Що таке короткострокові інвестиції?
Короткострокові інвестиції, також відомі як цінні папери або тимчасові інвестиції, - це ті, які можна легко конвертувати в грошові кошти, як правило, протягом 5 років. Багато короткострокових інвестицій продаються або конвертуються в готівку через період лише 3-12 місяців. Деякі поширені приклади короткострокових інвестицій включають компакт-диски, рахунки на грошовому ринку, ощадні рахунки з високою дохідністю, державні облігації та казначейські векселі. Зазвичай ці інвестиції - це високоякісні та високоліквідні активи чи інвестиційні засоби.
Короткострокові інвестиції також можуть стосуватися конкретно фінансових активів - подібного виду, але з кількома додатковими вимогами - які належать компанії. Записано в окремий рахунок,
і перераховано у розділі оборотних активів корпоративного балансу, це інвестиції, які зробила компанія, які, як очікується, будуть конвертовані у грошові кошти протягом одного року.
Короткострокові інвестиції
Як працюють короткострокові інвестиції
Мета короткотермінових інвестицій - як для компаній, так і для окремих / інституційних інвесторів - захистити капітал, а також отримати прибуток, подібний до індексу фонду казначейських векселів або іншого подібного еталону.
Компанії, що перебувають у сильній готівковій позиції, матимуть на своєму балансі короткостроковий інвестиційний рахунок. Як результат, компанія може дозволити собі інвестувати зайві грошові кошти в акції, облігації чи еквіваленти грошових коштів, щоб отримати більший відсоток, ніж те, що було б зароблено на звичайному ощадному рахунку.
Існує дві основні вимоги, щоб компанія класифікувала інвестицію як короткострокову. По-перше, він повинен бути ліквідним, як акції, що котируються на основних біржах, які часто торгують, або казначейські облігації США. По-друге, керівництво має намір продати цінні папери протягом порівняно короткого періоду, наприклад 12 місяців. Торгові боргові цінні папери, відомі також як "короткостроковий папір", термін дії яких закінчується протягом року або менше, такі як казначейські векселі США та комерційний папір, також вважаються короткостроковими інвестиціями.
Цінні папери з цінними паперами включають інвестиції в звичайні та привілейовані акції. Цінні боргові цінні папери можуть включати корпоративні облігації, тобто облігації, випущені іншою компанією, але вони також повинні мати короткі строки погашення і їх слід активно торгувати, щоб вважати ліквідними.
Ключові вивезення
- Короткострокові інвестиції - це товарні цінні папери або високоліквідні активи, призначені для забезпечення безпечного, тимчасового місця для паркування надлишків грошових коштів. Короткострокові інвестиції також можуть стосуватися холдингів, якими володіє компанія, але мають намір продати протягом року або (якщо борг) погашать протягом на рік. Облікові записи, рахунки на грошовому ринку та казначейські векселі є звичайними видами короткострокових інвестицій з низьким рівнем ризику.
Приклади короткострокових інвестицій
Деякі загальні короткострокові інвестиції та стратегії, що застосовуються корпораціями та окремими інвесторами, включають:
- Депозитні сертифікати (компакт-диски): Ці депозити пропонуються банками і зазвичай виплачують більш високу процентну ставку, оскільки вони фіксують готівку за певний період. Вони застраховані FDIC до $ 250 000. Рахунки на грошовому ринку: повернення цих рахунків, застрахованих FDIC, будуть виграти рахунки на ощадних рахунках, але вимагають мінімальних інвестицій. Майте на увазі, що рахунки на грошовому ринку відрізняються від взаємних фондів грошового ринку, які не є страхуванням FDIC. Казначейства: Існують різноманітні ці облігації, випущені урядом, такі як банкноти, векселі, банкноти з плаваючою ставкою та цінні папери, захищені від інфляції (TIPS). Фонди облігацій: Запропоновані професійними менеджерами активів / інвестиційними компаніями, ці кошти кращі на коротший термін і можуть запропонувати кращу, ніж середню віддачу за ризик. Тільки знайте про збори. Муніципальні облігації: Ці облігації, випущені місцевими, державними чи не федеральними урядовими установами, можуть пропонувати більш високі врожаї та податкові переваги, оскільки вони часто звільняються від податку на прибуток. Однорангові кредити (P2P): Надлишки грошових коштів можуть бути використані через одну з цих платформ, що відповідають позичальникам та позикодавцям. Roth IRAs: Для людей ці транспортні засоби можуть запропонувати гнучкість та різноманітні інвестиційні варіанти. Внески на Рот-ІРА, але не виграші, можуть бути зняті в будь-який час, без сплати штрафу чи податків.
Приклад реального життя короткострокових інвестицій
У щоквартальній заяві 31 березня 2018 року Microsoft Corp. повідомила, що на своєму балансі було проведено 135 мільярдів доларів короткострокових інвестицій. Найбільшим компонентом були державні та агентські цінні папери США, що становило 108 мільярдів доларів. Далі йшли корпоративні банкноти / облігації на суму 6, 1 мільярда доларів, іноземні державні облігації на суму 4, 7 мільярда доларів, іпотечні / забезпечені активами цінні папери на рівні 3, 8 мільярда доларів, депозитні сертифікати (компакт-диски) на суму 2 мільярди доларів, а муніципальні цінні папери - 269 мільйонів доларів.
Компанія Apple Inc. також утримувала короткострокові інвестиції, зазначені як цінні папери, 254 мільярди доларів станом на 31 березня 2018 року. Дві основні інвестиції - це цінні папери, що становили 138 мільярдів доларів, та цінні папери США / казначейства США, які склали 62, 3 мільярда доларів. Інвестиції компанії в комерційний папір коштували 17, 4 мільярда доларів, а взаємні фонди - 800 мільйонів доларів. Apple також мала державні цінні папери, що не належать США, у розмірі 8, 2 мільярда доларів та депозити сертифікатів / строків на 7, 3 мільярда доларів. Іпотечні / забезпечені активами цінні папери становили 20 мільярдів доларів, а муніципальні цінні папери - 973 мільйони доларів, що завершує його короткострокові інвестиції.
