Щоб зрозуміти різні типи показників S&P Dow Jones, важливо почати з основ того, що таке індекс. Індекс слідує за певним ринком, сектором, класом активів, “концепцією” або їх комбінацією, щоб забезпечити інвесторам унікальну, вимірювану кількість, яка допомагає простежити та узагальнити його рух за цією вибраною комбінацією.
Індекс дозволяє відстежувати ефективність вибраних концепцій / категорій та пов'язаних з ними фінансових продуктів і служить орієнтиром для порівняльних заходів ефективності різних інвестицій. Індекси можуть варіюватися від дуже широкого до надзвичайно конкретного.
Які індекси пропонують індекси S&P Dow Jones (SPDJI)?
S&P Dow Jones Indeks, спільне підприємство McGraw-Hill Financial та CME Group, пропонує понад 830 000 індексів, найпопулярнішими з яких є S&P 500 та Dow Jones Industrial Average (DJIA).
Більшість індексів S&P Dow Jones засновані на капіталі і можуть охоплювати класи активів, включаючи товарний, валютний, фіксований дохід, ф'ючерси, опціони, приватний капітал та інші альтернативні класи активів. Великий обсяг наявних індексів пропонує рішення для всіх можливих потреб від дуже широкої індексації до дуже конкретної індексації.
Розуміння індексів S&P Dow Jones
Які переваги індексів торгівлі?
Торгівля індексами пропонує дуже високу ліквідність звичайно торгуваних індексів, а також диверсифікацію та зменшення ризику, пов'язаного з акціями. Інвестори вибирають, на чому хочуть торгувати, включаючи важелі / маржу (торги) з низькими вимогами до маржі, та невеликі за розміром « міні » договори, доступні за низькими вимогами до капіталу; короткий продаж також доступний для продуктів на основі індексу. Нарешті, існують низькі брокерські витрати на торгівлю товарами, що базуються на індексах, таких як F&O та ETF, а також може бути нижча ставка податку.
Стандартні показники, доступні від S&P Dow Jones:
Більшість індексів S&P Dow Jones базуються на загальних класах активів (власний капітал, постійний дохід, товар, валюта та нерухомість).
Прості індекси на основі ванільного капіталу є найбільшою партією серед пропозицій індексу S&P Dow Jones. Більш переважно орієнтована на конкретний ринок, країну чи регіон, подальша категоризація доступна за кількістю включених запасів, великим середнім та малим обмеженням, сектором (блакитний чіп, банківська справа, аерокосмічний) або концепцією (шаріат, тематичний). Великий набір включає також екологічні, соціальні та управлінські індекси категорії ESG для відстеження компаній, які демонструють високу участь відповідальності ESG на окремих ринках.
Індекси облігацій S&P Dow Jones пропонують відстеження муніципальних облігацій, корпоративних облігацій, позикових позик, грошових ринків, суверенного боргу та CDS на глобальному, регіональному або конкретному ринковому рівні.
Валютні індекси S&P Dow Jones включають стандартні індекси валютного курсу щодо базових валют, а також хеджувані індекси, включаючи індекси проти базових товарів (наприклад, оберігають нафту та захищають золото).
S&P Dow Jones Commodity Indeks відстежують ринкові ціни на ф'ючерсні товари та пов'язані з ними економічні показники. Наприклад, світовий виробничий індекс S&P GSCI відстежує зміни цін та інфляцію світової економіки. Індекси S&P Dow Jones також пропонують інноваційні методології, включаючи стратегічні ф'ючерсні та індекси контролю ризиків для забезпечення рівня ризику та контролю.
S&P Dow Jones Real Estate Indeks відслідковує результати роботи компаній, які безпосередньо працюють у сфері нерухомості (будівництво, будівництво, розвиток нерухомості) та REITS. Вибір сорту, який називається S&P / Case-Shiller Home Index Index, відстежує ціни нерухомості в США на нерухомість і є досить популярним показником цін на нерухомість у США.
Крім звичайного ванільного капіталу та інших індексів, заснованих на активах, справжня глазур на торті - це ексклюзивний діапазон індексів S&P Dow Jones, які обговорюються нижче.
Спеціальні індекси S&P Dow Jones
Індекси претензій на охорону здоров'я відслідковують витрати та використання витрат на охорону здоров'я в різних жанрах, таких як місцеположення, надані медичні послуги, тип лікарських засобів тощо. Ці індекси пропонують важливі вклади для страхових компаній та департаментів охорони здоров’я для їх відповідного використання.
Індекси дефолтів споживчих кредитів базуються на даних Experian споживчого кредиту. Ці індекси відстежують заборгованість за кредитами в автокредитах, банківських картках, перших іпотечних заставах та другому іпотечному заставі.
Інші ексклюзивні індекси S&P Dow Jones
Індекси стратегії S&P Dow Jones дають змогу інвесторам отримати вплив на конкретні (або комбінації) факторів, таких як мінливість, бета- та внутрішня або економічна цінність акцій (однофакторні або багатофакторні варіанти).
Індекси контролю ризиків Dow Jones S&P пропонують відстеження за допомогою вбудованого механізму для вказівки стану, що використовується / зменшується. Індекс включає коефіцієнт левериджу, який змінюється на основі усвідомленої історичної мінливості, так що базовий індекс залишається під контролем.
Індекси дивідендів S&P Dow Jones призначені для відстеження загальних виплат дивідендів (включаючи альтернативи дивідендів, такі як привілейовані акції та MLP) від складових базового індексу. Періодичне скидання до нуля на дати балансування забезпечує правильний показник загальної суми виплачених дивідендів у базовому індексі за період.
Індекси S&P Dow Jones VIX пропонують орієнтири для очікуваних нестабільних очікувань і використовуються в цілому для торгівлі продуктами на основі VIX, такими як ETF, ф'ючерси та опціони.
З продуктами на основі
Індекси корпоративних кластерів S&P Dow Jones можна інвестувати в групи компаній Samsung, Hyundai або Mitsubishi.
можна інвестувати в групи компаній Samsung, Hyundai або Mitsubishi
. Складаючись з перелічених складових частин даної корпоративної групи, вони забезпечують ліквідну експозицію до інвестицій, специфічних для вибору корпоративних груп.
Складаючись з перелічених складових частин даної корпоративної групи, вони забезпечують ліквідну експозицію до інвестицій, специфічних для вибору корпоративних груп.
Приклади кількох спеціальних індексів включають індекс Dow Jones Luxury Index, який відстежує 30 кращих компаній, що перераховуються в секторі розкішних товарів та послуг, та індекс Dow Jones Summer / Winter Games, який відстежує публічно торгувані компанії, які є офіційними партнерами, спонсорами та постачальниками. нинішніх Олімпійських ігор.
Якщо інвестори мають дуже конкретну інвестиційну потребу за неіснуючими спеціалізованими критеріями, S&P Dow Jones Indeks пропонує можливість отримати власні індекси, що відповідають їх потребам. Такими послугами користуються торговці, інвестори та менеджери фондів для структурованих продуктів, позабіржових продуктів та інших індивідуальних фінансових продуктів. Деякі організації також отримують індивідуальні індекси для рекламних цілей.
Суть:
Індекси S&P Dow Jones пропонують велику різноманітність для торгівлі вибраними товарами. Велика кількість наданих індексів дозволяє інвесторам обирати ті, які відповідають їх критеріям. Однак інвесторам слід зауважити, що індексована продукція - це спеціально налаштовані пропозиції та засновані на складних механізмах розрахунку. Також зауважте, що можна торгувати індексами через інші фінансові продукти, такі як ф'ючерси, опціони, ETF та ін., Що додає ще один рівень складності продуктам індексу торгівлі. Важливо розібратися в основі обчислень, визначити залежності та розглянути надзвичайні сценарії, перш ніж приймати будь-який вибір чи інвестиційні рішення.
