"Побиття ринку" - важко проаналізувати фразу. Його можна використовувати для позначення двох різних ситуацій.
Портфоліо інвестора
Інвестор, менеджер з портфеля, фонд чи інший спеціаліст з інвестицій дає кращий прибуток, ніж середній ринок. Середній рівень ринку може бути обчислений багатьма способами, але зазвичай еталонний показник - наприклад, S&P 500 або індекс Dow Jones Industrial Average - є хорошим представником середнього рівня ринку. Якщо ваш прибуток перевищує відсоткову віддачу обраного еталону, ви побили ринок.
Заробіток компанії
Показники прибутків, продажів чи іншої оцінки компанії є вищими від показників інших компаній у її галузі. Звідки ви знаєте, коли це станеться? Що ж, якщо компанія перемагає ринок великою кількістю, джерела фінансових новин, як правило, дуже добре розказують вам. Однак, якщо ви хочете дізнатися для себе, вам потрібно розбити свій калькулятор і запитати деяку інформацію у компаній, які ви хочете оцінити. Багато фінансових журналів регулярно проводять такі речі для вас - вони матимуть розділ із назвою "Лідери галузі". Ми не пропонуємо вам залежати від журналів для інвестиційного вибору, але ці публікації можуть бути хорошим місцем для початку, коли шукати компанії для проведення досліджень.
Радник Insight
Ніколас Штам, CFP®, AIF®
Halbert Hargrove Global Advisors, LLC, Лонг Біч, Каліфорнія
Ця фраза не є найбільш точним твердженням у світі інвестицій, оскільки існує так багато різних ринків. Більшість людей просто порівнюють ефективність з S&P 500, але якщо ви справді хочете зрозуміти, наскільки добре ви працюєте, краще порівняти цінні папери (акції, пайові фонди, ETF) з тим, як вони працюють з порівняльним показником, індексом що найкраще представляє той самий клас активів. Наприклад, якщо у вашій IRA є взаємний фонд, що розвивається, вам слід порівняти цей фонд з індексом ринків, що розвиваються. Ви б не порівнювали взаємний фонд ринків, що розвиваються, з фондом S&P 500: Вони не мають однакових акцій, перелічені компанії часто стикаються з різними ризиками та можливостями - і економіка та політичне середовище їхніх країн можуть також сильно відрізнятися.
