Контрафунду Fidelity (FCNTX) - це найбільший активний керуючий взаємний фонд у світі, який має понад 134 млрд. Доларів активів, що знаходяться в управлінні (АУМ) станом на 19 жовтня 2018 р. Це один з найбільш широко розповсюджених фондів на 401 (к) плани та інші пенсійні плани. Контрафундом керує Fidelity Investments - друга за величиною компанія взаємних фондів у світі, яка на 31 липня 2018 року становила понад 2, 6 трлн. Доларів США. Лінч довів величезний успіх до фонду Магеллана. У 1990-х роках і після нього, черга Вільяма Данова була перейти на посаду менеджера фонду за контрактом на вірність.
Інвестиційна мета
Коли він був вперше запущений у 1967 році, фонд отримав назву Contrafund за його первісну інвестиційну мету, яка мала зайняти протилежну точку зору, інвестуючи в акції або сектори, що не сприятливі. З того часу, як Danoff почав керувати фондом, його мета змінилася до простого збільшення капіталу шляхом вибору хороших запасів зростання. Через величезний розмір фонду, він схильний зосереджуватися на акціях США з великим капіталом, ринкові значення яких перевищують 10 мільярдів доларів. Менеджери фондів використовують фундаментальний аналіз знизу вгору, щоб знайти компанії, на які вони вважають, що вони готові до стабільного, над середнього зростання прибутків, не відображеного в ціні акцій.
Інвестиційний менеджер
Вільям Данофф приєднався до Fidelity в 1986 році як аналітик цінних паперів та менеджер портфеля. Він взяв на себе управління Контрафундом у 1990 році, коли він вважався фондом контраріантів. Він поступово міняв місію фонду на інвестування у справедливі або недооцінені, добре керовані, «найкращі» компанії з хорошими перспективами зростання прибутку. За останні 25 років його майстерність збору акцій залучила більше 100 мільярдів доларів активів, що зробило Contrafund одним із найуспішніших фондів зростання усіх часів. Данофф закінчив Гарвардський університет у 1982 році та здобув ступінь магістра мистецтв та ступінь МВА в університеті Пенсільванії.
Портфоліо
Фонд інвестує насамперед у акції США з великим капіталом, але має невелику кількість іноземних цінних паперів. Фонд надає перевагу технологічному сектору з розподілом 36, 64% станом на 31 серпня 2018 року, за ним слідують запаси фінансових послуг на рівні 22, 66% та споживчі циклічні на 16, 50%. Його п’ятірка найбільших акцій складає 25, 46% портфеля і включає Amazon.com (NASDAQ: AMZN), Facebook, Inc. (NASDAQ: FB), Berkshire Hathaway, Inc. (NYSE: BRK.A, BRK-B), Microsoft Корпорація (NASDAQ: MSFT) та Alphabet, Inc. (NASDAQ: GOOGL).
Нижня лінія
Контрафунд вважається видатним основним фондом довгострокових інвестиційних портфелів, орієнтованих на зростання. Основний холдинг, такий як Контракту, повинен мати від 30 до 50%, залежно від часового горизонту та профілю ризику інвестора. Для більш диверсифікованого портфеля акцій Контрафунд повинен бути доповнений міжнародним фондовим фондом через його низькі іноземні акції. Станом на 31 серпня 2018 року Morningstar зараховує Contrafund як низький ризик у своїй категорії фондів, що є великим зростанням. Для цього потрібні мінімальні інвестиції в розмірі 2500 доларів. Ніяких навантажень чи продажів не стягується. Коефіцієнт витрат становить 0, 74%, що Morningstar вважає нижче середнього для категорії фонду.
