Інвестори в акції, які прагнуть отримати прибуток від зростання цін на нафту на тлі посилення насильства на Близькому Сході, повинні зосередитись на восьми запасах енергії та постачальниках, що мають унікальний позитивний результат. Запаси, які могли побачити найбільший стійкий прирост, включають виробників енергії Brigham Minerals Inc. (MNRL), Murphy Oil Corp. (MUR), Pioneer Natural Resources Co. (PXD) та EOG Resources Inc. (EOG). Вигідними є також постачальники енергетичної галузі, такі як виробник клапанів та ущільнень Flowserve Corp. (FLS), виробник компресорів Gardner Denver Holdings Inc. (GDI), виробник клапанів Circor International Inc. (CIR) та General Electric Co. (GE), якому належить 40% акцій Бейкера Х'юза (BHGE). Ці акції висвітлюються в кількох звітах у Барроні, як зазначено нижче.
Значення для інвесторів
Це знищення значної частини нафтових родовищ Саудівської Аравії у вихідні підняло ціни на нафту на 15% до понеділка, один з найбільших мітингів коли-небудь. Хоча ціни на нафту знизилися на цілих 6% на початку вівторка ввечері, коли повідомляється, що нафтові родовища Саудівської Аравії повернуться на лінію через два-три тижні, ціни залишаються різко вищими, ніж за останні місяці - і більше нападів на Близькому Сході може спричинити більше шипів нафти. Ці каталізатори можуть підштовхнути ці 8 запасів ще вище. Запаси, такі як Brigham Minerals, Murphy Oil Corp., Pioneer Natural Resources Co., EOG Resources та Circor International, відійшли назад у вівторок, але вони все ще торгувались значно вище, ніж перед суботними атаками безпілотників на Саудівську Аравію.
Виробники олії з найменшими хеджами
Аналітичний аналітик нафти Goldman Sachs Брайан Сінгер рекомендує дивитись виробникам енергії, які обидва мають велику експозицію до нафти і мають найнижчий рівень хеджування виробництва у четвертому кварталі, як окреслено Барроном. Компанії, які більше хеджують, використовуючи ф'ючерси та опції для захисту від зниження цін на нафту, зафіксовані в конкретних цінах і мають невеликі переваги. Навпаки, EOG та Brigham мають менше 10% хеджування видобутку нафти на наступний рік, що менше половини середнього показника в 22% серед виробників, за словами Сінгера.
"Жирні" промислові підприємства
Промислові компанії з високим рівнем енергетичного впливу на ринок також повинні отримати вигоду від зростання попиту на Q4 та 2020, якщо ціни на нафту залишаться підвищеними, згідно з іншим звітом Баррона. Ці "жирні" промислові виробники постачають енергію, включаючи клапани, насоси та вантажні автомобілі виробникам, переробникам та розподільникам енергії.
Flowserve, який впав далеко від максимумів, що перевищив 70 дол. США за акцію в 2014 році, зростав на цьому тижні до близько 49 доларів за акцію. Компанія генерує близько 40% своїх продажів на кінцевих ринках енергоносіїв. А Circor International приписує приблизно половину своїх продажів на кінцевих ринках енергоносіїв, порівняно з Gardner Denver Holdings, приблизно на 30% від продажів за Баррона.
GE має виграти як один з маслянистих промисловців зі своїм 40-відсотковим пакетом акцій Baker Hughes, який зараз набагато цінніший через зростання цін на нафту. GE планує продати частину своєї частки Бейкера Х'юза в акціях вторинних акцій.
Що далі
Безумовно, запаси з найбільшою витримкою нафти вгору однаково ризикують впасти, якщо ціни знизяться. Напрямок цін на нафту після нападу в Саудівській Аравії та залучення США до Близького Сходу залишається невизначеним.
