Що таке іпотека зі змінною ставкою?
Іпотека зі змінною ставкою - це вид позики на житло, в якій процентна ставка не фіксована. Натомість відсоткові платежі будуть коригуватися на рівні, що перевищує конкретний орієнтир або референтну ставку (наприклад, LIBOR + 2 бали). Кредитори можуть запропонувати позичальникам відсотки зі змінною ставкою протягом життя іпотечного кредиту. Вони також можуть запропонувати іпотеку з регульованою ставкою, яка включає як фіксовану, так і змінну ставку, яка періодично скидається.
Основи іпотеки зі змінною ставкою
Іпотека зі змінною ставкою відрізняється від іпотеки з фіксованою ставкою тим, що ставки протягом деякої частини строку позики структуровані як змінні. Кредитори пропонують як іпотечні позики із змінною ставкою, так і з регульованою ставкою з різною структурою змінних ставок.
Як правило, кредитори можуть пропонувати позичальникам або амортизуючі, або неамортизуючі позики, що містять різні структури процентної ставки зі змінною ставкою. Кредити із змінною ставкою, як правило, віддають перевагу позичальникам, які вважають, що ставки з часом знизяться. В умовах падіння ставок позичальники можуть скористатися зниженням ставок без рефінансування, оскільки їх процентні ставки знижуються з ринковою ставкою.
Процентна процентна ставка
Змінні ставки структуровані так, щоб включати індексовану ставку та маржу змінної ставки. Якщо позичальнику стягується змінна ставка, їм буде призначено маржу в процесі андеррайтингу. Більшість іпотечних кредитів із змінною ставкою платитимуть повністю індексовану ставку, яка базується на індексованій ставці плюс маржі.
Деякі позичальники можуть мати право сплачувати лише індексовану ставку, яка може бути нарахована позичальникам високої якості за кредитом із змінною ставкою. Індексовані ставки зазвичай прирівнюються до основної ставки кредитора; однак він також може бути орієнтований на LIBOR. Казначейські ставки. Позика зі змінною ставкою стягуватиме позичальнику відсотки, які коливаються зі змінами індексованої ставки.
Позики на змінну ставку
Позики зі строковою ставкою зі змінною ставкою стягуватимуть з позичальників відсотки зі змінною ставкою протягом усього терміну дії позики. У позиці зі змінною ставкою процентна ставка позичальника буде базуватися на індексованій ставці та будь-якій необхідній маржі. Процентна ставка за кредитом може коливатися в будь-який час протягом життя кредиту.
Приклад іпотечних кредитів із змінною ставкою: іпотечні кредити з регульованою ставкою (ARM)
Іпотечні позики з регульованою ставкою (ARM) - це поширений тип іпотечного кредитного продукту із змінною ставкою, який пропонують іпотечні кредитори. Ці позики стягують позичальника фіксовану процентну ставку в перші кілька років позики з наступною змінною процентною ставкою після цього.
Умови позики залежать від пропозиції товару. Наприклад, за позикою в розмірі 2/28 ARM позичальник заплатив би два роки фіксованої процентної ставки, а потім 28 років змінних відсотків, які можуть змінитися в будь-який час.
У позиці 5/1 ARM позичальник платить відсотки за фіксованою ставкою протягом перших п'яти років із змінною процентною ставкою після цього, тоді як у кредиті зі змінною ставкою 5/1 змінна ставка позичальника буде скидатися щороку на основі повністю індексована ставка на момент перезавантаження.
