Зворотні ETF рухаються в протилежному напрямку основних ETF-індексів, таких як S&P 500 SPDR (ARCA: SPY) або Dow Jones Industrial Average SPDR (ARCA: DIA). Купуючи зворотний ETF, ви можете захистити себе та / або отримати прибуток від зниження основних показників. Оскільки S&P 500 SPDR вже пробив декілька важливих рівнів підтримки та опинився хоча б у короткостроковому спаді, цілком можливо, фондові ринки можуть побачити подальший спад. Якщо це станеться, наступні ETF оцінять цінність, забезпечуючи хеджування та потенціал прибутку. Кожен рухається по-своєму, але деякі є більш мінливими, ніж інші - що може бути і добрим, і поганим, залежно від того, на якій стороні ви працюєте.
Короткострокові ф'ючерси iPath S&P 500 VIX (ARCA: VXX) ETN не є фактично оберненим ETF. Швидше, це ETN, який вимірює загальну мінливість. Коли фондовий ринок знижується, волатильність збільшується і iPath S&P 500 VIX Короткострокові ф'ючерси ETN рухається вгору. Тому, навіть якщо це точно не обернений ETF, він рухається протилежно індексам, зростаючи при падінні індексів. В даний час ETN торгує на занижених рівнях - що є звичайним під час і безпосередньо після того, як на фондовому ринку відбувся зростання, - але якщо фондовий ринок продовжує падати, паніка настає, коливання збільшується і ETN швидко зростатиме. 52-тижневий мінімум на рівні 15, 57 доларів - це підтримка, а також можна використовувати рівень зупинки. Якщо S&P 500 SPDR знизиться до 120 доларів після закриття 25 червня на 131, 32 долара, VXX може досягти 45 доларів, велика потенційна віддача на основі закриття 25 червня - 17, 14 долара. Якщо фондовий ринок насправді знижується, ця торгівля представляє велике співвідношення ризик / винагорода. Існує опір у розмірі 22, 88 доларів, однак це потрібно буде зламати, щоб досягти мети прибутку. З іншого боку, якщо показники стабілізуються або переміщаються вище, iPath S&P 500 VIX Короткострокові ф'ючерси ETN, швидше за все, зміняться нижче.
SEE: Біржові торги - альтернатива ETF
ProShares Short S&P 500 (ARCA: SH) ETF рухається навпроти S&P 500, і тому повинен робити точно (або близько до нього) протилежний S&P 500 SPDR. Оскільки в квітні індекси почали знижуватися, ProShares Short S&P 500 ETF був у тренді вище. Основна підтримка становить 35, 37 доларів, що є мінімальним за 52 тижні. Якщо індекси не повернуть курс і не почнуть тенденцію вище, цей рівень навряд чи буде торкатися найближчим часом, а тому може бути використаний як рівень зупинки для довгих торгів. Крім того, зупинки можна розмістити трохи нижче низького рівня 16 червня на рівні 36, 48 дол. З цією зупинкою загрожує менше грошей, але є більший шанс бути достроково припиненим. Початкова ціль прибутку від торгівлі - 42 долари. По дорозі підвищення тенденції повинно бути підтверджено переміщенням через 4 червня до 39, 37 долара.
SEE: Інтерпретація зон підтримки та опору
Щоденний 3-х часточний пакет акцій ведмедя Direxion Daily Small Bear (ARCA: TZA) не призначений для слабкого серця, при торгівлі цим ETF гарантується обережність. Цей ETF переміщується в три рази більше, ніж індекс Russell 2000. Це означає, що якщо Russell 2000 знизить 1% в певний день, TZA повинен збільшити 3%. За допомогою такого важеля збільшуються прибутки та збитки. Якщо ви довгий цей ETF і ринок активно згуртовується, серйозні втрати можуть бути понесені. Однак з квітня цей ETF рухається вище. Ще раз 52-мінімум на рівні 16, 60 доларів пропонує підтримку та потенційну зону зупинки. Альтернативні рівні зупинки трохи нижче 17, 18 дол. Та 19 дол. Позиція вище 25 доларів підтверджує, що цей ETF все ще в тенденції до зростання та забезпечує початкову ціль від 30 до 31 долара.
ProShares UltraShort QQQ (ARCA: QID) - це ETF, який переміщується вдвічі більше, ніж Invesco QQQ ETF (що представляє індекс Nasdaq 100). Invesco QQQ був дуже сильним у 2012 році, але останнім часом відпав досить агресивно. Це в свою чергу означає, що ProSharesUltraShort QQQ згуртовується досить агресивно. Нижній 52-тижневий рівень зараз - це шлях, але це основна підтримка. Це може використовуватися як рівень зупинки на довгих позиціях, як і 30 і 32 долари. Використання двох останніх рівнів зупинки означає менший ризик, але більша ймовірність зупинки. Зараз ця тенденція вища і підтверджується, якщо ETF може продовжувати підніматися над максимумом 4 червня на рівні $ 37, 59. Якщо це відбудеться, початкові цінові ціни становлять $ 42, 50, а якщо це буде перевищено - 47, 50 дол.
SEE: Основи підтримки та опору
Підсумкова лінія Покупка зворотного ETF - це спосіб або захистити свій портфель проти зниження ринку, або припустити, що основні індекси падатимуть. У будь-якому випадку, коли показники знижуються, ці ETF збільшуються і можуть компенсувати інші збитки або отримати прибуток. Кожна людина має свої особливості, однак їх слід торгувати як такі. Будьте особливо обережні з використанням фінансових інструментів ETF, таких як Direxion Daily Small Cap 3X Shares та ProSharesUltraShort QQQ. Летючі дні можуть спричинити великі перепади, і якщо не підготуватися, то це може призвести до великих втрат. Як і будь-яка торгівля, торгівля з тенденцією зазвичай є сприятливою стратегією. Зараз ці зворотні ETF мають тенденцію до вищого рівня, і поки щось не зміниться (наприклад, відступ назад під підтримку), вгору - шлях найменшого опору.
Графіки люб'язно надано stockcharts.com
На момент написання статті Кори Мітчелл не володів акціями жодної із згаданих компаній.
