Визначення строкового депозиту

Що таке строковий депозит?

Терміновий депозит - це строкова інвестиція, яка включає внесення грошей на рахунок у фінансовій установі. Інвестиції в строкові депозити зазвичай мають термін погашення від одного місяця до декількох років і матимуть різний рівень необхідних мінімальних депозитів.

Інвестор повинен розуміти, купуючи строковий депозит, що вони можуть зняти свої кошти лише після закінчення строку. У деяких випадках власник рахунку може дозволити інвестору дострокове припинення або вилучення, якщо вони дадуть повідомлення про кілька днів. Також буде передбачено покарання за дострокове припинення.

Приклади строкових депозитів включають депозитні сертифікати (компакт-диски) та строкові депозити.

Ключові вивезення

• Терміновий депозит - це тип депозитного рахунку, який зберігається у фінансовій установі, де гроші закриваються протягом певного встановленого періоду часу. Термінові депозити, як правило, є короткостроковими депозитами зі строком погашення від одного місяця до кількох років. Як правило, пропоновані строкові депозити вищі процентні ставки, ніж традиційні ліквідні ощадні рахунки, за якими клієнти можуть зняти свої гроші в будь-який час.

Строковий депозит

Пояснення строкового депозиту

Коли власник рахунку депозитує кошти в банку, банк може використовувати ці гроші для позики іншим споживачам або підприємствам. Натомість за право використання цих коштів для кредитування вони виплатять вкладнику компенсацію у вигляді відсотків за залишком на рахунку. Маючи більшість депозитних рахунків такого характеру, власник може зняти свої гроші в будь-який час. Це ускладнює можливість банку заздалегідь дізнатися, скільки вони можуть позичати в будь-який момент.

Для подолання цієї проблеми банки пропонують строкові депозитні рахунки. Клієнт здасть депозит або вкладе кошти на один з цих рахунків, погодившись не виводити свої кошти протягом визначеного періоду в обмін на більш високу ставку відсотків, сплачену за рахунок.

Відсотки, отримані на строковому депозитному рахунку, трохи вищі, ніж виплачені на стандартних ощадних або процентних рахунках. Підвищена ставка пояснюється тим, що доступ до грошей обмежений протягом строку строкового депозиту.

Строкові депозити є надзвичайно безпечною інвестицією і тому дуже привабливі для консервативних інвесторів з низьким рівнем ризику. Фінансові інструменти продаються банками, ощадними установами та кредитними спілками. Строкові депозити, продані банками, страхуються Федеральною корпорацією з страхування вкладів (FDIC). Національна адміністрація кредитного союзу (NCUA) забезпечує покриття тих, що продаються кредитними спілками.

Як банк використовує строковий депозит

Якщо клієнт поміщає гроші в строковий депозит, банк може інвестувати гроші в інші фінансові продукти, які сплачують більш високу норму прибутку (RoR), ніж те, що банк сплачує клієнту за використання його коштів. Банк також може позичати гроші іншим клієнтам, отримуючи тим самим більшу процентну ставку від позичальників порівняно з тим, що банк сплачує відсотки за строковий депозит.

Наприклад, позикодавець може запропонувати 2% ставки за строковими депозитами з терміном погашення на два роки. Зазначені кошти потім структуруються як позики позичальникам, на які стягується 7% відсотків за цими банкнотами. Ця різниця в ставках означає, що банк робить чисту прибутковість у розмірі 5%. Розподіл між ставкою, яку банк виплачує своїм клієнтам за депозити, і ставкою, яку вона стягує з позичальників, називають чистою процентною маржею. Чиста процентна маржа - це показник рентабельності банків.

Банки - це бізнес, тому вони хочуть сплатити найнижчу можливу ставку за строковими депозитами і стягувати позичальники за кредитами набагато вищу ставку. Така практика збільшує їх маржу чи рентабельність. Однак є баланс, який банк повинен підтримувати. Якщо вона платить занадто мало відсотків, це не залучатиме нових інвесторів на строкові депозитні рахунки. Крім того, якщо вони стягуватимуть занадто високу ставку за кредитами, це не залучатиме нових позичальників.

Строкові депозити та процентні ставки

У періоди підвищення процентних ставок споживачі з більшою ймовірністю купують строкові депозити, оскільки збільшення вартості запозичень робить заощадження більш привабливими. Крім того, при більш високих ринкових процентних ставках фінансовій установі потрібно буде запропонувати інвестору більш високу процентну ставку, тому інвестор також заробляє більше.

Коли процентні ставки знижуються, споживачам пропонується позичати і витрачати більше, тим самим стимулюючи економіку. В умовах низької процентної ставки попит на строкові депозити може зменшитися, оскільки інвестори зазвичай можуть знайти альтернативні інвестиційні механізми, які сплачують більш високу ставку.

Зазвичай відсоткові ставки повинні бути пропорційними часу до погашення та мінімальній розмірі принципових позик, позичених кредитній спілці чи банку. Іншими словами, строковий депозит на шість місяців, ймовірно, виплачуватиме нижчу процентну ставку, ніж дворічний строковий депозит. Інвестори не тільки отримують більш високу ставку за зберігання грошей у банку протягом тривалих періодів, але й повинні заробляти більш високу ставку за великі депозити. Наприклад, компакт-диск із джембором, який є строковим депозитом понад 100 000 доларів США, отримає більш високу відсоткову ставку, ніж компакт-диск на 1000 доларів.

Відкриття або закриття строкового депозиту

Строкові депозити також називають депозитними сертифікатами. Клієнти можуть переглянути умови строкового депозиту через паперову виписку. Цей звіт включає необхідну мінімальну суму основної суми, сплачену відсоткову ставку та тривалість або час до погашення, згідно з домовленістю банку та вкладника.

Якщо клієнт хоче закрити строковий депозит до закінчення строку або терміну погашення, за клієнта буде застосовано штраф. Цей штраф може включати втрату будь-яких відсотків, сплачених на депозитному рахунку до цього моменту. Закриття компакт-диска до закінчення терміну дозволяє клієнту повернути вкладену основну суму, але з конфіскацією зароблених відсотків.

Штраф за дострокове відкликання або проти угоди визначено під час відкриття строкового депозиту, як того вимагає Закон про заощадження істини.

Іноді, якщо відсоткові ставки значно зросли, клієнту, можливо, варто достроково закрити строковий депозит, взяти штраф за дострокове зняття коштів та реінвестувати кошти в інше місце за більш високою ставкою. Важливо бути впевненим, що альтернативна ставка є достатньо високою, щоб більше, ніж компенсувати початкову ставку на строковий депозит плюс вартість штрафу.

Коли строковий депозит наближається до дати погашення, банк, який тримає депозит, зазвичай надсилає лист із повідомленням клієнта про майбутній термін погашення. У листі банк запитає, чи хоче клієнт повторно поновити депозит на ту саму тривалість до погашення. Перехід, швидше за все, буде відрізнятися від ставки на основі ринкової процентної ставки на той час. Крім того, замовник має можливість розмістити кошти в іншому фінансовому продукті.

Інвестори, що зберігають пенсійні компакт-диски, повинні поговорити з фінансовим планувальником або податковим радником, який може пояснити різні норми, пов'язані з достроковим відходом від цих інвестицій.

Інфляція та строкові депозити

На жаль, строкові депозити не відстають від інфляції. Рівень інфляції - це міра того, наскільки зростають ціни за даний рік. Якщо ставка на строковий депозит становить 2%, а рівень інфляції у США - 2, 5%, теоретично замовник заробляє недостатньо, щоб компенсувати підвищення цін в економіці.

Стратегічна стратегія

Замість того, щоб інвестувати велику одноразову суму в один строковий депозит, інвестор може використовувати стратегію, яка розподіляє кошти між кількома компакт-дисками. Ця стратегія інвестування з використанням строкових депозитів полягає в рівномірному розподілі інвестицій протягом певного числа років із строками погашення, що надходять через регулярні проміжки часу. Ця стратегія інвестування інвестицій фіксує відсоткові ставки з компакт-дисками на більш тривалих термінах і мають більш високі ставки, ніж ті, що мають більш короткі терміни. По мірі дозрівання компакт-дисків замовник може використовувати гроші для отримання доходу, вилучаючи кошти або перекладаючи ці кошти на інший компакт-диск, щоб продовжувати сходи. Метод дозволяє інвестору мати доступ до коштів у міру їх дозрівання.

Наприклад, інвестор може внести 3000 доларів кожен на строковий депозит 5, 4, 3, 2 та 1 рік. Щороку дозріває один із компакт-дисків, замовник може зняти гроші на витрати або перерахувати кошти на новий рахунок. Новий строковий депозит матиме ставку, засновану на поточній ринковій ставці. Цей метод популярний для пенсіонерів, які потребують встановленої суми доходу щороку, що їм потрібно зняти свої заощадження для оплати витрат на проживання.

Стратегію можна використовувати, інвестуючи в один і той же кредитний союз або банк, або в декілька різних установ. Інвестор може або зняти основну суму та відсотки після погашення, або реінвестувати кошти, якщо вони не потрібні.

Плюси

• Строкові депозити пропонують фіксовану ставку відсотка протягом терміну експлуатації.

• Строкові депозити є безризиковими, безпечними інвестиціями, оскільки вони або підтримуються FDIC, або NCUA.

• Різні терміни погашення дозволяють інвесторам визначати кінцеві дати створення інвестиційних сходів.

• Строкові депозити мають низький мінімальний розмір депозиту.

• Строкові депозити сплачують більш високі ставки за більші початкові суми вкладів.

Мінуси

• Процентні ставки, сплачені за строковими депозитами, як правило, нижчі або менш привабливі, ніж більшість інвестицій з фіксованою ставкою.

• Строкові депозити не можуть бути зняті достроково без штрафу або втрати всіх зароблених відсотків.

• Процентні ставки не відстають від зростання інфляції.

• Процентний ризик існує, якщо інвестори заблоковані у строковому депозиті з низькою ставкою, а загальні процентні ставки зростають.

Приклад строкових депозитів

Wells Fargo Bank (WFC) - один з найбільших банків-споживачів у США та пропонує кілька видів строкових депозитів. Нижче наведено декілька компакт-дисків банку разом із процентними ставками, виплаченими вкладникам станом на 22 березня 2019 року.

• Шість-місячний компакт-диск із мінімальним депозитом у розмірі 2500 доларів сплачує 0, 90%. Однорічний компакт-диск із мінімальним розміром 2500 доларів за депозитом сплачує 1, 25%. Спеціальний компакт-диск, який вимагає мінімального депозиту в розмірі 5000 доларів, сплачує 2, 27% за 29 місяців.

Зверніть увагу, що пропоновані банком відсоткові ставки можуть змінюватись у будь-який час для нових компакт-дисків і можуть бути різними в залежності від того, в якому штаті знаходиться філія.