Який коефіцієнт довгострокової заборгованості до загальної суми активів?
Коефіцієнт довгострокової заборгованості до загальних активів - це показник, що представляє відсоток активів корпорації, що фінансується за рахунок довгострокової заборгованості, що включає позики або інші боргові зобов'язання, що тривають більше одного року . Це співвідношення забезпечує загальну міру довгострокового фінансового становища компанії, включаючи її здатність виконувати свої фінансові зобов’язання за непогашеними позиками.
Формула коефіцієнта довгострокової заборгованості до загальної суми активів
Сігналы абмеркавання LTD / TA = Загальна сума активів Довгостроковий борг
Довгостроковий борг перед загальною сукупністю активів
Що говорить вам коефіцієнт довгострокової заборгованості до загальної суми активів?
Зниження року за співвідношенням довгострокової заборгованості та загальної суми активів компанії може свідчити про те, що вона стає прогресивно менш залежною від боргу для розширення бізнесу. Хоча результат співвідношення, який вважається показовим для "здорової" компанії, залежить від галузей, загалом кажучи, результат співвідношення менше 0, 5 вважається хорошим.
Ключові вивезення
- Коефіцієнт довгострокової заборгованості до загальної суми активів - це коефіцієнт покриття або платоспроможності, який використовується для обчислення суми важеля важеля компанії. Результат співвідношення показує відсоток активів компанії, який він повинен буде ліквідувати для погашення довгострокової заборгованості. Перерахунок співвідношення протягом декількох періодів часу може виявити тенденції у виборі компанії для фінансування активів із боргом замість власного капіталу та його здатності погашати свій борг у часі.
Приклад коефіцієнта довгострокової заборгованості перед активами
Якщо компанія має 100 000 доларів США в загальних активах, а 40 000 доларів США в довгостроковій заборгованості, її відношення до довгострокової заборгованості до загальних активів становить 40 000 доларів США / 100 000 доларів США = 0, 4, або 40%. Цей коефіцієнт вказує на те, що компанія має 40 центів довгострокової заборгованості за кожен долар, який має в активах. Щоб порівняти загальну позицію важеля компанії, інвестори розглядають однакове співвідношення для порівнянних фірм, галузі в цілому та власних історичних змін у цьому співвідношенні.
Якщо бізнес має високий коефіцієнт довгострокової заборгованості та активів, це говорить про те, що бізнес має відносно високий ступінь ризику, і, зрештою, він не зможе повернути свої борги. Це робить кредиторів більш скептично сприйняти позикові гроші, а інвестори - більше схиляються до купівлі акцій.
На відміну від цього, якщо бізнес має низький коефіцієнт довгострокової заборгованості та активів, це може означати відносну силу бізнесу. Однак твердження, які може зробити аналітик, виходячи з цього співвідношення, варіюються залежно від галузі компанії, а також інших факторів, і з цієї причини аналітики схильні порівнювати ці числа між компаніями тієї ж галузі.
Різниця між довгостроковим боргом до активів і загальним коефіцієнтом боргу до активів
Хоча співвідношення довгострокової заборгованості та активів враховує лише довгострокову заборгованість, відношення загальної суми боргу до загального майна включає всі борги. Цей захід враховує як довгострокову заборгованість, наприклад, іпотеку та цінні папери, так і поточну або короткострокову заборгованість, такі як орендна плата, комунальні послуги та позики, термін погашення яких становить менше 12 місяців.
Однак, обидва коефіцієнта охоплюють усі активи бізнесу, включаючи матеріальні активи, такі як обладнання та інвентар, та нематеріальні активи, такі як дебіторська заборгованість. Оскільки загальний коефіцієнт заборгованості до активів включає більше зобов'язань компанії, це число майже завжди вище, ніж співвідношення довгострокової заборгованості компанії до активів.
