Корпорація FedEx (FDX) опинилася на 18-місячній підтримці після нестабільного падіння, яке перевело упаковку-гіганта на випробування глибокого лютого. Остання хвиля продажу розпочалася 21 березня з ведмежою реакцією на вибуховий квартал, який з великим відривом переміг очікування. Цінова акція в найближчі тижні може вирішити довгострокову долю акцій, коли відхилення від підтримки сигналізують про перехід до нових максимумів, тоді як пробій може швидко знизити ще 50 - 60 пунктів.
Історично склалося, що запаси пакування показали велику чутливість до економічних поворотів, часто змінюючи курс заздалегідь перед місячними даними. Зважаючи на це, торгова війна може підірвати довготривалий ріст компанії двома способами. По-перше, тарифи можуть перешкоджати ланцюгам поставок у постраждалих країнах, зменшуючи обсяги упаковки. По-друге, ці політики також можуть вплинути на економічне зростання США, відкривши двері до нового рецесійного циклу.
Довгострокова діаграма FDX (1996 - 2018)
Акція вибухнула вище 10-річного опору у верхніх підлітків та 20-ти доларів у 1996 році та вступила в сильний тренд просування, що опублікувало дві акції, що розпадаються на верхню частину 1999 року на рівні 61, 88 долара. Відступ у нове тисячоліття знайшов підтримку в низькі 30 доларів, і цей рівень пережив багаторазові випробування через 11 вересня нападу 2001 року. Потім він виявився різко вище, завершивши кругову поїздку до максимуму попереднього десятиліття у другому кварталі 2002 року.
Прорив 2003 року викликав сильний імпульс купівлі, підвищивши ціну в витонченому зростанні, що продовжився і в 2006 році, коли мітинг затримався вище 120 доларів і скоротився у вузький діапазон торгів. Підтримка дальності прорвалася на початку 2008 року, спричинивши тенденцію до спаду, який під час економічного краху перетворився на повномасштабний шлях. Нарешті тиск на продаж закінчився в березні 2009 року після того, як акції опублікували семирічний мінімум у низькі 30 доларів.
Наступний відскок досяг максимуму 2006 року у четвертому кварталі 2013 року, що призвело до прориву та зростання, який закінчився близько 180 доларів у 2014 році. Це очистило рівень опору через два роки, перетворившись на зростаючий канал, який продовжувався у всебічному максимумі січня 2018 року на 274, 66 дол. Агресивні продавці контролювали цінову дію з того часу, вирізаючи ведмежий трикутник, що спадає, на вершині 200-денних та 50-тижневих експоненціальних ковзних середніх значень (EMA).
Короткостроковий графік FDX (2016 - 2018)
Занепад на лютий 2018 року закінчився на 200-денній EMA близько 230 доларів. Акція підскочила до березня, обернувшись понад $ 250 і опустившись до ковзної середньої, де вона перемелювалась набік протягом останніх двох тижнів. Ця цінова дія може сигналізувати про остаточну максимум у низхідному трикутнику, який має потужність генерувати розбиття на 50 балів. Сітка Фібоначчі, розтягнута на хвилі мітингу 2016–2018 рр., Визначає рівень корекції.382 на рівні 215 доларів, що позначає початкову мету зниження, якщо бики не зможуть захистити підтримку.
Обсяг балансового балансу (OBV) затримався у 2014 році на максимумі в 2006 році і вийшов вище за цей рівень у грудні 2017 року. З цього часу він затримався добре, незважаючи на останні зниження, що свідчить про сильну інституційну підтримку. У свою чергу, ця стійкість викликає шанси на те, що покупці переважатимуть у підтримці, незважаючи на ведмежу модель. Незважаючи на це, жодні сигнали про купівлю ще не зателефонували, кажучи інформованим гравцям ринку, щоб вони тримали порошок сухим, чи вони націлені на довгу чи коротку сторону.
Зверніть пильну увагу на низький рівень 9 лютого на рівні 226 доларів, якщо акції торгуються через 231 долар, тому що це знаменує останній рівень підтримки, перед тим, як відбувся провал, який міг би відмовитись від 10 очок за один сеанс. І навпаки, зараз знадобиться розіграш вище $ 243 для поліпшення технічного тонусу, а бики переймають повний контроль, якщо вони зможуть підняти акцію над лютий та березень піками між 255 і 260 доларами. (Докладніше див.: FedEx отримує прибуток нижче свого квартального зведення .)
Суть
FedEx впав у глибоку підтримку, яка могла б залучити сильну хвилю відновлення. Однак час закінчується після двох невдалих стрибків, що відкриває двері до потенційної поломки, яка могла б ознаменувати кінець довгострокового зростання. (Для додаткового читання перегляньте: UPS та FedEx: Порівняння бізнес-моделей та стратегій .)
