Акції для домобудівництва на цьому тижні отримали необхідний приріст після твердих квартальних звітів про прибутки від провідних гравців галузі та заохочувальних економічних даних, що свідчать про покращення продажів нових будинків минулого місяця.
Бюро перепису населення США та Департамент житлового господарства та містобудування оприлюднили щомісячний звіт, в якому видно, що нові продажі житла зросли на 7% у червні, щоб зареєструвати щомісячно скориговану річну ставку 646 000 одиниць за місяць, що становить 4, 5% за рік. Незважаючи на те, що кількість пропущених очікувань на 10 000 одиниць, вона все ще являє собою відновлення після двох місяців поспіль занепаду і значне поліпшення порівняно з читанням 604 000 травня.
Оцінювачі ринку пояснюють покращення настроїв для домобудівників та зниження ставок іпотечного кредитування разом із низьким рівнем безробіття, присвяченому червневому звіту. Згідно з даними Федеральної корпорації з іпотечного кредитування, відомою як Фредді Мак, 30-річна фіксована іпотечна ставка знизилася в середньому до 3, 81% з майже 5% у листопаді, як повідомляє CNBC.
Торговці, які слідкують за сектором, повинні стежити за цими трьома великими будівельниками будинків, які можуть побачити подальшу покупку на основі базового сприятливого макросередовища та настрою на користь інвесторів. Давайте розглянемо прибуток кожної компанії (ІІ квартал) та обговоримо можливі тактики торгівлі.
Корпорація Lennar (LEN)
Корпорація Lennar, заснована в Маямі (LEN), працює в якості будівництва будинку, головним чином під торговою маркою Lennar в Сполучених Штатах, орієнтуючись на перших, переїздів і активних дорослих покупців. Компанія також надає іпотечне фінансування та супутні послуги своїм клієнтам через сегмент фінансових послуг. Аналітики кварталу Леннара оцінювали прибуток у другому кварталі на 15% та прогноз доходів на 8, 8%, посилаючись на поліпшення доступності та підвищення попиту від зниження процентних ставок для отримання суттєвих результатів. Акція домобудівників має ринкову капіталізацію в розмірі 15, 02 мільярда доларів, видає 0, 34% дивідендної прибутковості та на 22, 30% до сьогодні (з початку року) станом на 26 липня 2019 року.
16 травня після встановлення рівня YTD на рівні 54, 45 долара акції Lennar знизилися до 200-денного простого ковзного середнього (SMA) та горизонтальної лінії підтримки на рівні 46 доларів. Однак на торговій сесії в четвер ціна акцій перевершила тенденцію до падіння клину, що може спричинити подальше купівлю в наступні дні та тижні. Крім того, нещодавнє перехрещення лінії ковзної середньої дивергенції конвергенції (MACD) над сигнальною лінією вказує на подальший імпульс вгору. Тим, хто зайняв тривалу позицію, слід шукати повторне тестування травневих і червневих максимумів на рівні 54 доларів. Трейдери можуть розмістити стоп-ордер під вчорашнім мінімумом на рівні 47, 06 долара США або просто під нижньою тенденцією падіння клину, залежно від толерантності до ризику.
PulteGroup, Inc. (PHM)
PulteGroup, Inc. (PHM) займається домобудівництвом, купуючи та розробляючи землю для будівництва будинків. Домашній будівельник, що базується в Атланті, пропонує цілий ряд конструкцій, включаючи однофамільні, таунхауси, ОСББ та дуплекси під різними найменуваннями, такими як Pulte Homes і Del Webb. Як і Леннар, компанія в розмірі 8, 74 мільярда доларів також пропонує іпотечне фінансування потенційним покупцям дому. PulteGroup опублікував Q2 заробіток на акцію (EPS) у розмірі 86 центів, що перевершило очікувані на вулиці 82 центи за акцію. Дохід склав 2, 49 млрд. Дол. США, що перевищує оцінку 2, 48 млрд. Дол. Надійні результати спонукали RBC Capital Markets модернізувати акції PulteGroup з "Недостатньої якості" на "Секторні показники". Станом на 26 липня 2019 року акції PulteGroup пропонують 1, 42% дивідендної прибутковості та повернули майже 20% за рік.
Ціна акцій домобудівника торгувалася збоку протягом перших трьох місяців року, перш ніж у квітні та червні зросла на 13% більше. Незважаючи на солідні квартальні результати компанії, ціна акцій впала на 8, 3% в той день, коли вона повідомила, як інвестори хвилювались за обережний нижчий цілорічний прогноз. З того часу акція використовувала вирішальний рівень підтримки в розмірі 31 долара як плацдарм, підскочивши більше ніж на 3% в торгівлі в четвер. Тим, хто купує тут, слід передбачити перехід до рівня січня 2018 року на рівні 34, 48 доларів, керуючи ризиком із зупинкою, розміщеною десь під мінімумом цього місяця на рівні 30, 26 долара.
M / I Homes, Inc. (MHO)
M / I Homes, Inc. (MHO) працює як будівельник будинків для односемейних будинків, насамперед, на Середньому Заході, Східному узбережжі та Південних регіонах США. Компанія, що базується в Колумбусі, штат Огайо, націлена на початковий рівень, переїзд та елітні покупці дому. Крім надання послуг з домобудівництва, M / I Homes пропонує іпотечні кредити та право власності. Компанія з домобудівництва повідомила, що у другому кварталі EPS складе 1, 08 долара, щоб доставити сюрприз на прибуток на 25, 58%. Доходи також перевищили оцінку консенсусу на 17, 34%, склавши $ 623, 69 млн. У третьому кварталі поспіль компанія перевищила прогнози аналітиків EPS. Торгуючи на $ 33, 19 з ринковою обмеженням 953, 51 мільйона доларів, акція повернула вражаючі 57, 90% з початку року, випереджаючи середнє житлове будівництво на 26, 79% за той же період, що і 26 липня 2019 року.
Акції M / I Homes зросли приблизно на 9% у середу, 24 липня, після надихаючих квартальних прибутків. Прорив вище шестимісячного зростаючого трикутника над середнім обсягом може виступати каталізатором для більш бичачих цінових дій. Торговці, які приймають участь, повинні розглянути можливість зупинки під попередньою низькою свічкою, щоб їхати настільки далеко, наскільки це можливо. Крім того, більш консервативні трейдери можуть вирішити дочекатися відката та розмістити лімітне замовлення біля початкової точки прориву на рівні 30 доларів, що зараз є важливою сферою підтримки. За цим сценарієм подумайте про встановлення порядку стоп-втрат нижче 50-денного SMA та орієнтацію на перехід до опору на рівні 34 доларів.
StockCharts.com
