збуту та переробки нафти.
Вертикальна інтеграція може виходити у формі "назад інтеграції", "вперед інтеграції" або "збалансованої інтеграції". Відстальна інтеграція передбачає придбання постачальника або контроль дочірніх підприємств, які виробляють частину ресурсів, використовуваних у виробництві його продукції. Попередня інтеграція стосується придбання або побудови дистриб'ютора, що дозволяє компанії наближатися до споживача через розподільні центри та роздрібні торговці. Збалансована інтеграція - це поєднання двох.
Придбання медіа та контент-провайдера Time Warner компанією America Online у 2000 році є прикладом відсталої інтеграції. Потужні відсталі інтеграції в секторі технологій включають придбання Google Motorola Mobility Holdings та придбання PayPal eBay. Покупка OfficeMax у 2003 році, виробника офісних товарів, паперовою компанією Boise Cascade, є показовою для інтеграції вперед.
Фірма косметологічних товарів Avon - ще одна компанія, яка здійснювала відсталу інтеграцію. Організація зробила це, зайнявшись виробництвом певної косметики, а не просто зосередившись на продажах та збуті товару. Тим часом виробник одягу Levi Strauss & Co. став більш інтегрованим вперед, відкриваючи роздрібні магазини для продажу своєї продукції.
Горизонтальна інтеграція відрізняється від вертикальної інтеграції. Горизонтальне злиття відбувається між двома організаціями в одній галузі. Приклади цього включають злиття назв побутових товарів Procter & Gamble та Gillette у 2006 році та нафтові компанії Exxon та Mobil у 1999 році.
Основним недоліком вертикальної інтеграції є те, що стратегія концентрує всі ресурси та перспективи на одному підході. Стратегія "всі яйця в одному кошику" може бути ризикованою в умовах непевного ринку. Крім того, організаційні та координаційні витрати також можуть бути високими.
